בית ההשקעות אקסלנס משיק קרן נאמנות חדשה – אקסלנס ממשלתי טהור (מספר בורסה:5117916). על פי תשקיף הקרן נאמנות מדובר בקרן נאמנות פתוחה, תחת סיווג – אג"ח בארץ, מדינה, אג"ח מדינה כללי.הקרן היא קרן מוגבלת בניירות ערך חוץ; במסלול מס פטור – כלומר, הקרן פטורה ממס על הרווחים, המשקיעים בקרן משלמים מס על הרווחים בעת מימוש הקרן.
סוג הקרן לצורך עמלת הפצה: 3. שכר מנהל הקרן: %0.52 מהשווי הנקי השנתי הממוצע של נכסי הקרן. שכר נאמן: %0.04 מהשווי הנקי השנתי הממוצע של נכסי הקרן.
פרטי ההצעה לציבור: יחידות הקרן מוצעות לציבור החל מיום 06.02.2013 ועד ליום 29.01.2014 בכל יום מסחר, בימים א' עד ה', ללא תוספת הוספה. השעה היעודה להגשת הזמנות: 15:00
מטרת הקרן: לנסות להשיג תשואה דומה (עודפת או פחותה) לשיעור השינוי במדד אג"ח ממשלתי כללי. באקסלנס מדגישים כי – אין באמור לעיל כדי להוות התחייבות מנהל הקרן ו/או הבטחה מצידו להשיג את מטרת הקרן ו/או להשיג תשואה חיובית או תשואה כלשהי לאורך זמן.
"הדרך להשגת המטרה – מדיניות ההשקעות של הקרן", מפרטים באקסלנס – "כל נכסי הקרן יהיו חשופים לאג"ח שהונפקו על ידי מדינת ישראל ו/או בערבותה, פקדונות ומזומנים בש"ח ובלבד ששיעור החשיפה לאג"ח שהונפקו על ידי מדינת ישראל ו/או בערבותה לא יפחת מ – 75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. מעבר לכך, הקרן לא תיצור חשיפה למניות וכן הקרן לא תיצור חשיפה למט"ח".
אקסלנס ניהול קרנות שמנוהלת על ידי צחי קורן היא לא מהגופים המוסדיים שמנפיקים קרנות נאמנות חדשות כל שני וחמישי. מדובר למעשה, בקרן הראשונה בקדנציה של קורן. הקודמת הושקה בנובמבר 2012 – קרן הנאמנות קסם KTF תל בונד צמודות – (מספר בורסה: 5117437 ). קרן זו היא קרן פתוחה. סיווג הקרן הוא אג"ח בארץ – חברות והמרה, תל בונד צמוד מדד.הקרן היא קרן מחקה המוגבלת בניירות ערך חוץ. הקרן פטורה ממס (המס על הרווחים הוא על המשקיעים בקרן). שכר מנהל הקרן: %0 מהשווי הנקי השנתי הממוצע של נכסי הקרן. מנהל הקרן מתחייב שלא להעלות את דמי הניהול בקרן, וזאת לכל הפחות עד ליום 30.06.2013. שכר נאמן: %0.03 מהשווי הנקי השנתי הממוצע של נכסי הקרן. מדובר כפי שניתן גם להתרשם מהשם (קסם) בקרן נאמנות שהיא סוג של תעודת סל/ קרן מחקה, וזה כהכנה לקראת השינוי שבכוונת הרשות לעשות בשוק תעודות הסל , קרנות הסל וקרנות הנאמנות. באקסלנס מבינים שיש להם מותג חזק ומוביל בשוק המכשירים הפסיביים ומעבירים/ מעתיקים אותו לענף קרנות הנאמנות.
יחידות הקרן מוצעות לציבור החל מיום 29.11.2012 ועד ליום 21.11.2013 בכל יום מסחר, בימים א' עד ה', ללא תוספת הוספה. השעה היעודה להגשת הזמנות: 15:00.המטבע בו נקובות יחידות הקרן: 1 ש"ח ערך נקוב.
מטרת הקרן: לנסות להשיג תשואה דומה (עודפת או פחותה) לשיעור השינוי במדד תל בונד צמודות. אין באמור לעיל כדי להוות התחייבות מנהל הקרן ו/או הבטחה מצידו להשיג את מטרת הקרן ו/או להשיג תשואה חיובית או תשואה כלשהי לאורך זמן.
"הדרך להשגת המטרה – מדיניות ההשקעות של הקרן", מפרטים באקסלנס – "לפחות 75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן יהיו חשופים לאג"ח הנכללות במדד 'תל בונד צמודות', כפי שיפורסם מעת לעת ע"י הבורסה לניירות ערך בת"א בע"מ. יעודה של הקרן הינו השגת תוצאות דומות ככל הניתן לשיעורי השינוי במדד 'תל בונד צמודות'. הקרן לא תיצור חשיפה למניות. הקרן לא תיצור חשיפה למט"ח.. הקרן לא תיצור חשיפה לאג"ח שאינו בדירוג השקעה".
כמו כן, מפורט בתשקיף הקרן שהשווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ, שיוחזקו בקרן, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל לא יעלה על 10%מהשווי הנקי של נכסיה.
גורמי סיכון ייחודיים להשקעות הקרן ולאופן ניהולה – אופן ניהול ההשקעות של הקרן מתאפיין בפעילות נרחבת בשלב הנעילה של המסחר בבורסה, אשר אורך זמן קצר ביותר ועלול לגרום לביצוע עסקאות במחירים שיתבררו לאחר מכן ככאלו שאינם תואמים בהכרח לשווי הכלכלי של נכסים אלו, אך להערכת מנהל הקרן, יכולת ניהול ההשקעות שלו עשויה לצמצם משמעותית את הסיכון הגלום בהתרחשות מקרים כאמור. אופן ניהול ההשקעות כאמור עלול לגרום לתנודתיות מחירי קרן גבוהה יותר מאשר התנודתיות של מחירי קרן, אשר השקעותיה אינן מנוהלות באופן האמור.
גורמי סיכון ייחודיים מפורטים בהתאם להערכת מנהל הקרן את מצב השווקים השונים, בהתאם לתחזיותיו ובהתאם לאסטרטגיית ההשקעה שלו, בתקופת התשקיף, והכול נכון לתאריך התשקיף. מנהל הקרן עשוי, מעת לעת ובכפוף למדיניות ההשקעות של הקרן, לשנות את אסטרטגיית ההשקעה (לרבות אופן ניהול ההשקעה ומעבר בין אפיקי השקעה) בהתאם למגמות בשווקים ותחזיות מנהל הקרן לגביהן. שינויים כאמור עשויים לגלם בתוכם גורמי סיכון שלא צוינו לעיל. גורמי סיכון ייחודיים אינם מהווים את כל גורמי הסיכון הגלומים ברכישת יחידות הקרן לרבות גורמי סיכון הנובעים מהשקעה בשווקי הון בכלל והשקעה בשוק ההון באמצעות רכישת יחידות בקרן נאמנות בפרט (לרבות תפעול ובקרה); כמו כן, גורמי סיכון ייחודיים אינם מהווים את גורמי הסיכון הנובעים מהשקעה בקרן הנאמנות בהתאם לסוגי הנכסים או סוגי הפעילות בהם היא צפויה להשקיע ולפעול ואשר אינם ייחודיים לקרן בהתחשב במדיניות ההשקעות שלה וסיווגה לצורך פרסום.