אורי פז – צילום: דרור דרעי

מכלול מתכננת לגייס כ-200-150 מיליון שקל ■ ההנפקה תושלם לאחר רכישת פעילות 'קרן תמוז' המתמחה במימון חוב מורכב לחברות בצמיחה

חברת מכלול מימון בע"מ פרסמה היום לציבור טיוטת תשקיף לביצוע הנפקת מניות ראשונה לציבור בבורסה בת"א. מכלול תנוהל בידי צבי זיו, מנכ"ל בנק הפועלים לשעבר ואורי פז לשעבר מנכ"ל בנק ירושלים ומשנה למנכ"ל בנק הפועלים. זיו יכהן כיו"ר החברה ופז יכהן כמנכ"ל מכלול מימון. מכלול מתמחה במתן אשראי למיזמי נדל"ן בתחום הבנייה למגורים והתחדשות עירונית, כתחליף מלא לאשראי בנקאי, בהיקף מסגרות אשראי של למעלה מ- 1.25 מיליארד שקל.

ההנפקה תושלם לאחר רכישת פעילות 'קרן תמוז' המתמחה במימון חוב מורכב לחברות בצמיחה; מכלול מתכננת לגייס כ-150-200 מיליון שקל.

שלושת הבנקים הגדולים מעמידים קווי אשראי בהיקף של מאות מיליוני שקלים למכלול וכלל פיננסים מחזיקה 35% לפני המהלך. החברה צופה לסיים את המחצית השנייה של שנת 2021 בתוצאות המשקפות במונחים שנתיים הכנסות של 74 מיליון שקל ורווח נקי של 38 מיליון שקל (בנטרול הוצאות בגין הקצאות מניות)

מייסדי מכלול ובעלי השליטה בה גם לאחר ההנפקה הם: איילת רוסק,  ירון בלנק ואורי פז. במסגרת ההנפקה תרכוש מכלול את פעילות קרן תמוז הפרטית, המנוהלת ע"י זיו ופז, אשר מעניקה מימון חוב מורכב לחברות בצמיחה בתמורה של 282 מיליון שקל נכון לתאריך 30.6.21, כפוף להפחתת פירעונות אשראי ותשלומי ריבית של הלווים עד ליום ביצוע העסקה. לאחר השלמת הרכישה וההנפקה המתוכננות, מכלול מימון בע"מ הציבורית תהפוך לחברת מימון רב תחומית, עם מגוון פתרונות מימון ופיזור ענפי רחב בתחום הנדל"ן והחוב מהגדולות בישראל.  החברה המונפקת צפויה להיות הראשונה בשוק ההון בארץ העוסקת בשני תחומים אלו.

מכלול נדל"ן מתמחה במתן מימון חוץ בנקאי למיזמי נדל"ן בתחום הבנייה למגורים וההתחדשות העירונית במסגרתו מספקת החברה פתרון מקיף לכל צרכי המימון, בין היתר, מסגרות אשראי לבנייה, לרבות השלמות הון עצמי לרבות פוליסות חוק מכר וערבויות במסגרת ליווי תהליכי בנייה, ומהווה תחליף אטרקטיבי לליווי הבנקאי.  החברה מציעה ליזמי נדל"ן תחליף מלא למימון בנקאי (חוב בכיר, השלמת הון ופוליסות חוק מכר) במקום אחד. פעילות זו  מנוהלת ע"י איילת רוסק אשר נהלה בעבר את סקטור הנדל"ן בבנק ירושלים.

מכלול צמיחה מתמחה  בחוב מורכב המכוון למימון חברות בינוניות בצמיחה בעסקאות מורכבות, ומדובר במוצר המשלים את המימון הקיים במערכת הבנקאית. רכישת תיק ההלוואות של תמוז על ידי מכלול מצביעה על הפוטנציאל שמכלול רואה בתחום החוב המורכב הנמצא אף הוא בצמיחה משמעותית. הרכישה תתבצע בסיוע מימון בנקאי ובאמצעות חלק מתמורת ההנפקה המתוכננת. יתרת תמורת ההנפקה תשמש להעמדת אשראי נוסף בשני תחומי הפעילות של מכלול ועודפי הון להמשך צמיחה.

הסינרגיה בין הפעילות הקיימת של מכלול לקרן תמוז יחד עם הידע, היכולות והניסיון של צבי זיו, אורי פז והשותפות האסטרטגית עם קבוצת כלל, צפויה להביא עוצמה רבה והזדמנות חדשה למשקיעים בשוק ההון בישראל. את ההנפקה מובילים ווליו בייס ודיסקונט חיתום.

לרגל ההנפקה: גמלא-הראל נדל"ן למגורים פתחה את המסחר בבורסה בתל אביב