ניתוח שוק מעמיק | פברואר 2026

מיליארדי שקלים ברווחים, עשרות אחוזים של התייקרות, וקרב על הפרמיות בין חברות הביטוח לרגולטור — המדריך המלא לשוק שמשפיע על כל בעל רכב בישראל.

מבוא: שוק שהיה על הכוונת

שוק ביטוחי הרכב בישראל חווה בשנים האחרונות טלטלה חריגה. מה שהחל כמשבר שיצר הפסדים ניכרים לחברות הביטוח הפך במהירות לתקופה של רווחים שיא — ולמשבר ציבורי שהציב את הרגולטור מול התעשייה בעימות חסר תקדים. כדי להבין את המצב הנוכחי, צריך להכיר את המבנה הבסיסי של הענף, את הכוחות שפועלים עליו, ואת הדרך שעובר כספכם מהכיס שלכם אל דוחות הרווח של חברות הביטוח.

מבנה שוק ביטוחי הרכב בישראל

ביטוח הרכב בישראל מחולק לשני סוגים עיקריים: ביטוח חובה וביטוח רכב רכוש. ביטוח החובה הוא מנדטורי על פי חוק — כל כלי רכב חייב להיות מכוסה. הוא מטפל בנזקי גוף שנגרמו כתוצאה מתאונות דרכים, ותעריפיו מפוקחים בקפידה על ידי רשות שוק ההון. ביטוח רכב רכוש, לעומת זאת, הוא וולונטרי — אך הוא כולל את ביטוח המקיף (המכסה נזקים לרכב שלך ולאחרים) ואת ביטוח הצד השלישי (המכסה רק נזקים לצד שלישי). כאן, בשוק הרכוש, מתנהל עיקר המשחק הכלכלי.

מאחורי כל פוליסה עומדת מערכת שחקנים מורכבת: חברות הביטוח עצמן, סוכני ביטוח שמחברים בין הלקוח למבטחת, חברות ביטוח משנה שלוקחות חלק מהסיכון, מוסכים שמתקנים את הנזקים, שמאים שמעריכים אותם, וכמובן הרגולטור — רשות שוק ההון, הביטוח והחיסכון.

נתח השוק: מי שולט?

בשוק הביטוח הישראלי פועלות כ-15 חברות, אך הכוח מרוכז בידי מספר שחקנים בולטים. על פי נתוני סוף 2024, שלוש חברות הביטוח הגדולות הן ביטוח ישיר (נתח שוק של 14.7%), הפניקס (14.4%) והראל (11.1%). שמונה החברות הגדולות ביחד שולטות בכ-75% מהשוק של ביטוח מקיף וצד ג' במונחי פרמיות.

מבחינת שירות הלקוחות, מדד השירות של רשות שוק ההון לשנת 2024 מצביע על תמונה מעניינת: דווקא חברת ליברה, ולא אחת מהחברות הגדולות, מובילה בתחום ביטוח רכב רכוש, בעוד שאיילון מובילה בביטוח חובה — שתיהן עלו מהמקום הרביעי לראשון תוך שנה אחת בלבד.

מסע המחירים: עשרות אחוזים בשנים ספורות

אחת התופעות המשמעותיות ביותר בשנים 2021–2024 היא עליית מחירים חסרת תקדים. על פי נתוני אתר Hova המתמחה בהשוואת ביטוח רכב , מחירי הפוליסות עלו בממוצע בכ-64% בתוך שנתיים וחצי. במודלים ספציפיים כמו טויוטה קורולה — אחד הרכבים הנגנבים ביותר בישראל — העלייה הגיעה לכ-62%. פוליסה למאזדה 3 התייקרה ב-58%, ומחיר ביטוח מקיף ליונדאי איוניק זינק ב-22% ברבעון אחד בלבד.

שינוי במחירי ביטוח לפי דגמים נבחרים (2022–2024):

• טויוטה קורולה: +62%
• מאזדה 3: +58%
• הונדה סיוויק: +31%
• סקודה אוקטביה: +29%
• ממוצע השוק (מקיף + צד ג'): +50%
• ממוצע השוק — ביטוח חובה: +15%

בינואר–אוקטובר 2025 החל מדד מחירי ביטוח הרכב לרדת — ירידה של כ-6.7% — אולם מדובר בירידה שולית לאחר עלייה מצטברת עצומה. בחלק מהדגמים הרגישים, הירידה בפועל בביטוח מקיף גבוהה יותר.

גורמי הסיכון: מה הכריח את המחירים לעלות?

מחיר הביטוח אינו נקבע בריק — הוא משקף את ההערכה האקטוארית של חברות הביטוח לגבי הסיכון שהן לוקחות על עצמן. בשנים האחרונות, שלושה גורמי סיכון מרכזיים הכריחו את הענף לתמחר מחדש את פוליסותיו.

1. משבר הגניבות: ישראל בשיא עולמי

תופעת גניבות הרכב בישראל אינה אחרת מ"פיגוע כלכלי וביטחוני כאחד". מ-5,527 מקרי גניבה ב-2019, הזינק המספר ל-19,759 מקרים בשנת 2023 — גידול של 257% בארבע שנים. בשנת 2024 נרשמה ירידה מסוימת, אך עדיין נגנבו כ-18,000 רכבים, ולפי איתוראן עלה מספר הגניבות ב-11% לעומת שנת 2023. עלות הטיפול ברכב גנוב אחד נאמדת ב-85,000–100,000 שקל לחברת הביטוח.

שיטות הגניבה הפכו מתוחכמות ביותר: לפי נתוני פוינטר, כ-66% מהגניבות מבוצעות באמצעות חיבור לשקע OBD שמדמה מפתח מקורי, ו-35% מהגניבות מתרחשות לאור יום. כ-70% מהרכבים שנגנבו בגוש דן מועברים לשטחי הרשות הפלסטינית, בעיקר דרך כביש 5. הרכבים הגנובים ביותר הם טויוטה קורולה, מאזדה 3, יונדאי i25 וקיה ספורטאז'.

עובדה בולטת: מכוניות חשמליות מיוצגות בצורה חריגה בנתוני הגניבות: הן מהוות 7% מסך הגניבות, בעוד שחלקן בצי הרכב הפרטי עומד על 3.5% בלבד — כמעט פי שניים ביחס לחלקן בשוק.

2. משבר חלקי החילוף: כשל שוק רגולטורי

עלות התיקון במוסכים מהווה כ-70% מסך הפרמיה, ולפיכך מחיר החלפים הוא קריטי. מה שהחל כמחסור בחלפים בתקופת הקורונה הפך לבעיה מבנית בישראל. שמאים מחויבים על פי תקנות להעריך נזק לרכב לפי מחיר מחירון ולא לפי המחיר בפועל בשוק. רשות שוק ההון אישרה לחברות לגבות מלקוחות שמתקנים במוסך שאינו מוסך הסדר את הפרש המחיר, אך שינוי בסיסי יותר נחסם ברגע האחרון על ידי שרת התחבורה בעקבות לחצי המוסכים.

3. עלייה בתאונות הדרכים ושינויים דמוגרפיים

לצד הגניבות, 2024 התאפיינה גם בגידול בהיקף תאונות הדרכים, שמצטרפות לעלות הסיכון הכוללת. שנות קורונה בהן ירדה התנועה הותירו "קוצר ראייה" בתמחור, שהתברר כיקר כשהתנועה חזרה לרמתה הרגילה.

פרדוקס הרווח: מהפסד למיליארד

ה"עניין" בשוק ביטוחי הרכב בשנים האחרונות אינו רק שהמחירים עלו — אלא שהם עלו בצורה שיצרה רווחים חריגים שנמצאים כעת על כוונת הרגולטור. ב-2022 הפסידו כל 15 חברות הביטוח כ-1.5 מיליארד שקל בסגמנט זה. ב-2023 עברו לרווח צנוע של כ-140 מיליון שקל. ב-2024 — הרווח המצטבר מביטוחי מקיף וצד ג' הגיע לכ-1.8 מיליארד שקל.

הפניקס לבדה רשמה רווח כולל של 2.1 מיליארד שקל ב-2024 — כמעט כפול מ-2023. רווח כלל ביטוח זינק פי שלושה. בביטוחי מקיף וצד ג' נגבו 13.9 מיליארד שקל בשנת 2024 — עלייה של 14% לעומת 2022 — כאשר מספר כלי הרכב המבוטחים גדל בשיעור מתון של 1% בלבד.

ריכוזיות ותחרות: פחות מתחרים, יותר כוח לחברות

שוק ביטוחי הרכב מתמודד עם אתגר של ריכוזיות גוברת. נתח השוק של שמונה החברות הגדולות מגיע ל-75% מהשוק — ריכוזיות שמאפשרת לחברות לתאם ציפיות ומקשה על כניסת מתחרים חדשים. במקביל, הפערים בין החברות גדולים ביותר: לפי נתוני Hova, הפער בין ההצעה הזולה ביותר לזו היקרה ביותר עבור אותה פוליסה עשוי להגיע ל-4,911 שקל — כמעט 5,000 שקל בין חברה לחברה עבור כיסוי זהה לאותו רכב.

הרגולטור מתעורר: המהפכה השקטה של 2025

ספטמבר 2024 היה נקודת מפנה: הממונה על שוק ההון עמית גל שלח מכתב חריג לחברות הביטוח וביקש נתונים על אופן חישוב תעריפי הרכב. בנובמבר 2025, לאחר יותר משנה של בדיקה, הוא הגיע למסקנה חד-משמעית: קיים פער בין הפרמיות שנגבות מהציבור לבין ההוצאות בפועל — ופרט למגדל, שמונה חברות ביטוח גבו תעריפים שאינם מותאמים לעלות הסיכון האמיתית.

הדרישה שפרסמה הרשות הייתה חסרת תקדים: הגישו לאישורנו תעריפים חדשים בתוך שלושה חודשים, אחרת לא תוכלו להמשיך ולמכור ביטוחי רכב. זו הפעם הראשונה בתולדות הרגולציה הישראלית שהרשות לא רק עצרה העלאת מחירים אלא דרשה הורדה אקטיבית.

"רצינו לראות שהמגמות אכן נמשכות. מדובר בהרבה חברות ובהרבה נתונים, ופעלנו כשהיה לנו ביסוס מספק לפעול." — עמית גל, הממונה על שוק ההון

תגובת השוק הייתה מיידית: מניות חברות הביטוח צללו בבורסת תל-אביב — כלל ביטוח צנחה כמעט 9%, הפניקס 4%, והראל 3.8%. הרשות גם הטילה עיצומים של 125 אלף שקל על הפניקס וביטוח ישיר בשל עיכובים בהעברת נתונים.

כלי המיגון: השפעה ישירה על הפרמיה

אחת הדרכים הישירות להשפיע על גובה הפרמיה היא דרגת המיגון של הרכב. חברות הביטוח מחייבות רמות שונות של מיגון בהתאם לדגם ולאזור המגורים. ציוד מיגון בסיסי כולל מנעול הגה ואזעקה; ציוד מתקדם כולל מערכות איתור GPS כמו של איתוראן ופוינטר. ככל שרמת המיגון גבוהה יותר, כך יורדת הפרמיה — ולעיתים ההבדל בין מיגון רגיל למיגון מוגבר מתורגם לחיסכון של אלפי שקלים בשנה.

הרכב החשמלי: אתגר התמחור החדש

עם כניסת הרכבים החשמליים לשוק הישראלי בהיקפים גדלים — כ-24% ממכירות הרכב החדש ב-2024 — התעוררה שאלת התמחור הביטוחי עבורם. רכבים חשמליים מיוצגים ביתר בנתוני הגניבות (7% מהגניבות לעומת 3.5% מצי הרכב), ותיקונם יקר יותר בשל טכנולוגיה ייחודית ומחסור בטכנאים מוסמכים. כתוצאה מכך, חלק מחברות הביטוח פיתחו מוצרים ייחודיים לרכבים חשמליים, ומחיר הביטוח עליהם יקר לעיתים בעשרות אחוזים מהמקביל הבנזיני.

הפערים הגיאוגרפיים: לא כל המבוטחים שווים

מיקום הרכב הוא אחד ממשתני התמחור המשמעותיים ביותר. אזור המרכז וגוש דן מהווה כ-57% מסך גניבות הרכב בישראל. לפי פוינטר, כ-39% מניסיונות הגניבה מרוכזים באזור המרכז, ותל אביב לבדה מהווה 18% — לעומת אזורי הצפון, הדרום וירושלים שמהווים יחד פחות מ-30%. מי שגר בתל אביב ישלם פרמיה שונה משמעותית ממי שגר בנגב.

מה צפוי ב-2026 ואילך?

שלושה תרחישים עיקריים עומדים בפני השוק. הראשון — והנוכחי — הוא לחץ רגולטורי שיוביל להורדת פרמיות של 10%–20% בממוצע. הרשות סומכת על הוראתה: ללא אישור תעריף חדש, החברות לא יוכלו להמשיך לשווק פוליסות. התרחיש השני הוא שוק שחוזר לאיזון הדרגתי: ירידת גניבות (כ-15% ב-2025 לעומת 2024 לפי הערכות), פחות נזקים, ופרמיות שיורדות בהדרגה. התרחיש השלישי, פחות סביר אך לא מאיין, הוא חידוש מחזור ההפסדים אם תנאי השוק ישתנו.

מגמת הירידה בגניבות מ-2025 — עם ירידה צפויה לכ-15,400 מקרים, הנמוך ביותר בארבע שנים — מהווה אות חיובי. אך מחירי חלפים שעדיין גבוהים ושינויים בפרופיל הנהגים יקשו על חזרה מהירה לתמחור 2020.

כיצד ניתן לחסוך בעלויות הביטוח?

לכל בעל רכב ישנן מספר דרכים מובהקות להפחית את עלות הביטוח. ניהול רישום נהיגה נקי לאורך השנים מוריד את מקדם הסיכון ומזכה בהנחה. שדרוג מיגון הרכב — השקעה בציוד איתור מוסמך — יכולה להחזיר את עצמה תוך שנה בחיסכון על הפרמיה. ומעל הכל: השוואת מחירים פעילה. הפערים בין החברות עשויים להגיע ל-4,000–5,000 שקל בשנה לאותו כיסוי — מה שהופך את ההשוואה לא לחסד אלא לחובה.

סיכום: אל תחדשו אוטומטית

שוק ביטוחי הרכב בישראל נמצא בנקודת מפנה. לאחר שנים של עליות מחירים חסרות תקדים שהעשירו את חברות הביטוח ברווחים שיא, הרגולטור מתעורר ודורש תיקון. הפרמיות צפויות לרדת — אך הן לא ירדו מעצמן ולא יגיעו בשווה לכל מבוטח.

הפערים בשוק עשויים להסתכם ב-5,000 שקל ויותר בין חברה לחברה, עבור אותה רמת כיסוי בדיוק. בעידן בו כלים דיגיטליים מאפשרים השוואת מחירים מלאה בדקות — רכישת ביטוח מקיף ללא השוואה היא פשוט כסף שיוצא לחינם. השוו פרמיות ביטוח רכב לפני שאתם מחדשים את הפוליסה.