אם בעשור האחרון סביבת האינפלציה המתונה הובילה לכך שהתנאים הפיננסיים הם אלו שנתנו את הטון בקביעת המדיניות המוניטרית, הרי שכיום הדגש הוא על הורדת האינפלציה, כך שה-FED מעוניין בהקשחת התנאים הפיננסיים. כך אומרים כלכלני בית ההשקעות אי.בי.אי (IBI), בראשות הכלכלן הראשי רפי גוזלן, בסקירת מאקרו שפרסמו. זאת הסיבה, להערכתם, שהלחץ על נכסי הסיכון והעצבנות בשווקים צפויים להימשך עד שתסתמן רגיעה בסביבת האינפלציה.

עם זאת, אחד הערוצים היעילים יותר להורדת סביבת האינפלציה הוא מחירי הסחורות, ואלו ממשיכים להתאפיין בין תנודתיות ברמות גבוהות (מתכות תעשייתיות וסחורות חקלאיות) לבין המשך מגמת העלייה (אנרגיה). אמנם לרוב ההתייחסות של הבנק המרכזי היא להתפתחות האינפלציה הבסיסית (בניכוי אנרגיה ומזון), אך ברמת אינפלציה גבוהה – 7% בשנה האחרונה – המלווה בציפיות גבוהות יחסית לאינפלציה לשנה-שנתיים הקרובות – 3.5%-3.25%, החשיבות של האינפלציה הבסיסית פוחתת, כך שהמשך העלייה במחירי הסחורות רק מחזקת את הצורך של ה-FED לרסן באופן מהיר יותר.

חיזוק נוסף למעבר לריסון מהיר יותר התקבל גם מנתוני עלות השכר לרבעון האחרון של 2021. אמנם השינוי הרבעוני היה מתון במקצת מהציפיות, אך קצב העלייה של עלות השכר בסקטור הפרטי הגיע בשנה האחרונה ל-5%, הקצב גבוה ביותר שנרשם בשני העשורים האחרונים. כזכור, נתון זה זוכה לתשומת לב גבוהה מצד ה-FED, שכן הוא מגביר את החשש לאינפלציה ממושכת הגבוהה מהיעד, עם דגש על ענפי השירותים. לכן, ככל שהלחצים משוק העבודה נמשכים (המיקוד בנתוני התעסוקה הקרובים הם על השכר), האינפלציה מענפי השירותים צפויה להיות גבוהה יחסית, כך שה-FED יצטרך ללחוץ יותר על אינפלציית הסחורות בכדי להוביל את האינפלציה חזרה לסביבת היעד.

שוק האג"ח מתמחר תוואי ריבית מהיר יותר, אך ללא שינוי בהעלאה המצטברת

לדברי כלכלני אי.בי.אי, התמחור בשוקי הסחורות ובכלל סביבת התנאים הפיננסיים אינם מגלמים עדיין את החשש שמדיניות ה-FED תגרום בסופו של דבר להאטה. זאת לעומת העקום בשוק איגרות החוב הממשלתיות, שמבטא את ההערכה לכך באופן הולך וגובר, תוך המשך מגמת ההשתטחות. בתגובה למסר הניצי של פאואל במסיבת העיתונאים, השוק הוסיף העלאה של 25 נ"ב לצפי העלאות המצטבר לשנה הקרובה, כלומר התמחור הנוכחי משקף צפי להתנעת תהליך העלאת הריבית במרץ, ובין 4 ל-5 העלאות של 25 נקודות בסיס כל אחת במצטבר עד סוף השנה. ההתבטאות של נגיד שלוחת ה-FED של אטלנטה, רפאל בוסטיק, שאמנם אינו מצביע השנה, בדבר אפשרות של העלאת ריבית של 50 נקודות בסיס במרץ, מבהירה כי לא ניתן לשלול העלאה בשיעור זה, אך סביר שאם אכן תהיה זו הכוונה, הדבר יזכה לאיזכור מצד חברי FED נוספים.

למרות המסר הברור שעולה משוק איגרות החוב האמריקאי, שוק איגרות החוב המקומי ממשיך בשלו עם עליית תשואות המלווה בעלייה בתלילות העקום. זאת למרות, שהתרחיש המגולם בארה"ב, המשקף הערכה לכך שהקשחה מתמשכת של התנאים הפיננסיים תוביל להאטה ולירידה בסביבת האינפלציה, יהיה בעל השלכות ממתנות גם על האינפלציה המיובאת ומצמצם את פוטנציאל העלאות הריבית המקומית. להערכת כלכלני אי.בי.אי, העקום השקלי מגלם פרמיית סיכון גבוהה, שאינה עקבית עם המסרים העולים מבנק ישראל ובעיקר עם ההתפתחויות בעולם.

עוד הם אומרים כי שוק המט"ח הגיב בעוצמה למסרים של פאואל, וזאת לאחר דשדוש ממושך, כך שהדולר התחזק בעולם הן מול המטבעות המובילים והן מול מרבית המתעוררים. ההתחזקות של הדולר לא פסחה גל על השקל שפוחת לסביבה של 3.20 שקלים לדולר. הירידה הניכרת בשיעור החשיפה של המשקיעים המוסדיים המקומיים למט"ח, מתוך סך הנכסים בחו"ל עלתה בשיעור חד לכ-45%, והיא מהווה להערכתנו גורם דומיננטי שצפוי לפעול להמשך ההיחלשות של השקל, בפרט מול הדולר, כל עוד הסנטימנט השלילי בעולם נמשך.

אתם עומדים להפוך להורים? לפניכם כל המוצרים שהם חלק מרשימת ציוד החובה לקראת הלידה. שיהיה במזל.
בקרוב  מאוד החיים הולכים להשתנות כשתהפכו להיות הורים. חשוב להתכונן היטב לבואו של יורש העצר שלכם לעולם – לקרוא מדריכי הורות, לנוח ככל שניתן ולצבור כוחות וכמובן לרכוש את הציוד המתאים לקראת הלידה. רשימת הציוד היא ארוכה במיוחד, ובין מחמם המגבונים לפח החיתולים, קל מאוד ללכת לאיבוד. אז אנחנו כאן כדי לעשות לכם סדר ולהציג בפניכם את ארבעת המוצרים שהם בגדר חובה עבור כל הורה:
כסאות בטיחות משולבים

לפי החוק בישראל, יש להושיב ילד עד גיל 3 בכיסא בטיחות. לפי ארגון בטרם מומלץ להשתמש בכסא בטיחות עד כמה שניתן ורק לאחר מכן לעבור לבוסטר. למשל, כסאות הבטיחות של ברייטקס העומדים בתקן הבטיחות האמריקאי, אף מתאימים לגילאי 5-6, כתלות בגובה ומשקל הילד.

יש לציין כי כסא הבטיחות והבוסטר מיועדים לשמור על בטחונו של הילד ולהגן עליו בעת תאונה ופגיעה ברכב. מומלץ לשמור על הילד בכסא הבטיחות ככל שניתן, כאשר התקן האמריקאי של ברייטקס מאפשר עד הגעה למשקל של 18 ק"ג.

כאמור, כאשר הילד מתפתח וגדל יש להעביר אותו מכיסא בטיחות לבוסטר, אך במקום לרכוש בוסטר, ניתן במקום זאת לרכוש כבר מההתחלה כיסא בטיחות משולב. זהו מושב מיוחד שמיועד הן לשימוש ככיסא בטיחות והן לשימוש כבוסטר. בעת השימוש ככיסא בטיחות, הילד חגור באמצעות החגורות הפנימיות של הכיסא, וכאשר משתמשים במושב כבוסטר, יש לחגור את הילד בחגורת הבטיחות של הרכב.

אגב, לא מעט משפחות רוכשות לילד הראשון כסא משולב וכאשר מגיע הילד השני משלימים עם בוסטר עבורו ואת הכסא המשולב מעבירות לבא בתור.
עגלות תינוק
עגלת תינוק היא הכלי שמנייד את התינוק ממקום למקום, ומאפשר לכם לטייל איתו בחוץ. ישנן עגלות תינוק רבות בשוק, וכדי לבחור את העגלה המתאימה לכם ביותר, יש לבדוק כמה פרמטרים.

ראשית, מומלץ לרכוש עגלה שהרוחב שלה הוא קטן מרוחב המעלית בבניין ומדלת הכניסה לבית שלכם. כך שתוכלו להכניס אותה בקלות דרך הדלת או המעלית.

שנית, ודאו שהיא מתקפלת בקלות ונכנסת היטב לתא המטען שלכם.

בנוסף, מומלץ לבחור בעגלה שכוללת אמבטיה וטיולון, גגון להגנה מפני השמש, ידית שניתן לכוונן אותה לגובה שלכם, מושבים שניתן לכוון אותם למצב ישיבה או שכיבה וגלגלים יציבים הכוללים בולמי זעזועים. תופתעו לגלות עד כמה יציבות הגלגלים ובולמי זעזועים יהיו שימושיים בעת טיול עם התינוק בעגלה על האבנים המשתלבות ברחובות העיר.

כמובן שכדאי לבצע השוואת מחירים, אך רק לאחר שגיבשתם את רשימת הדרישות מהעגלה. סוגי העגלות וטווח המחירים הקיימים בשוק הוא רחב במיוחד.
לול קמפינג
לול קמפינג הוא למעשה מיטה ניידת או אזור שמשמש את התינוק למשחק. לול הקמפינג הוא קל מאוד, נוח לקיפול וכולל גלגלים, כך שניתן לקחת אותו איתכם לנסיעות ולטיולים (ואפילו לסבא וסבתא). חשוב מאוד לוודא שהלול עומד בדרישות מכון התקנים הישראלי ושהוא עשוי מבדים עמידים ואיכותיים.

כמו כן, אם אתם מתכננים לצאת עם הלול לחיק הטבע, כדאי לבחור בלול הכולל כילה נגד יתושים שתגן על עורו העדין של תינוקכם. 
משטח פעילות
משטח הפעילות הוא אביזר חובה בשנה הראשונה לחייו של התינוק. זהו שטיח שעליו יוכל התינוק לשכב על הבטן או הגב, לשחק, ובהמשך להסתובב עליו ולהתנסות בהתהפכות, בגלגולים ובזחילה. חשוב לבחור במשטח פעילות קשיח כך שהתינוק לא ישקע לתוכו, ואשר יעודד את התנועתיות שלו. בנוסף, מומלץ לבחור במשטח שקל לניקוי, קיפול ואחסון.

יוצאים לפנסיה? הקצבה החודשית שלכם צפויה לגדול.

על פי החלטת רשות שוק ההון, ביטוח וחיסכון, הריבית התעריפית (או בשמה ריבית תחשיבית) תעלה ל-4.37%, מה שיגדיל את הפנסיות לפורשים ב-1.2%.

מהי אותה ריבית תעריפית? ובכן, מדובר על ריבית שאמורה לשקף את התשואה השנתית שקרן הפנסיה צופה להניב לטובת הפנסיונרים. ככל שהריבית התעריפית גבוהה יותר, כך הקצבה החודשית גבוהה יותר.

בשנים האחרונות עמדה הריבית התעריפית על 4.26%, בין היתר בהסתמך על מנגנון האג"ח המיועדות, אותן איגרות חוב שהמדינה הנפיקה לקרנות הפנסיה כנגד שליש מנכסיהן והניבו תשואה של 4.86%.

אלא שבסוף 2021, לאחר כ-18 שנה, בוטל מנגנון האג"ח המיועדות ובמקומו נכנס מנגנון חדש של הבטחת תשואה, כאשר התשואה המובטחת עלתה ל-5.15% (ראו כאן הרחבה על המנגנון החדש). על פי המנגנון החדש, כל כספי קרנות הפנסיה יושקעו בשוק ההון, כאשר 30% מהם יזכו לתשואה מובטחת של 5.15% בשנה (צמוד למדד). אם התשואה השנתית שהושגה בנוגע לסכומים שהושקעו בשוק ההון תהיה נמוכה מ-5.15%, המדינה תשלים לקרנות הפנסיה את ההפרש כדי להבטיח תשואה של 5.15%. אם התשואה תהיה גבוהה מ-5.15%, ההפרש יועבר לקרן שתוקם לשם הבטחת תשואה עתידית.

העלייה בתשואה בעקבות המנגנון החדש הובילה את רשות שוק ההון לעדכון הריבית התעריפית.

עדכון הריבית התעריפית בא בהמשך להחלטת שר האוצר אביגדור ליברמן לקבוע את תקרת דמי הניהול לפנסיונרים על 0.3%, מה שצפוי להגדיל את הפנסיה שלהם בכ-2% (ראו כאן על המהלך).

משבר האנרגיה בעולם ועליית מחירי הנפט מתגלגלים למיכלי הדלק של כולנו, ומחירי הדלק עומדים לעלות.

בחצות הלילה שבין שני לשלישי (31.1.2022-1.2.2022) יעודכנו מחירי מוצרי הדלק הנמצאים בפיקוח, הנמכרים לצרכן בתחנות הדלק. כך הודיע משרד האנרגיה. זאת לאחר ירידה קלה שנרשמה במחירים בינואר 2022 ולאחר השפל במחירים שנרשם במאי 2020, אז עמד מחיר הדלק על 4.79 שקלים לליטר.

המחיר המרבי לליטר בנזין 95 אוקטן נטול עופרת לצרכן בתחנה בשירות עצמי (כולל מע"מ) לא יעלה על 6.71 שקל לליטר, עלייה של 34 אגורות מחודש קודם. תוספת בעד שירות מלא תעמוד על 21 אגורות לליטר (כולל מע"מ), ללא שינוי מחודש קודם.

המחיר המרבי לליטר בנזין 95 אוקטן נטול עופרת לצרכן בתחנה בשירות עצמי באילת (ללא מע"מ) לא יעלה על 5.74 שקל לליטר, עלייה של 29 אגורות מחודש קודם. תוספת בעד שירות מלא תעמוד על 18 אגורות (ללא מע"מ), ללא שינוי מחודש קודם.

אתם ידעתם שישנם לא מעט חוקרים ומחקרים הטוענים שכמה מאות שנים לפני שקולומבוס גילה את אמריקה, גילו את היבשת הזו הויקינגים? אותם הויקינגים הגיעו לחופי קנדה, התיישבו בה למשך תקופה ולאחר מכן עזבו.

מאז אותם ויקינגים עוד ועוד ממשיכים להגיע למדינה הצפונית ביותר ביבשת אמריקה, לפתח את הכלכלה והתרבות שלה ולהפוך אותה לאחת המדינות הכי מתקדמות בעולם המערבי. מה שלא רבים יודעים הוא שבשביל להכנס לקנדה עליכם לקבל אישור נסיעות אלקטרוני, או eTA.

בטקסט הזה תוכלו לקרוא מהו אותו אישור נסיעות אלקטרוני לקנדה, כמה עולה להנפיק אישור כזה, מתי יש צורך להשתמש בו, האם יש דרישות מסוימות שצריך לעמוד בהן כדי לקבל אישור נסיעות אלקטרוני לקנדה, ואם כן מה הן ועוד מידע חשוב הנוגע לאישור נסיעות אלקטרוני לקנדה.

מהו בכלל eTA

אישור הנסיעות האלקטרוני נכנס לשימוש בקנדה החל משנת 2016. אישור נסיעות אלקטרוני לקנדה הוא בעצם כתב אישור שהרשויות בקנדה מעניקות למי שממלא את הטפסים הרלוונטים ועומד בכל התנאים לטוס לקנדה. כך קבלה של אישור ה- eTA Canada מעניקה למי שחפצים בכך לטוס לקנדה, ולאחר הנחיתה בקנדה עצמה הבקשה נסקרת שנית – הפעם בידי איש ביקורת הגבולות הקנדים.

קצין או קצינת ביקורת גבולות קנדים יבחנו את אישור הנסיעה האלקטרוני במהירות על מנת לוודא שכל המידע שמופיע בה נראה הגיוני ונכון. רק לאחר שקצינת ביקורת הגבולות תאשר מחדש את האישור – תותר הכניסה לקנדה.

שימו לב שבמידה וקצין ביקורת הגבולות יזהה את הפרטים באישור הנסיעות האלקטרוני שלכם כחשודים, או שהוא יחשוד שהם פשוט אינם נכונים אתם עלולים למצוא את עצמכם מעוכבים לחקירה. במידה ותוצאות החקירה יעידו שאין לאשרר את אישור הנסיעות האלקטרוני שלכם – אתם תאלצו לחזור למדינת המקור שלכם על חשבונכם.

האם אפשר להכנס לארצות הברית מקנדה עם eTA

בדרום מזרח קנדה ניתן בפלא הטבע המפורסם והמרהיב – מפלי הניאגרה. מפלי הניאגרה הם עצומים כל כך שצד אחד שלהם נמצא בקנדה, ואילו הצד השני נמצא בארצות הברית. לא מעט תיירים נוטים לחשוב שהם יכולים להשתמש באישור הנסיעה האלקטרוני שלהם בשביל להכנס לארצות הברית.

אם גם אתם חשבתם ככה כדי שתשימו לב שאי אפשר להכנס מקנדה לארצות הברית כשיש בידכם רק אישור נסיעות אלקטרוני לקנדה, כל עוד אין לכם ויזה לארצות הברית. החוק הפדרלי מגדיר שכניסה לארצות הברית אסורה למי שאינו אזרח ארצות הברית אלא אם יש בידו אשרת שהייה בתוקף ממשרד ההגירה האמריקאי.

יחד עם זאת אנשים המחזיקים בדרכון של מספר מדינות יכולים להכנס לארצות הברית בלי צורך בויזה. לכן מי שיש לו דרכון איטלקי לא צריך להוציא ויזה לפני טיסה לארצות הברית ובעלי דרכון פורטוגלי יכולים להכנס לארצות הברית מקנדה בקלות.

איך מוציאים אישור נסיעה אלקטרוני לקנדה

אישור נסיעה אלקטרוני לקנדה ניתן להוציא על ידי פנייה לחברה המתמחה בתחום הגשת בקשה לקבלת ויזה או אישור נסיעה אלקטרוני, או לסוכנות נסיעות ותיקה.

כפי שציינו, הליך הנפקת אישור הנסיעה מורכב משלב המענה על השאלון ומילוי הטופס שנמשך כמספר דקות ומתבצע באינטרנט, שלב קבלת אישור הנסיעה האלקטרוני לקנדה שנמשך כשלושה ימים ומתבצע אף הוא באופן מקוון ושלב קבלת האישרור הסופי של אישור הנסיעה האלקטרוני לקנדה על ידי קצין או קצינת ביקורת גבולות קנדיים שנמשך בדרך כלל גם הוא כמספר דקות, והוא מתבצע כבר באופן פיזי בשדה התעופה בקנדה.

כמה זמן לוקח להוציא אישור נסיעה אלקטרוני לקנדה

התשובה לשאלה זו היא מורכבת מפני שאם הכל מתקדם כשורה – הליך הוצאת אישור נסיעות לקנדה אורך בסך הכל שלושה ימים לכל היותר. העניינים נעשים מסובכים יותר כאשר רשויות ההגירה הקנדיות מתחילות לדרוש לצרף נספחים מסוימים לטופס הבקשה שלכם.

אם רשויות ההגירה בקנדה יעמידו בפניכם דרישה לצרף עוד טפסים בשביל לקבל את אישור הנסיעה האלקטרוני לקנדה, התהליך עשוי להמשך שבועות. זו הסיבה שכדאי לכם להגיש את הבקשה לקבלת אישור נסיעה אלקטרוני לקנדה מוקדם ככל הניתן. זאת מפני שאי אפשר להיות מסוגלים לדעת באופן חד משמעי שהכל יהיה בסדר והתהליך שלכם אכן יהיה קצר.

האם יש הבדל בצורך באישור נסיעות אלקטרוני אם לא מגיעים לקנדה בטיסה

הצורך באישור נסיעה אלקטרוני לקנדה קיים רק אם נכנסים לקנדה בטיסה. לכן אם אתם מטיילים בארצות הברית ומעוניינים לחצות את הגבול ברכב או ברגל – אתם לא צריכים להוציא אישור נסיעות אלקטרוני לקנדה. גם אם אתם מגיעים לקנדה כחלק משיט תענוגות אתם לא צריכים eTA כדי לרדת מהספינה, מפני שהחוק רואה אתכם כמי שנכנסו למדינה דרך הים.

מה הן הדרישות להוצאת Canada eTA

אין הרבה דרישות כדי לאפשר הנפקה של אישור נסיעה אלקטרוני לקנדה. יחד עם זאת, בקשתו של מי שלא עומד בהן יכולה להדחות, מה שיסבך את תהליך הכניסה שלו לקנדה. יצרנו רשימה קצרה של כמה מהדרישות הכי חשובות שיש לעמוד בהן על מנת להוציא אישור נסיעות אלקטרוני לקנדה:

• הדרכון שלכם חייב להיות בתוקף.
• עליכם להוכיח שיש לכם מספיק כסף לזמן השהות שלכם בקנדה.
• עליכם להוכיח שיש לכם קשרים משמעותיים שתרצו לחזור אליהם בארץ המקור שלכם / בארץ בה אתם גרים.
• יש להוכיח כי אתם מגיעים לקנדה במצב בריאותי טוב.
• חובה להוכיח כי אין לכם עבר פלילי בעברות הקשורות להגירה.

כמה עולה להוציא אישור נסיעות אלקטרוני לקנדה

כדי להוציא אישור נסיעות אלקטרוני לקנדה במהירות ובקלות ניתן לפנות לחברה המתמחה בהגשת בקשה לקבלת ויזה או אישור נסיעה אלקטרוני. המחיר של הגשת הבקשה נכון לרבעון האחרון של 2021 עומד על 7 דולרים קנדים, אליהם מצטרפת העמלה שגובה החברה און הסוכנת ויוצרת את המחיר הסופי.

מה התוקף של אישור נסיעות אלקטרוני לקנדה

ישנן מספר דרכים בהן תוקפו של אישור נסיעות אלקטרוני לקנדה יכול לפוג. ראשית, אם פג תוקפו של הדרכון שמספרו מוזכר באישור הנסיעות האלקטרוני לקנדה – יפוג גם תוקפו של אישור הנסיעה האלקטרוני לקנדה. התוקף של אישור נסיעות אלקטרוני לקנדה הוא חמש שנים.

בנוסף, כל שינוי שנעשה בדרכון המוזכר באישור הנסיעה האלקטרוני, למשל שינוי שם פרטי או שם משפחה או שינוי המין המוזכר בדרכון – גם הוא מבטל את התוקף של אישור הנסיעה האלקטרוני לקנדה. כך אם שיניתם את שמכם או את מינכם – עליכם להנפיק אישור נסיעות אלקטרוני חדש כדי להכנס לקנדה.

סיכום

לסיכום, טיול לקנדה יכול להיות חוויה עמוסה בזכרונות טובים, נופים מדהימים וטבע עוצר נשימה. בשביל להנות מהטיול ולא להסתבך עם רשויות החוק בקנדה, כדאי להתחיל מהנפקת אישור נסיעות אלקטרוני לקנדה. על מנת להנפיק אישור כזה כדאי מאוד לשכור את שירותה של סוכנות נסיעות או חברה המתמחה בהגשת בקשות לקבלת ויזה ואישורי נסיעה אלקטורנים.

זכרו שאישור הנסיעות האלקטרוני לקנדה לא מוגבל במספר כניסות למדינה, בניגוד לחוקי הויזות במדינות אחרות. תוקפו של אישור נסיעות אלקטרוני לקנדה הוא חמש שנים מיום הנפקתו, או עד שפג תוקפו של הדרכון – לפי המוקדם מבינהם.

מחפשים אפשרות לקבל הלוואה או משכנתא ולא בבנקים? ובכן, התחרות בין הגופים שיוכלו להעניק אשראי עומדת להתרחב ואיתה גם אפשרויות הבחירה של הצרכנים.

ועדת הכספים של הכנסת אישרה לקריאה שנייה ושלישית את התיקון בחוק הבנקאות להרחבת מקורות המימון לתאגידים חוץ־בנקאיים העוסקים במתן אשראי. התיקון קובע את הרחבת מקורות האשראי לגופים החוץ-בנקאיים לשם הגדלת התחרות בשוק האשראי, וקובע הקלות שונות לגופים.

התיקון לחוק צפוי לגרום לירידה בריביות על אשראי, לפתוח את התחרות לעסקים קטנים ובינוניים ולהרחיב את אפשרויות נטילת המשכנתא.

על פי התיקון, כאשר מדובר בגופים שחלים עליהם הוראות לעניין הלימות הון ונזילות תוגדל תקרת הגיוס באמצעות איגרות חוב מ-5 מיליארד שקל ל-15 מיליארד שקל. בנוסף, יוכלו גופים אלה לגייס חוב גם באמצעות ניירות ערך מסחריים עם מועד פירעון מינימאלי, העומד על 270 יום מיום ההצעה.

לעניין כלל הגופים המפוקחים, בוטלו תנאים המגבילים את מרחב ההתנהלות העסקית של תאגיד אשראי חוץ־בנקאי שמגייס חוב באמצעות תעודות התחייבות. במסגרת זו בוטל התנאי הקובע כי מקבל האשראי הוא יחיד או תאגיד שהכנסתו השנתית בשנה שקדמה למועד מתן האשראי לא עלתה על 400 מיליון שקל או סכום אחר שקבע שר האוצר; בוטל התנאי כי תעודות התחייבות שיונפקו יהיו תעודות התחייבות בדירוג BBB או Baa3 ומעלה, ולבסוף בוטלו הגבלות שונות כך שהאשראי שמעניקים הגופים יוכל להינתן לכל צורך, לרבות משכנתא. כך תתאפשר לתאגיד האשראי החוץ־בנקאי גמישות בהקצאת האשראי שהוא נותן.

על פי נתונים שהציג בוועדה מיכה אבני, יו"ר איגוד חברות האשראי ויו"ר חברת פנינסולה, היקף שוק האשראי החוץ בנקאי עומד נכון להיום על 25 מיליארד שקל עם 25 חברות ציבוריות שפעילות בתחום.

10,000 שקל בשנה – הוצאות משפחה בישראל על בנקאות

על פי נתונים שהציג נציג האוצר בוועדה, משפחה בישראל מוציאה בשנה כ-10,000 שקל על בנקאות (עמלות וריביות). נכון לעכשיו השוק בישראל מאוד ריכוזי, כשהבנקים לאומי ופועלים מחזיקים מעל 50% משוק האשראי. בנוסף לבנקים יש שליטה כמעט מלאה בשוק האשראי הצרכני: לפי נתוני ספטמבר 2020, 94% משוק האשראי לעסקים קטנים וזעירים הוחזק בידי הבנקים. השיעור של העסקים הקטנים והבינוניים בהתפלגות התוצר העסקי בישראל קרוב ל-60%, אך האשראי שהם מקבלים הוא כ-30% בלבד לעומת 70% לעסקים הגדולים.

כיום החוק מגדיר בנק כמי שמחזיק פיקדונות ונותן אשראי. בעבר חוק הבנקאות אסר על מי שאינו בנק לקבל פיקדונות ואשראי ממעל 30 גופים ולתת אשראי, ובמקביל מנע גיוס אג"ח על ידי גופי אשראי חוץ בנקאיים.

בחוק ההסדרים 2015-16 אפשרו הנפקת אג"ח של גופים חוץ בנקאים תחת מגבלות שהרציונל שלהם היה להתקדם צעד צעד, מאז עבר השוק הסדרה מלאה, והם מפוקחים על ידי רשות שוק ההון. לצד כך הוטלו מגבלות, שעומדות לעבור תיקון בעקבות הצעד הנוכחי: תקרת גיוס של 2.5 מיליארד שקל, שהורחבה ב-2018 ל-5 מיליארד שקל, איסור על הנפקת אג"ח עם מועד פירעון מוקדם משנה ואיסור על הנפקת אג"ח לא מדורג או בעל דירוג נמוך מ-BBB. בנוסף חלו מגבלות על מתן אשראי: איסור על מתן אשראי לגופים עם מחזור של מעל 400 מיליון שקל ואיסור על מתן משכנתאות.

פיצויים ששולמו להורים ניצולי שואה בשנות החמישים והשישים, כלומר כשילדיהם היו צעירים דיים, הובילו לגידול בהשכלה של הדור השני, במיוחד של נשים; זאת בהשוואה לילדים שכבר היו בוגרים כאשר הוריהם החלו לקבל את הפיצויים, בעיקר משנות התשעים ואילך. כך עולה ממחקר שערך דר' שי צור מחטיבת המחקר בבנק ישראל במטרה לבדוק את השפעת הסכם השילומים עם גרמניה על ההשכלה והשכר של ילדי הניצולים.

על פי המחקר,  הפיצויים לניצולי שואה הובילו לעלייה של 1.4 עד 8.2 נקודות אחוז בהסתברות של נשים שנולדו לניצולי שואה לרכוש השכלה גבוהה, בהתאם לגובה הפיצויים שהתקבלו.

ממה נובעים הפערים? חלק מניצולי השואה מקבלים החל משנות החמישים של המאה ה-20 פיצויים בסכומים שונים מגרמניה ("רנטות") או מישראל, וחלקם החלו לקבל פיצויים רק בהמשך, במיוחד אחרי הקמת "קרן סעיף 2" באמצע שנות התשעים, חקיקת "חוק ההטבות לניצולי שואה" בשנת 2007 ודו"ח ועדת דורנר.

בישראל יש שלוש קבוצות עיקריות של ניצולי שואה שמקבלות פיצויים:

1. הקבוצה הראשונה כוללת ניצולים שעלו לישראל מגרמניה או שהשתייכו ל"קבוצת השפה והתרבות הגרמנית" (כפי שהוגדר בחוק הגרמני) ושזכאים, לרוב מאז 1956, לתשלום חודשי אשר שווה לכ-30% מהשכר הממוצע בישראל לאורך השנים. קבוצה זו קיבלה גם תשלום חד-פעמי גדול בעת התחלת התשלום כפיצוי רטרואקטיבי. נכון לשנת 1972 (שנתיים לאחר שגרמניה סגרה את האפשרות להגשת תביעה) 100,000 ניצולים קיבלו פיצויים קבועים מגרמניה.
2. הקבוצה השנייה כוללת ניצולים שעלו לישראל לפני אוקטובר 1953 מארצות אחרות מלבד גרמניה ולא הצליחו או לא רצו להוכיח שהם שייכים ל"קבוצת השפה והתרבות הגרמנית". ניצולים בקבוצה זו היו זכאים החל משנת 1957 לתשלום חודשי נמוך יותר מישראל, השווה לכ-10% מהשכר הממוצע במשק. ניצולים משתי הקבוצות הראשונות היוו נכון לתחילת שנות השבעים כ-5% מאוכלוסיית ישראל.
3. הקבוצה השלישית כוללת עשרות אלפי ניצולים שלא היו זכאים לפיצויים כלשהם עד לשנת 1996. ניצולים אלה לא היו ממוצא גרמני וגם לא השתייכו לקבוצת השפה והתרבות הגרמנית. הם הגיעו לישראל אחרי אוקטובר 1953 או שלא הצליחו להתגבר במהלך שנות החמישים והשישים על מכשולי הבירוקרטיה הישראלית או הגרמנית.

המחקר מוצא השפעה חיובית של הפיצויים על ההון האנושי של הילדים והיא בולטת יותר, משמעותית, בקרב בנות. חישובים על סמך האומדן מלמדים שפיצויים נמוכים יחסית לשני ההורים (אשר התקבלו מישראל מאז שנות החמישים) הגדילו את מספר שנות הלימוד של בנות ב-0.07 שנת לימוד ופיצויים גבוהים יחסית (אשר התקבלו מגרמניה משנות החמישים) לשני ההורים, ב-0.42 שנה. המחקר גם מוצא שהפיצויים הובילו לעלייה של 1.4 עד 8.2 נקודות אחוז בסיכוי לרכוש השכלה על-תיכונית ולעלייה של עד כ-13.5% בשכרן, תלוי במספר המקבלים במשפחה ובגובה הפיצוי.

ממה נובעים פערי ההשכלה הכלליים בישראל?

עם זאת, קובע המחקר כי הפיצויים לניצולי שואה יכולים להסביר רק חלק קטן מפערי ההשכלה הכלליים בישראל על פי מוצא ההורים, בפרט כשמתחשבים במשקלם הנמוך של ילדי הניצולים בקרב כלל יוצאי אירופה ואמריקה.

פערי ההשכלה וההכנסה בין קבוצות בישראל נובעים ממגוון סיבות שברובן אינן קשורות למחקר המדובר וחשוב לבחון את תוצאותיו בהשוואה לפערים הכלליים: על פי מחקר שערכה בשנת 2015 נורית דוברין מהלשכה המרכזית לסטטיסטיקה, לישראלים שהיו בגילים 25 עד 44 בשנת 2015, אשר שני הוריהם נולדו באירופה או באמריקה, יש סיכוי גבוה יותר ב-20 נקודות אחוז לרכוש השכלה על-תיכונית, מאשר ישראלים אשר הוריהם נולדו באסיה או באפריקה, והפערים בין מבוגרים יותר אף רחבים מכך. למרות שפיצויים לניצולי שואה הובילו על פי מחקרו של צור לעלייה של 1.4 עד 8.2 נקודות אחוז בהסתברות של נשים שנולדו לניצולי שואה לרכוש השכלה גבוהה, הם מסבירים רק חלק קטן מפערי ההשכלה הכלליים בישראל על פי מוצא ההורים, בפרט כשמתחשבים במשקלם הנמוך של ילדי הניצולים בקרב כלל יוצאי אירופה ואמריקה.

גרים במרכז? גרים בפריפריה? בחירת מקום המגורים שלכם תשפיע קרוב לוודאי על רמת המוביליות החברתית שלכם ושל ילדיכם, ומכאן גם על יכולת ההשתכרות שלהם בעתיד. כך עולה ממחקר חדש שנערך באגף הכלכלנית הראשית במשרד האוצר.

ראשית, מהי מוביליות (ניידות) חברתית? זו מוגדרת כיכולת התזוזה של אנשים או משפחות בין השכבות הסוציו-אקונומיות בחברה או במדינה.

על פי המחקר, קיימת שונות גבוהה ברמת המוביליות בין אזורים שונים בישראל אך חלק לא מבוטל ממנה נובע מהבדלים ברמת המוביליות של קבוצות האוכלוסייה השונות. כלומר, על פי המחקר הסיכוי של צעירים ממשפחות חרדיות לשפר את ההכנסה הוא נמוך מאוד, הסיכוי של צעירים בחברה הערבית לשפר את ההכנסה גבוה יותר משל החרדים אך עדיין נמוך מאוד יחסית לצעירים מקרב היהודים שאינם חרדים.

המוביליות יורדת ככל שמתרחקים לפריפריה

עוד נמצא כי בקבוצה זו, של היהודים שאינם חרדים, קיימת שונות גבוהה ברמת המוביליות בין אזורים שונים בישראל. בעוד שבאזורים במרכז רמת המוביליות כלפי מעלה גבוהה יחסית, הרי ככל שהולכים ומתרחקים לפריפריה היא הולכת ופוחתת ורמתה נמוכה במיוחד באזורים הצפוניים.

כך לדוגמה, ההכנסה השנתית הממוצעת מעבודה של ילדים שהגיעו מהחציון התחתון ושגדלו בנפת פתח תקווה עמדה בבגרותם על כ-76 אלף שקל, לעומת כ-68.8 אלף שקל בקרב מי שגדלו בנפת כנרת – פער של כ-10.4%. לחילופין, ילדים מהאחוזון ה-25 שגדלו בנפת פתח תקווה הגיעו בבגרותם להכנסה דומה לזו של ילדים שגדלו בנפת צפת במשפחות מהאחוזון ה-49.

רמת המוביליות הנמוכה ביותר – באזור הצפון

עוד מצא המחקר כי השונות ברמת המוביליות בין אזורים שונים גבוהה הרבה יותר כשהיא נבחנת ברמת הרשויות והמועצות המקומיות. כך למשל, בעוד שההסתברות של יהודי שאינו חרדי שנולד למשפחה מחמישון השכר התחתון בהתפלגות הארצית להגיע לחמישון העליון עומדת על 23% עבור מי שגדל בראשון לציון, היא עומדת על 10% בלבד בטבריה.

ככלל ערי המרכז מתאפיינות ברמת מוביליות גבוהה בעוד הערים עם רמת המוביליות הנמוכה יותר הן ערי הפריפריה ובפרט ערי הצפון. כך למשל הפער בדירוג הילדים שהגיעו ממשפחות בחציון התחתון בין ראשון לציון לטבריה עומד על 8 אחוזונים, שמשמעותו פער של כ-14% בהכנסה השנתית מעבודה (ההכנסה של ילדים מהחציון התחתון מראשון לציון עמדה בבגרותם על כ-77.2 אלף שקל, לעומת כ-67.6 אלף שקל בקרב מי שגדלו בטבריה). לחילופין, ילדים מהאחוזון ה-25 שגדלו בראשון לציון הגיעו בבגרותם להכנסה דומה לזו של ילדים שגדלו בטבריה במשפחות מהאחוזון ה-53.

עוד עלה מהמחקר כי אזורים שבהם הסיכויים של יהודים שאינם חרדים למוביליות כלפי מעלה הם גבוהים, מאופיינים בהון חברתי גבוה יחסית (המתבטא בשיעור נמוך של עבירות אלימות ושיעור גבוה של גיוס לצבא) ובתא משפחתי זוגי. מעבר לכך, המוביליות בישראל מתואמת באופן חיובי וחזק יחסית עם רמת הפריפריאליות והמדד החברתי-כלכלי של הרשות המקומית – בפרט כשנמדד לפי רמות ההכנסה, ההשכלה הגבוהה ומאפייני התעסוקה. בחלק מהספציפיקציות נמצא המחקר מתאם חיובי גם עם איכות מערכת החינוך ביישוב.

מה אפשר לעשות?

בהתאם לממצאים מציעים באגף הכלכלנית הראשית דרכים להתמודד עם הפערים. בין הדרכים המוצעות – איתור שכונות הדומות יחסית ברמת מחירי הנדל"ן בהן אך עם הבדל ניכר ברמת המוביליות ותמרוץ משפחות הזכאיות לסיוע בשכר דירה לעבור אליהן. בנוסף מוצע לבדוק את תנאי הזכאות לסיוע לשכר דירה, באופן של תעדוף ומיקוד של משפחות עם ילדים צעירים יותר למעבר לאזורים עם רמת הזדמנויות משמעותית יותר – כך שהמעבר יהיה אפקטיבי יותר עבור הילדים.

שש שנים לאחר שעודכן לאחרונה, שכר המינימום במשק יעלה בהדרגה ל-6,000 שקל. שכר המינימום הנוכחי עומד על 5,300 שקל. ההחלטה להעלות את שכר המינימום נעשתה במסגרת עסקת חבילה שעליה סיכמו בחודש נובמבר שר האוצר אביגדור ליברמן, שרת הכלכלה, אורנה ברביבאי, יו"ר ההסתדרות ארנון בר-דוד, יו"ר נשיאות המגזר העסקי דובי אמיתי ונשיא התאחדות התעשיינים ויו"ר נשיאות המעסיקים והעסקים בישראל ד"ר רון תומר. תזכיר החוק פורסם להערות הציבור.

עוד סוכם בעסקת החבילה על מתן גמישות בהעסקת עובדים וכלים להמרצת המשק, וכן יצירת ודאות ביחסי עבודה במגזר הציבורי הכוללים דחיית הסכם המסגרת במגזר הציבורי ל-2023 ומתן תקציב לפתרון בעיות.

תיקוני החקיקה שנדרשים במסגרת העסקה נמצאים באחריות זרוע עבודה במשרד הכלכלה, והם כוללים בראש ובראשונה כאמור את תיקון חוק שכר מינימום, כך שההעלאה תיעשה תוך התחשבות במצב שוק העבודה והאילוצים התקציבים. שכר המינימום יעלה בצורה מדורגת ואחראית, תוך דגש על צמצום פערים וחיזוק מעמדם של העובדים בעלי השכר הנמוך.

אלה הפעימות בדרך להעלאת שכר המינימום עד 6,000 שקל:

מועד   –  גובה שכר המינימום

אפריל 2022 – 5,400 שקל

אפריל 2023 – 5,500 שקל

אפריל 2024 – 5,700 שקל

אפריל 2025 – 5,800 שקל

דצמבר 2025 –  6,000 שקל

בנוסף להעלאת שכר המינימום, יוכנסו תיקוני חקיקה נוספים, ואלה הם:

• תיקון חוק חופשה שנתית – תוספת יום חופשה לעובד המועסק עד 5 שנים במקום העבודה
• תיקון חוק שעות עבודה ומנוחה- תיקון חישוב השעות הנוספות שמטרתו העסקה גמישה של עובדים עבור המעסיק ואיזון בית-עבודה טוב יותר עבור העובד. כמקובל במרבית מדינות ה-OECD, הצדדים סיכמו על חישוב שעות נוספות המביא לידי ביטוי את הגמישות הנדרשת לצורך איזון בין עבודה ופנאי ומתן מענה לתקופה המאתגרת שבפניה אנחנו ניצבים.

לדברי שרת הכלכלה והתעשייה אורנה ברביבאי, ״תיקוני החקיקה שבאחריות משרדי יביאו  לבשורה משמעותית למשק הישראלי ולעובדים,  הם יאפשרו גמישות, יובילו ליציבות ולצמיחה במשק, ויתנו מענה הולם לתקופה המאתגרת שבפניה אנחנו ניצבים. אני מודה לזרוע העבודה על מחויבותם העמוקה ועבודתם היסודית שהובילה לתזכיר החוק שאנו מפרסמים היום, נמשיך לעסוק בהתאמת החקיקה הקיימת לצרכים המשתנים בשוק העבודה״.

לדברי שר האוצר אביגדור ליברמן, "התחייבנו בחודש נובמבר עם החתימה על עסקת החבילה לקדם את תיקוני החקיקה –  ועכשיו אנחנו מקיימים. עסקת החבילה, במיוחד בתקופת הקורונה, מעידה על שיתוף הפעולה בין כלל הגורמים במשק ועל חוסנה של הכלכלה הישראלית. העסקה מביאה בשורה לעובדים בעלי השכר הנמוך במשק, מעניקה גמישות הן למעסיקים והן לעובדים ויוצרת ודאות ביחסי העבודה במגזר הציבורי – ודאות הכרחית בתקופה מורכבת זו".

זה הפך כמעט לשיגעון. מדי יום מתפרסמת כותרת חדשה על נכס כזה או אחר שנמכר כ-NFT תמורת סכומים שרק עולים ועולים. על פי הערכות, שוק ה-NFT חצה את ה-40 מיליארד דולר ב-2021 והטרנד ההיסטרי רק צובר תאוצה.

אבל מה זה בעצם NFT, איך זה עובד, איך אפשר לרכוב על הטרנד ובעיקר איך אפשר להרוויח מזה כסף? אם עדיין לא קפצתם על העגלה בעצמכם או אם אתם בכלל לא מבינים על מה המהומה, אנחנו כאן כדי להסביר.

ראשית, ראשי התיבות. NFT הוא קיצור של Non Fungible Token ובעברית – אסימון חסר תחליף, ובעצם סוג של מטבע ייחודי וחד פעמי. מדובר על נכס וירטואלי שמבוסס לרוב על טכנולוגיית הבלוקצ'יין את'ריום, שהוא מטבע קריפטוגרפי כמו הביטקוין המפורסם (להרחבה ראו כאן).

שיר, תמונה וגם ציוץ – כל דבר יכול להפוך ל-NFT

אפשר להפוך כל דבר ל-NFT – החל ביצירת אמנות, דרך זכויות יוצרים על שיר ועד בניין מגורים. בתחילת 2021, למשל, חולל מייסד טוויטר ג'ק דורסי סערה כאשר מכר את הציוץ הראשון שלו ברשת כ-NFT תמורת 2.5 מיליון דולר. בתחילת 2022 מכר הבמאי האמריקאי הידוע שהפך לתושב ישראל, קוונטין טרנטינו, סצנה אחת מתוך התסריט המקורי של סרטו "ספרות זולה" כ-NFT תמורת 1.1 מיליון דולר. מדי יום נוספות עוד ועוד דוגמאות לנכסים משונים יותר או פחות שנמכרים כ-NFT בסכומים מטורפים של מיליונים ואפילו עשרות מיליונים של דולרים.

אבל מה זה אומר בעצם? שאף אחד אחר לא יכול יותר לעשות שימוש בתמונה הנהדרת שתלויה על קיר המוזיאון כי היא נרכשה כ-NFT על ידי רוכש ספציפי ששילם ממיטב כספו? שאף אחד לא יכול יותר להאזין לשיר של הזמר האהוב עליו כי גם הוא נרכש כ-NFT?

זהו שלא. כולם יכולים להמשיך לבקר במוזיאון ולצפות בתמונה וכולם גם יכולים להמשיך להאזין לשיר, אבל מבחינת הרוכש רכישת הנכס כ-NFT מקנה לו בעלות דיגיטלית על הנכס ומבהירה שהוא הבעלים שלו.

אז מה הרעיון? הרעיון הוא שמכאן והלאה אפשר לסחור בנכס הדיגיטלי, כלומר הוא הופך לסוג של סחורה, כך שהבעלים מקווה ומאמין שיוכל למכור אותו בסכום גבוה מזה שבו שהוא הפך ל-NFT, ולהרוויח כסף.

כתבתי ספר, רוצה למכור, איך הופכים אותו ל-NFT?

אוקיי, מגניב. אז איך הופכים נכס ל-NFT, איך קונים ואיך סוחרים בו?

על מנת להפוך נכס ל-NFT תצטרכו קודם כל להוכיח שהוא אכן שלכם, שיש לכם בעלות אמיתית עליו. אל תנסו למכור למשל תמונה של אמן ידוע או שיר של זמר מפורסם שהוא לא אתם, אחרת אתם עלולים להסתבך מבחינה משפטית.

אחרי שבחרתם את הנכס שתרצו להפוך ל-NFT, עליכם לבחור את טכנולוגיית הבלוקצ'יין שעל גביה תיצרו את ה-NFT שלכם. הפופולרית ביותר היא את'ריום.

בשלב הבא תצטרכו ארנק דיגיטלי שבו אפשר לרכוש ולקבל מטבעות דיגיטליים. יש ברשת כל מיני אתרים שמציעים פתיחה של ארנק דיגיטלי. Coinbase הוא האתר הכי מוכר והוא מומלץ למתחילים בתחום. בנוסף ישנם Electrum , Mycelium ועוד. לכל אחד מהאתרים יש יתרונות וחסרונות, ומומלץ ללמוד את התחום, להגדיר את הדרישות ולבדוק היטב מה כל אתר מציע.

לאחר פתיחת הארנק צריך לקנות בו מטבעות קריפטוגרפיים.

לאחר מכן צריך להתחבר לאחת מזירות המסחר שמאפשרות מסחר ב-NFT באמצעות הארנק. זירת המסחר הגדולה ביותר ל-NFT כיום היא OpenSea, שמאפשרת מסחר במגוון רחב של NFT's, מפריטי אמנות ועד שמות של דומיינים ברשת, תמורת מגוון לא קטן של אפשרויות תשלום.  שתי זירות מסחר נוספות הן Nifty Gateway ו-Rarible. גם כאן, לכל זירה יתרונות וחסרונות, כל זירה מציעה NFT's משלה, וכדאי מאוד להקדיש זמן ללמידה ולהיכרות יסודית לפני שקופצים למים.

בתוך זירת המסחר תצטרכו "להעלות" את ה-NFT שלכם. מדובר בתהליך של כמה שלבים שבסופו יהפוך הנכס הדיגיטלי שלכם – תמונה, קובץ קול ועוד – ל-NFT שניתן לסחור בו.

השלב האחרון הוא לבחור מבין אפשרויות המסחר ב-NFT, שעומדות לרשותכם בזירת המסחר. אפשר למשל לקבוע מחיר קבוע, שיאפשר לאדם הראשון שיסכים לשלם אותו, לקנות את ה-NFT.

דרך אחרת היא לקבוע מכירה פומבית מוגבלת בזמן, כך שכל המעוניינים יוכלו להגיש הצעות מחיר עד מועד מסוים.

דרך נוספת היא לפתוח מכירה פומבית בלתי מוגבלת בזמן, שבה למעשה אתם שולטים בניהול התהליך עד מכירת ה-NFT לכל המרבה במחיר בזמן שמתאים לכם.

ביטקוין – איך נוצר המטבע הדיגיטלי? מה השווי שלו (והאם זה מוצדק)? והאם אפשר להשקיע בו?

בלוקצ'יין – מהפכה במטבעות הדיגיטליים; מה זה איך זה צפוי להשפיע עלינו? ומה מחיר הביטקוין? 

אחרי ששר האוצר אביגדור ליברמן הצהיר כי לא ייתן הקלות לעסקים שנפגעו בגל האומיקרון בנימוק שהמשק לא נכנס לסגר, הוא שינה את דעתו לאחרונה, ומשרד האוצר הכריז על שורה של צעדים חדשים לסיוע תזרימי לעסקים ולעצמאים. במסגרת הצעדים יוענקו הקלות תזרימיות בשווי של למעלה מ-1.3 מיליארד שקל ויינתנו הקלות בהליכים בירוקרטים לעסקים, הקלות בקבלת הלוואות בערבות המדינה וכן הקלות ליצואנים קטנים ובינוניים, אך לא יינתנו מענקים.

במסגרת הצעדים החדשים שהוכרזו:

הקלות תזרימיות בהיקף 1.3 מיליארד שקל בסך הכל:

– ביטול השוטף פלוס – תשלום מיידי לספקים: קיצור ימי אשראי עבור ספקים ונותני שירותים המתקשרים עם הממשלה – יקבלו תשלום בגין שירותים באופן מידיי. תוקף ההנחיה: 31 במרץ 2022.

היקף מוערך של 600 מיליון שקל

– מהלך ממוקד להקדמת שחרור החזרים במערכי מע״מ ומס הכנסה.

היקף מוערך של 500 מיליון  שקל

– תשלום מקדמות למוסדות נתמכים בתחום התרבות בהיקף של כ-25% מסכום התמיכות.

היקף מוערך 200 מיליון שקל

הרחבת פעילות קרן ההלוואות בערבות המדינה:

– שינוי תנאי הסף לכניסה למסלול המוגבר, כך שיהיה ניתן לאשר הלוואות במסלול המוגבר על בסיס תחזית בדבר הירידה בהיקף הפעילות.

– הארכת תקופת ההחזר להלוואות בערבות מדינה מתקופה של 5 שנים לתקופה של 10 שנים.

– מתן גרייס להלוואות בערבות מדינה: מתן גרייס לתקופה של עד שנה נוספת (ומקסימום שנתיים). גרייס לתקופה של 3 חודשים בהלוואות בערבות מדינה שניתנו בקרן ההלוואות הרגילה (קרן 2016).

הקלת הליכים בירוקרטיים – חיסכון בזמן ובכסף:

– ארכה בת 60 יום להגשת הצהרת עוסק פטור עד 31.3.22.

– מסלול ירוק לקבלת ארכות פרטניות בתשלומי מע"מ, מקדמות מס הכנסה וניכויים למייצגים שמשרדם נסגר/צומצמה פעילותם עקב הקורונה.

– הקטנת מכסות למייצגים להגשת דוחות חברות ל-45% במקום 55% ליום 31.1.22.

הטבות ליצואנים קטנים ובינוניים:

– מסלול מיוחד להלוואות בערבות מדינה ליצואנים קטנים ובינוניים: הלוואות למטרת הון חוזר או השקעה.

– הלוואה מרבית בסכום של 15% מהמחזור השנתי לתקופה של 5 שנים, מתוכם 6 חודשי גרייס. ההלוואות יכולות להינתן בשקל, דולר או אירו.

– יינתנו ביטחונות מופחתים בשיעור של 10% בלבד.

– ביטוח אשראי לטווח קצר (Top Up Cover): סיוע ליצואנים ועסקים מקומיים באמצעות ביטוח אשראי לטווח קצר המעניק הגנה מפני סיכוני חדלות פירעון של קונים.

התוכנית בתוקף עד סוף דצמבר 2022 ומבוצעת בשיתוף עם חברות ביטוח האשראי הפרטיות.

היקף התכנית – 2.6 מיליארד שקל

– ביטוח אשראי לטווח בינוני (Long Up Cover): סיוע ליצואנים קטנים ובינוניים בביצוע עסקאות יצוא וסחר חוץ, הביטוח מסייע ליצואנים בחדירה לשווקים מתפתחים המגלמים תשואה גובהה יותר על העסקאות.

היקף התכנית – 650 מיליון שקל

במשרד האוצר מציינים כי כל הצעדים האלה באים בנוסף לצעדים שכבר ננקטו, ובהם:

– סיוע תזרימי: דחיית תשלומי מע"מ בעשרה ימים ודחיית הגשת דוחות יחידים.

– פריסת החזר מענקים ששולמו וקרן ההלוואות בערבות המדינה.

– מימון ימי בידוד: מימון ימי הבידוד לעצמאים, הכרה בימי מחלה לעצמאיים מאומתים ומימון ימי הבידוד לשכירים החל מהיום הראשון.

– סיוע ממוקד לענפים: סיוע לענף התרבות בהיקף של 90 מיליון שקל, סיוע לענף התיירות בהיקף של 350 מיליון שקל, סיוע לענף התעופה בהיקף של 320 מיליון שקל.

לדברי שר האוצר ליברמן, ״אנחנו בשיאו של הגל הנוכחי ורוצים לאפשר למבודדים, לעצמאים, לעסקים ולענפים שנפגעו לצלוח את התקופה המורכבת עם הסיוע המתאים. למדנו מגלים קודמים שהדבר שפוגע ביותר בכלכלה הוא סגרים ולכן אנחנו נמנעים מהם ושומרים על מגמת צמיחה וירידה באבטלה. חשוב לנו לתת ודאות לעסקים, להעניק סיוע תזרימי משמעותי ולהקל איפה שרק ניתן. נמשיך לעקוב אחר הנתונים, לפעול באחריות ולדאוג שאף אחד לא יופקר״.

כמו בכל "גל", לאחר התמתנות התחלואה נראה פיצוי בביקושים. כך מעריכים כלכלני הראל ביטוח ופיננסים בראשות עפר קליין. לדבריהם, נתוני הרכישות בכרטיסי האשראי הצביעו על המשך ירידה בצריכה מתחילת 2022. למרות שעדיין קשה לאמוד כמה מתוך הירידה מיוחס לגורמים עונתיים, הדבר מצביע על פגיעה בצמיחה ברבעון הראשון של 2022.

עוד מוסיפים בהראל כי הירידות בנאסד"ק עלולות למתן את קצב גידול יצוא השירותים ולפגוע בחוזקו של השקל. לדבריהם, יצוא השירותים של ישראל עלה ב-2% בנובמבר, קרוב לרמות השיא. אלא שהירידות החדות בנאסד"ק, אם יימשכו, עלולות למתן את המשך הגידול ביצוא השירותים דרך פגיעה ביכולת הגיוס של החברות וחברות חדשות בענף ההיי-טק ובכך גם להחליש את כוחו המבני של השקל. עם זאת, באשר לרבעונים הקרובים בהראל עדיין צופים גידול ביצוא לאור ההשקעות העצומות שכבר נעשו בענף ב-2021.

השיבושים בפעילות הכלכלית ימתנו את הודעת הפד

עוד באשר לעולם, מעריכים כלכלני הראל כי השיבושים האחרונים בפעילות הכלכלית ימתנו את הודעת יו"ר הפד ברביעי בערב. להערכתם, הפד ישדר איתות ברור על כך שהריבית תעלה בישיבה הבאה ב-16 מרץ ברבע נקודת אחוז, במקביל לסיום תוכנית הרכישות. יחד עם זאת, השיבושים בפעילות הכלכלית כתוצאה מהאומיקרון לא יאפשרו לבנק לפעול באגרסיביות, ולכן להערכתם יו"ר הפד ג'רום פאואל לא ירמוז על אפשרות של העלאת ריבית בחצי נקודת אחוז.

רוסיה-אוקראינה – תרחיש של מלחמה הוא קשה, אך לא מרכזי

 באשר למתיחות בגבול רוסיה-אוקראינה אומרים בהראל כי מלחמה איננה תרחיש מרכזי כרגע, אך אי אפשר להתעלם מהעלייה בסיכון. לדבריהם, בחודש האחרון ההסתברות למלחמה עלתה נוכח תגבור הכוחות הרוסים על גבול אוקראינה. עם זאת, תרחיש מלחמה באירופה קיים עוד מ-2014, כשרוסיה "סיפחה" את חצי האי-קרים. אירופה וארה"ב הטילו כתגובה סנקציות על רוסיה והרובל הרוסי וחלק מהחברות לא התאוששו מאז. אך התלות של אירופה בגז מרוסיה וקשרי הסחר הגדולים, מנעו החרפה של הצעדים. היעדר גורם ממתן כעת כמו אנג'לה מרקל דאז, והתגובה הניצית של נשיא ארה"ב שמאיים בהחרפת הסנקציות ואף במתן תמיכה צבאית לטוקראינה מגבירים את החששות לגלישת העימות לשאר העולם.

במידה והדבר יתרחש, מלבד הפגיעה הברורה בכלכלת רוסיה ואוקראינה, גם אספקת הנפט והגז בעולם תיפגע, דבר שכבר גרר עלייה חדה במחיר הנפט בשבועות האחרונים שבתרחישים קיצוניים יכול אף להכפיל את עצמו בזמן מלחמה. במקרה הזה, הפגיעה בצמיחה הגלובלית ובביקושים תהיה חמורה יותר בהשוואה לשיבושים שגורם האומיקרון. הבנקים המרכזיים יתקשו לעצור את מגמת הצמצום, נוכח האינפלציה הגבוהה מלכתחילה שעוד תזנק בעקבות המלחמה.