חברות הביטוח החליטו שלא להילחם בקרנות הפנסיה ברירת מחדל. החברות משכו את העתירה שהגישו לבג"ץ נגד המכרז של קרנות ברירת המחדל.

הטענה של חברות הביטוח היתה כי המכרז החדש של קרנות ברירת המחדל,  שכולל מינימום דמי ניהול – נועד לאפשר לבתי ההשקעות להיכנס לתחום קרנות הפנסיה ולספק להם עדיפות על פני חברות הביטוח. כמובן שמדובר בזווית צרה של החברות ובזווית אינטרסנטית – חברות הביטוח לא מעוניינות בתחרות, במיוחד לא כשהם שולטים על תעשיית קרנות הפנסיה.

קרנות הפנסיה ברירת מחדל הן חידוש מבורך, והגדלת מספר קרנות הפנסיה האלו הן רק יתרמו לציבור ויחסכו לו עמלות ודמי ניהול (הרחבה על קרנות פנסיה ברירת מחדל).

כך או אחרת, שוק קרנות הפנסיה בישראל מנהל קרוב ל-300 מיליארד שקל – כסף גדול!  השוק הזה נהנה מתשלומי שוטפים של המעסיקים והעובדים והוא גדל ב-20% בשנה. חמש החברות המובילות בתחום –  מנורה מבטחים, מגדל, הראל, כלל ביטוח והפניקס נהנות מהכנסה מצרפית של 1.5 מיליארד שקל – ביצי זהב, ולכן הן נלחמות על השוק הזה.

הראשונה שנלחמה בחברות הביטוח ובהצלחה היתה הממונה לשער על שוק ההון והביטוח, דורית סלינגר, שיישמה את הרפורמה בקרנות הפנסיה ברירת מחדל (הרחבה על דורית סלינגר)

פתרון האינטגרציה של מג'יק ה-Magic xpi הוסמך על ידי מרכז האינטגרציה וההסמכה של סאפ (SAP ICC) כפתרון מורשה לאינטגרציה עם SAP S/4 HANA.

ברבעון השני פירסמה מג'יק על הכנסות בסך שלח כ-70 מיליון דולר אשר גבוה בכ-7% מההכנסות שרשמה ברבעון המקביל.הרווח התפעולי Non-GAAP הסתכם בכ-9.8 מיליון דולר, גבוה בכ-9% מהרבעון המקביל ב-2017. הרווח הנקי של מג'יק הסתכם בכ-5.7 מיליון דולר, עלייה של כ-60% לעומת הרווח הנקי ברבעון המקביל ב-2017 שהסתכם בכ-3.6 מיליון שקל.

פתרון האינטגרציה של מג'יק Magic xpi מאפשר לבצע אופטימיזציה של תהליכים עסקיים המשלבים מערכות מובילות כגון ERP, CRM ומערכות פיננסיות וארגוניות אחרות בדרך יעילה ומהירה, באמצעות אוטומציה הנעשית על גבי פלטפורמה אחת, כגון אינטגרציית מערכות ERP ו-MES לשיפור תהליכי ניהול מלאי ולשיפור המענה לדרישות המשתנות של הלקוח, אינטגרציית מערכות ERP, CRM ו-eCommerce לתמיכה בצמיחה העסקית ויצירת בידול של חוויית המשתמש.

ההסמכה שהעניקה סאפ (SAP) לפתרון האינטגרציה של מג'יק Magic xpi מבטיחה למשתמשיו כי הוא מסוגל להשתלב באופן חלק ומוכח עם פתרונות סאפ (SAP). האינטגרציה של Magic xpi עם SAP S/4 HANA מאפשרת אף להתחבר לכל מערכת או מקור מידע ולהציג נתונים של מערכות סאפ (SAP) באינטרנט ו/או במכשירים ניידים.

יובל לביא, סמנכ"ל טכנולוגיה וחדשנות במג'יק: "ההסמכה שהעניקה סאפ (SAP) ל-Magic xpi הינה חלק בלתי נפרד מהמחויבות של מג'יק כלפי לקוחותיה לספק מתאמי אינטגרציה מורשים עבור מגוון טכנולוגיות ופלטפורמות, המקצרים את זמני השחרור של תוכנות לשוק תוך תחזוקה ושדרוג הנעשים בקלות. בעידן הטרנספורמציה הדיגיטלית והחדשנות המתמשכת, המתאמים המובנים משמשים כאבני יסוד ומבטיחים זרימה רציפה של מידע ברחבי הארגון ואופטימיזציה של תהליכים עסקיים מקצה לקצה."

מג'יק בתוצאות שיא – הכנסות של 70 מיליון דולר ברבעון הראשון; צופה צמיחה של 12% ב-2018

שוק המניות אינו מתאים לאנשים שלא רוצים לקחת סיכון ומעדיפים השקעה סולידית. מעבר לכך, בהינתן עליית הריבית בשנה וחצי האחרונות, השוק הסולידי הפך להיות מעניין להשקעה, אפילו מעניין מאוד להשקעה. בנק ישראל העלה את הריבית ברציפות ל-4.75%. ריבית הפריים שהיא בהגדרה ריבית בנק ישראל בתוספת 1.5% עומדת על 6.25%. זה מאפשר לכם לקבל באיגרות חוב סולידיות תשואה טובה, וכן באיגרות חוב ממשלתיות לרבות מק"מ שהוא סוג של איגרת חוב ממשלתית (מלווה קצר מועד של המדינה למשך שנה בתשואה שקלית). במק"מ מקבלים תשואה של כ-4.6% בעוד שבפיקדונות בבנקים מקבלים תשואה דומה. אבל, ככל שאתם מגיעים עם סכום גדול יותר כך התשואה שתקבלו תהיה גבוהה יותר. סכומי עתק יקבלו גם 5% ויותר. עם מיליון שקל אפשר לקבל היום סדר גודל של 4.7% אם אתם עושים סקר שוק ומתמקחים.

השקעה באג"ח – היתה מסוכנת, היום פחות

גם בהשקעה באיגרות חוב, שנחשבות להשקעה סולידית, אפשר להפסיד ואפילו הרבה. סביבת הריבית הנמוכה בעשור האחרון גרמה לתזוזה של כספים לכיוון שוק האג"ח, וזו הביאה בעקבותיה לעלייה בשערים ולירידה בתשואות. המצב התהפך מאז סוף 2021. הריבית עולה, תשואת האג"ח עולה אבל במקביל כמובן שערי איגרות החוב בירידה. מדובר על הפסדים כבדים. יש איגרות חוב (עם מח"מ ארוך – משך חיים ממוצע ארוך) שאיבדו מעל 20%. האם הן כבר מעניינות? שאלה טובה. הבעיה באיגרות חוב היא שאומנם יש להן תשואה אפקטיבית שאותה תקבלו, אבל יש תנאי – צריך להמשיך להחזיק באיגרת החוב עד הסוף. בדרך אפשר להפסיד. כך או אחרת, איגרת חוב שקלית בריבית קבועה ל-9 שנים נותנת תשואה של קרוב ל-4% – לא רע. איגרות חוב שקליות לשנתיים-שלוש נותנות תשואה של מעל 4%. קוראים לזה "עקום תשואות" מפותל. הרי בתיאוריה התשואה עולה ככל שעולים בזמן ועקום התשואות מבטא תשואה גבוהה יותר באיגרות חוב קצרות – איך זה? הסיבה היא שמצפים כי עוד כשנה הריבית תחזור לרדת. ממש לא בטוח שזה יקרה, וגם אם זה יקרה, ממש לא בטוח שזה יהיה באותה עוצמה של העלאות הריבית, זה יהיה מדורג ואיטי מאוד. וגם – זה ככל הנראה לא יחזור לרמה שהיתה לפני העלאת הריבית.  

יש כאלו שחושבים שדווקא בגלל זה כדאי "לתפוס" עכשיו השקעות ארוכות טווח באיגרות חוב ממשלתיות ולקבל את ה-4% בטוח בשנה. זה סוג של הימור, כי אם הריבית דווקא תישאר גבוהה, אז מי שמשקיע כך מפסיד. בכל מקרה, מה שברור הוא שהסיכון באג"ח ירד בשל עליית הריבית, ומדובר באפיק השקעה שמספק תשואה לא רעה, גם לא רעה מול האלטרנטיבה של מניות – הפער בין התשואה הצפויה באג"ח לשוק המניות הצטמצמה. מעבר לכך, קחו גם את העובדה שאיגרות חוב קונצרניות, של חברות, נסחרות בתשואה גבוהה יותר ביחס לאיגרות החוב הממשלתיות שנחשבות בטוחות ולכן גם התשואה היא הנמוכה ביותר, ותקבלו שאיגרות חוב של בנקים וחברות חזקות יספקו לכם תשואה של 5%-6% ויותר.

צריך לזכור שלמשקיע הסולידי יש גם אפשרות להשקיע באפיקי חיסכון כמו קופות גמל, קרנות נאמנות ופוליסות חיסכון. יש מסלולים שונים ומגוונים לרבות מסלולים סולידיים. כאן צריך לבדוק היטב את דמי הניהול, אתם לא רוצים להישאר בלי תשואה נטו ויש גופים שדמי הניהול שלהם בעצם מחסלים חלק גדול מהרווחים. זה בלט מאוד כשהתשואה היתה אפסית בשל ריבית אפסית, עכשיו זה כבר אחרת.  

המק"מ (מלווה קצר מועד) המונפק על ידי משרד האוצר נותן כבר תשואה של כ-4.6%. זה לא מעט בהתחשב בתשואות שהיו כאן בשנים האחרונות. אבל מי שמוכן לסגור את הכסף לשנה יכול לקבל יותר. במק"מ יש נזילות שוטפת, כך שאפשר להנזיל את ההשקעה בכל רגע נתון, אבל בדרך השער של המק"מ עשוי לעלות ולרדת (למדריך מק"מ).  

השקעות סולידיות – הכי בטוח בפיקדון, אבל כנראה לא הכי רווחי

אז אם יש לכם כסף שאתם לא יכולים לקחת עליו סיכון ולא יכולים להפסיד אפילו חלק ממנו, נראה שפיקדון בבנק הוא אפיק השקעה שבו תוכלו להרגיש בנוח אם תשקיעו בו את כספכם ותקבלו איזושהי תשואה בטוחה, גם אם נמוכה בפרספקטיבה היסטורית.

כ-1.5 טריליון שקל מושקעים היום בפיקדונות בבנקים על ידי הציבור. יכול מאוד להיות שהציבור מבין מה הוא עושה. חוכמת ההמון היא לא עניין שניתן לזלזל בו. אבל, מצד שני – הציבור הזה מחזיק סכומי עתק בעו"ש הולכים ומאבדים ערך בשל אפס ריבית או ריבית נמוכה. 

כשבאים לבחור בין הפיקדונות המוצעים על ידי הבנק ניתן להתבלבל בקלות. ישנם סוגים שונים של פיקדונות – בריבית קבועה, בריבית משתנה, פיקדון צמוד מדד, פיקדון מדורג עם תשואות שונות; פיקדונות לטווח קצר, פיקדונות לטווח ארוך, לטווח ארוך עם תחנות יציאה ועוד ועוד ועוד… כך שלא קל להחליט באיזה פיקדון כדאי להפקיד את הכסף. כאן ניתן לקבל מידע נוסף על פיקדונות – כל הסוגים, יתרונות וחסרונות.

על מנת להקל עליכם את קבלת ההחלטות, החלטנו לערוך סקר שוק מקיף בנושא. בדקנו בסניפי בנקים, הרמנו טלפון לאחרים ובכולם ביקשנו לקבל מידע על אותה השקעה – מה אפשר לעשות עם מיליון שקל? 

התוצאות כיום כמעט זהות, ואם הן כלפי חוץ לא זהות, שיחה עם יועץ ההשקעות ותקבלו תנאים זהים להצעות הטובות לכאורה שיש בחוץ. כמו תמיד בנק מזרחי טפחות ובנק ירושלים מובילים בהצעות, כשהשנה נכנס לתחרות גם וואן זירו, הבנק הדיגיטלי. אתם יכולים בכל אחד מהבנקים לקבל סדר גודל של 4.5% במאמץ קטן. במאמץ גדול אתם תקבלו גם ריבית של 4.6% ויותר. סכומים גדולים מאוד יקבלו כאמור גם 5%.

קרנות כספיות – יכולות לספק לכם תשואה סולידית טובה יותר מפיקדונות

הציבור נוהר אל הקרנות הכספיות בשנה האחרונה וכנראה שבצדק. הן מספקות לו תשואה שעולה על התשואה במכשירים סולידיים אחרים. הסיבה היא היתרון הגדול שלהן מול הבנקים. לקרנות הכספיות יש יתרון לגודל. הן יכולות לקבל תשואה גבוהה יותר משמעותית מאשר איציק או יוסי או מנחם או שולה שהולכים לבנק ומתמקחים על הריבית. הן גם מנוהלות על ידי המומחים, כלומר הן בעצם מאפשרות לכם ליהנות מניהול מקצועי ויש גם יתרון מסוים שתוכלו לקרוא בהרחבה כאן בקשר למיסוי:

קרנות כספיות: מה הן, ומתי הן הכי אטרקטיביות?

למה אתם חוסכים אם יש לכם הלוואות? תחזירו את ההלוואות (ורק אז תחסכו)

הסטרקצ'רים חוזרים – אבל הרבה יותר בטוחים

השקעות אלטרנטיביות – למי זה מתאים? מתי זה מומלץ? מה הסיכונים?

המידע נאסף על ידי צוות האתר באמצעות סקר תקופתי ויכול להשתנות על ידי הבנקים בכל רגע נתון וללא הודעה מוקדמת. נתוני הבנק ותנאיו למתן הפיקדון הם הקובעים.

זעזוע במנהל מקרקעי ישראל. המשטרה עצרה הבוקר  7 בכירים במנהל מקרקעי ישראל, החשודים לצורך חקירה באזהרה. החשדות – מעורבות בעבירות שוחד, מרמה והפרת אמונים, הפרת חובה וקשירת קשר לביצוע פשע. בין 7 העצורים גם 2 עובדי ציבור בכירים ברשות ממשלתית.

על פי החשות, הבכירים, פעלו לכאורה במסגרת תפקידם וקיבלו כספי שוחד תמורת מסירת מידע שלא כדין וזאת על מנת לקדם תועלתם של אחרים בניגוד לחוק.

היחידה הארצית למאבק בפשיעה הכלכלית בלהב 433 פתחה בחקירה גלויה, אחרי תקופה של פעילות סמויה.

עם מעצרם של החשודים, נערכו גם חיפושים בבתיהם ומשרדיהם. החשודים הובאו לחקירה במשטרה ובשעות הצהריים יובאו ככל שיידרש מבחינה חקירתית, לדיון בעניינם בבית משפט השלום בראשון לציון.

מנהל מקרקעי ישראל הוא מקום מאוד רגיש כשכל החלטה בעלת משמעות גדולה מאוד מבחינה כלכלית לקבלנים ולציבור. מידע על ההחלטות הצפויות שווה לקבלנים הרבה מאוד כסף, והחשש שמידע כזה ידלוף לשוק.

סופטבנק במגעים עם חברת WEWORK במטרה לרכישת השליטה- כך פורסם בכלי התקשורת בעולם.

סופטבנק צפויה להשקיע בחברה של אדם נוימן בין 15 ל-20 מיליארד דולר.

בחודש אוגוסט דיווחה WEWORK על התוצאות הכספיות שלה למחצית הראשונה של 2018.  הכנסותיה של חברת השכרת חללי העבודה המשותפים, המנוהלת על ידי אדם נוימן, הוכפלו במחצית הראשונה ל-421.6 מיליון דולר. אבל השורה התחתונה אדומה מאוד. ההפסד במחצית הראשונה זינק פי 5 ל-723 מיליון דולר.

החברה גייסה חוב לפני כחצי שנה בוול-סטריט ואגרות החוב האלו נסחרות בתשואה של כמעט אג"ח זבל. עם זאת, סופטבנק – מהמשקיעים הראשונים, והמשקיע הגדול בחברה, כנראה מאמין בפעילות. או…שהענק הזה פשוט לא מעוניין לחשוף את המספרים של החברה, ומוכן אפילו לקנות אותה לחלוטין כדי להחביא את החברה מעיני הציבור.

אחרי הכל – החברה הזו לא שווה 15 מיליארד דולר, גם לא 10 מיליארד.

חללי עבודה משותפים – מה זה? מה היתרונות? מה מקבלים ובאיזה מחיר?

 השכרת משרדים וחללי משרדים – למי זה מתאים? וכמה אתם אמורים לשלם?

ממה להיזהר ברכישת רכב משומש?

רכישת רכב מיד שנייה משולה ברוב הפעמים למשוואה מרובת נעלמים. פעם אחת נעלם אחד מאורות האיתות, פעם אחת נעלם מסמך הטסט האחרון ובעיקר – נעלם הזמן שלנו באלף ואחת בדיקות.

אבל החיפזון הוא מהשטן והבדיקות הללו חשובות – אז אל תפספסו אף אחת.

זה לא יהיה מוגזם מדי לומר שבדירוג המטלות המעיקות ביותר של האדם המודרני, 'קניית רכב משומש' ממוקמת ממש בצמרת. למעשה, אלמלא מטלות כמו 'בחירת שיפוצניק מהימן', או 'המתנה למוקדי שירות טלפוניים', רכישת רכב יד שנייה בטח היה כובש את המקום הראשון בטבלה הנ"ל. ככה זה, אף אחד לא באמת נהנה מהמסע המפרך בין בעלי רכבים ששכחו לציין בטלפון שהמכונית שלהם חסרה כמה חלקים קריטיים במנוע, לבין סוחרים ממולחים שמחזיקים בארסנל שלושה מגרשים אבל ספציפית את המשפחתית הזאת רוצים למכור באופן "פרטי".

העניין הוא, שפעם בכמה שנים רובנו חייבים לקפוץ ראש אל בריכת המשומשות הזאת, ולקוות שנגיע לקצה השני שלה עם משהו שלא יאמלל אותנו יותר מדי ובלי שבזבזנו יותר מדי כוחות סוס.

אלו שלא ניחנו בסבלנות הדרושה – או לחילופין כן ניחנו בחשבון בנק מפרגן – לפעמים יעדיפו לוותר מראש על כל התחום וילכו על מכונית חדשה, ובלבד שימנעו מכל "חוויית הקנייה" של רכב מיד שנייה, או יותר, כמובן.

אבל האמת היא שאפשר לצאת מרוצים מהסיפור הזה. רק שבשביל זה תצטרכו לוודא שאתם מקפידים על כמה כללי אצבע, ולא מתעלמים מנורות האזהרה הקלאסיות של התחום. איזה? פשוט תמשיכו לקרוא:

אחזקה: לא מה שחשבתם

מכירים את זה שמכונית משומשת אבל חדשה יחסית, ועוד כזאת עם רמת גימור או רשימת אביזרים מרשימה במיוחד – מוצעת למכירה בסכום שנשמע קצת קוסם מדי?

המון פעמים זה פשוט בגלל שהאחזקה שלה יקרה. העניין הוא, שאחזקה זה לא רק טיפולים תקופתיים, דלק או נטייה לתקלות שמצריכות מוסך. אחזקה זה גם ביטוח מקיף, שבמכוניות מסוימות יכול לגרום לעסקה משתלמת מאוד להתייקר. ככה זה כשרכבים מסוימים נחשבים לפופולאריים יותר בקרב גנבי רכב, או סתם מגיעים עם פז"מ ומוניטין מכאני שיעלה אצל חברת הביטוח שלכם את החשש שלא רחוק היום בו הרכב שלכם ייסע לעולם שכולו פח.

לכן, עוד לפני שיצאתם מהבית לבליינד דייט עם מכונית חלומותיכם, עדיף להיכנס לאחד המחשבונים של חברות הביטוח, ולבדוק שהסכום השנתי שתשלמו הוא משהו שתצליחו לחיות איתו. זכרו שתמיד פוליסת הביטוח מגלמת בתוכה את הסיכון הפוטנציאלי, ועלולה לייקר את העסקה – זהו סכום ששווה לקחת בחשבון.

טוב מראה עיניים

אנחנו יודעים, אתם אנשים מאוד עסוקים שבקושי מנווטים בין העבודה לחיים האישיים ואין לכם דקה לנשום. זה עדיין לא אומר שמותר לכם לחפף וללכת לראות מכוניות אחרי שכבר מחשיך. לפעמים רק באור יום תצליחו לראות פגמים חיצוניים ברכב, שריטות למיניהן, חלקים רופפים או הבדלי צבע שעשויים לתת רמז ראשוני לתאונה שהרכב עבר. כבר הלכתם לראות את הרכב? זכרו לפתוח ולסגור את כל הדלתות והחלונות ברכב, הציצו גם בתא המטען, והעבירו מבט על מצב הפלסטיקה והריפודים של החלל הפנימי – הם יוכלו לתת לכם אינדיקציה לא רעה לאופן שבו בעל הרכב התייחס אליו. אל תשכחו את הצמיגים, כי גם מכונית במצב מכאני מעולה אבל עם ארבעה צמיגים שתצטרכו להחליף ממש בקרוב, יכולה לשנות מהותית את כדאיות העסקה.

אל תפחדו ממספרים

או מאותיות, לצורך העניין. במילים אחרות, הקפידו להשוות בין מסמכי הזהות של המוכר לאלו שמופיעים במסמכי הרכב. אל תשכחו לבדוק התאמה גם בין מספר השלדה והמנוע לבין מה שמופיע ברישיון. ספר הטיפולים של הרכב יוכל לעזור לכם לקבל מושג על היסטוריית התיקונים והתקלות שלו, כמו גם על בעליו הקודמים (אדם פרטי, חברת השכרה, ליסינג, וכו'). בכלל, בדיקה במשרד הרישוי תגלה לכם האם הרכב נקי משעבודים או עיקולים ושאר צרות, שכדאי מאוד לא לגלות אחרי שכסף כבר החליף ידיים.

אל תחששו ממוסכניקים

וגם אל תפחדו לפנות למישהו אחר חוץ מההוא שהציע המוכר. נכון, לא חייבים לצאת כל הזמן מנקודת הנחה שכולם מנסים לרמות אתכם, אבל בדיקה לפני קנייה במכון מוסמך או מוסך מרכזי שאתם מכירים תעניק לכם המון שקט נפשי. מוסכניק אמין ויסודי יידע לנבור גם במחשב הרכב, גם בבקרות האלקטרוניות השונות וגם בחלקים הטריוויאליים כמו מרכב, מנוע, גיר וכ'ו, וגם יהיה עירני מספיק כדי לעלות, למשל, על פערים בין המספר שמופיע בקילומטראז' של האוטו לבין המצב הכללי שלו – ואולי לעורר את האפשרות שיש כאן ניסיון לזיוף קילומטראז'.

תעשו סיבוב

אבל אמיתי, כן? לא עד קצה הרחוב וחזרה. נסו להיות קשובים לרעשים וקרקושים חשודים, ודאו שהבלמים (כולל זה שמושכים עם היד) לא עייפים מדי, שכל השעונים בקונסולה המרכזית פועלים, ואל תוותרו אפילו על הפעלת מערכת השמע או המיזוג.

תפתחו אוזניים

לפעמוני אזהרה. מהסוג שמתחילים לצלצל כשהמוכר מבקש מקדמות כספיות למיניהן לפני שהרכב בכלל עובר לבעלותכם, כשהוא מתעקש להימנע מבדיקה לפני קנייה, או סתם מסרב להתחייב שישלם על כל דו"ח שנרשם בתקופת הבעלות שלו. אם זה לא פעמון אזהרה אנחנו לא יודעים מה כן.

בקיצור, אל תתפשרו

אתם הם מי שיצטרכו לנהוג במכונית הזאת בשנים הקרובות, וממש כדאי שמערכת היחסים הזאת – בניכם ובין הרכב – תתחיל טוב.

רכישת רכב יד שנייה – כל מה שצריך לדעת

מתי משתלם להחליף את הרכב?

רכישת רכב משומש מחברת ליסינג – יתרונות וחסרונות

רכישת רכב או רכב בליסינג – מה עדיף?

מתי משתלם להחליף את הרכב?  אחרי שנתיים, שלוש? ואולי חמש שנים? זה תלוי בפרמטרים שונים – בבלאי של הרכב, בירידת המחיר שלו, בסוג הרכב ועוד. הנה השיקולים לקביעת העיתוי המתאים.  

לכל רכב יש תוחלת חיים – גם למתקדמים והמפוארים שבכלים הממונעים יש בלאי, שחיקה טבעית, ירידת ערך ונזקים מצטברים. באותה מידה, לכל בעל רכב יש חלון הזדמנויות להחליף את הרכב במינימום כאב כיס ומינימום זמן. חלון ההזדמנות הזה יכול להיסגר ואז אתם כבר מגיעים להוצאות גדולות (הוצאות תחלופה לרכב חדש – המחיר של הרכב החדש פחות המחיר שתקבלו על הרכב הקיים) ומעבר לזה, יהיה כבר קשה למכור את הרכב (ביקוש נמוך למודלים ישנים יותר), ותצטרכו להשקיע בעניין הרבה זמן ומשאבים.

ההתייחסות של בני האדם לכלי רכב משתנה באופן אינדיווידואלי. יש המתייחסים אליו כאמצעי תחבורה בלבד שתפקידו להובילם ממקום למקום באופן הפונקציונלי ביותר. ישנם אלה המשתמשים בו ככלי עבודה, אלו הנהנים מטכנולוגיה ונהיגה ומחפשים את החוויה והריגוש וגם כאלה שמתייחסים אל המכונית שלהם כאל מותג אופנה ומתהדרים ברכב יקר ומאובזר, רק כדי לנפנף ביכולות להם. אבל בסופו של דבר כולם עומדים בפקק, משלמים (בדרך זו או אחרת) על דלק והוצאות וכולם (אבל ממש כולם) מחליפים את הרכב שלהם בבוא העת. השאלה מתי?

מאני טיים

בעל רכב מחליף מכונית בממוצע אחת לשלוש שנים. בקצות הסקאלה הזו ניתן למצוא את אלו ששומרים על רכבם בקנאות במשך שנים רבות, לפעמים אפילו עשרות שנים, ואת אלו המשדרגים או סתם מחליפים כמעט כל שנה. רוב  הנהגים בישראל משתמשים ברכבים משפחתיים בדרגות שונות, החל מרכבי מיני, דרך משפחתיות סטנדרטיות ועד ג'יפונים וקרוסאוברים מהשוק האסיאתי. פרק הזמן הממוצע עומד על שלוש שנים כי זהו התוקף של רוב עסקאות ליסינג בישראל. כשעסקאות אלו מסתיימות, נפתח שוק תחרותי על לב הצרכן, הכולל הצעות מימון, טרייד אין משתלם, מבצעים עונתיים והנחות משמעותיות. אלו מכתיבים את הטון, ואלו גם הזדמנויות רכישה, שדרוג והחלפה.

ירידת הערך והיעדר הביקוש

ככל שמדובר ברכבים חדשים – עיקר ירידת הערך שלהם הוא בשלוש השנים הראשונות. בסופן, שווי השוק של רכב כזה יכול לרדת ב-50%. בהרבה מקרים מאד קשה למצוא רוכשים לרכב שכזה – מול השוק הפרטי יש מגוון עסקאות מימון הנגישות לקהל הרחב, ואלו שיש באפשרותם להוציא מכיסם – יבחרו בדרך כלל ברכב חדש בהנחה משמעותית, או כזה שנרכש מחברה ומגיע עם אחריות ועבר שקוף יותר.

מנגד, חברות ליסינג וחברות רכב רבות מציעות עסקאות טרייד אין ומוכנות לרכוש את רכבכם באם תרכשו את הרכב הבא מהן. אם ידעתם לשמור על הרכב שאתם מוכרים – זה יכול להיות משתלם מאד.

קוצרים את פירות העונה

אחד הנתונים שמשפיעים ביותר על מחיר הרכב הוא השנתון שלו. ככל שהרכב חדש יותר מחירו גבוה יותר, ואם חברת רכב תציע לכם בשנת 2018 רכב "חדש מהניילונים" בדגם משנת 2017 – שוויו כבר יהיה נמוך יותר. גם בשבילכם, ובטח בשביל החברה. כדי לעמוד ביעדי המכירות ו"לרוקן את המחסנים", יוצאות חברות הרכב בסוף כל שנה בשלל מבצעים מפתים ומקוריים כדי לצוד את עיניכם וארנקיכם. מעבר להנחות ענק או ימי מכירות אגרסיביים, עולות גם הצעות לטרייד אין במחיר מחירון ברכישת רכב חדש. כלומר קבלת שוויו האמיתי של רכב שאתם מעוניינים למכור, מספר שמאד קשה להגיע אליו בשוק הפרטי או ללא מבצע. במידה ואתם מעוניינים ברכב חדש ויש בבעלותכם רכב אחר – שווה מאד לבדוק את מה שיציעו לכם בסוף השנה, ואפילו להמתין לכך.

מקרי קצה

כפי שציינו, בקצה הסקאלה נמצאים אלו השומרים בקנאות על רכבם. באם מדובר בפריט אספנות או ברכב בעל ערך מסוים ניתן להבין את מי ששומר עליו. אך לא מעט אנשים נמנעים מהחלפת רכבם מתוך כוונה לחסוך כסף. התפיסה הזו מתבררת לא פעם כטעות. רכבים ישנים סובלים מבלאי שרק הולך ומתפתח. זה בא לידי ביטוי בצריכת דלק מוגברת, ביקורים תכופים יותר במוסך והפתעות נוספות שעלולות לצוץ במהלך הדרך כמו תוספות שונות בפוליסת הביטוח, הגבלות ייחודיות בעת חידוש הרשיון ועליה במחיר חלקי חילוף, שעשוי להיות אף יותר קשה להשיג אותם. בלי שנשים לב העלויות הכוללות בסיכומו של עניין עלולות להיות גבוהות יותר מהחלפה לרכב חסכוני, מתקדם ובטיחותי יותר. הכל שאלה של זמן, ותזמון.

ירידה של 3% במימון רכבים; עדיין – זה הרבה כסף

רכישת רכב יד שנייה – כל מה שצריך לדעת

מניות הקנאביס משתוללות – גם בארץ וגם בוול-סטריט ( הרחבה כאן)- האם כדאי? יש מצבים ברורוים של ניפוח ובועות, ותנודתיות יתר. מצד שני, מדברים על פוטנציאל ענק וגידול של פי עשרות בהיקף הפעילות העולמי תוך כמה שנים. זה עדייין לא אומר הרבה – כאשר השווקים גדלים, גם התחרות נהיית צפופה יותר והמרווחים יורדים.

מי שרוצה להשקיע בתחום, עדיף שיעשה זאת בזהירות, ובשיעור נמוך יחסית מתיק ההשקעות שלו. ניתן לרכוש מניות ישירות, וניתן גם להשקיע דרך קרנות נאמנות – לרוב הציבור זה נוח יותר, לא צריך להבין בתחום, לא לוקחים סיכון עם מניות בודדות, בקרן יש פיזור של עשרות מניות.

ירידה של כ-3% בהיקף האשראי לרכישת רכב במחצית הראשונה של 2018 –  כך עולה מנתוני בנק ישראל. אבל האם זה באמת מרגש? האם אפשר  לדבר על מגמה? כנראה שלא כשמדובר במספרי העתק, ומעבר לכך – צריך לזכור ששוק הרכב היה יחסית חלש במחצית הראשונה של השנה לעומת המחצית הראשונה בשנת 2017.

האשראי הכולל שהעמידו הבנקים וחברות כרטיסי האשראי ללקוחות פרטיים לרכישת רכב, נכון לסוף המחצית הראשונה עמד על 13.4 מיליארד שקל –  ירידה של 330 מיליון שקל.

עיקר הירידה באשראי היה במימון והלוואות רכב של חברות כרטיסי האשראי. אצל החברות האלו נרשמה ירידה של קרוב ל-10%, להיקף מימון כולל של 2 מיליארד שקל.

במערכת הבנקאית, הירידה פחות משמעותית. הירידה נרשמה  ברבעון השני של השנה, והיקף האשראי לרכישת רכב הסתכם ב-11.3 מיליארד שקל, ירידה של 1% בלבד מתחילת השנה – זו לא באמת ירידה שמבטאת מגמה.  כך או כך,  הירידה הזו היא לאחר צמיחה באשראי בתחום זה –  בשנת 2017 גדל האשראי לרכישת רכב בשיעור חד של מעל 10%.

הירידה כנראה מתייחסת להנחיות של בנק ישראל שפורסמו לפני כשנה. אז,  הפיקוח על הבנקים התריע כי רמת הסיכון בפעילות המימון לרכב גדולה ומסוכנת. הפיקוח על הבנקים הטיל ספק ביכולת הבנקים לממש כלי רכב משועבדים ועל רקע זה, הנחה את הבנקים לשערך באופן נמוך את שווי הרכבים הנלקחים בשעבוד, וזאת בהשוואה למחיר המחירון שלהם.

ההלוואות לרכישת רכב הפכו למאוד פופולאריות בעשור האחרון, ובמיוחד בשנים האחרונות – בנקים וחברות כרטיסי אשראי, וגם חברות מימון חיצוניות, ויבואני הרכב, מציעים לרוכש הרכב מימון. המימון הזה יחסית זול – גם בגלל הריבית הנמוכה, וגם מכיוון שיש בטוחה מול ההלוואה – הרכב עצמו.  ולכן, מבחינת המלווים ההלוואות האלו נחשבות בעלות סיכון נמוך ובהתאמה הריביות בתחום נמוכות – ריבית של פריים פלוס 0.25%-0.75%, כלומר ריבית של כ-2%-2.25% בלבד.

הלוואה לרכישת רכב – מהן האפשרויות? מה הריבית? ומהיכן הכי משתלם?

הלוואה מבנק או הלוואה מגוף חוץ בנקאי? לא מה שחשבתם

ריבית ממוצעת על הלוואה מהבנקים – שיקלית

דלק אנרגיה נמחקת מהמסחר בבורסה לאחר שבעלי ש-8.7% מבעלי המניות נענו להצעת הרכש של קבוצת דלק. יתרת המניות הנמצאות אצל בעלי מניות שלא נענו להצעה יירכשו באמצעות רכישה כפויה.

קבוצת דלק אשר החזיקה לפני ההצעה כ-88% מדלק אנרגיה היתה צריכה להשיג את היענותם של בעלי 7% מהון המניות על מנת שתוכל לבצע רכישה כפויה לשאר המניות הנותרות שבידי הציבור.

לפני ההצעה הזו ניסתה קבוצת דלק למחוק את מניות דלק אנרגיה כשבע פעמים מהמסחר בבורסה פעמים רבות אך בכל הנסיונות האלו לא הצליחה קבוצת דלק להשיג את ההיענות המינימאלית מבעלי המניות.

קרנות ההשתלמות של המורים והגננות היה הגוף הראשון להיענות להצעת הרכש של קבוצת דלק. קרן ההשתלמות הזו, המנוהלת על ידי פסח לנדסברג ואייל גבאי, היתה זו שהכשילה את הצעות הרכש הקודמות של קבוצת דלק למניות דלק אנרגיה.

אסי ברטפלד, מנכ"ל קבוצת דלק, אמר לאחר הפרסום בדבר הצלחתה של הצעת הרכש כי הוא: "מברך על ההצלחה בהשלמת המהלך המשמעותי".

מקבוצת דלק נמסר כי: "מחיקת דלק אנרגיה מהמסחר תאפשר פישוט מבנה האחזקות וביטול שכבה בקבוצה, ותשיא ערך רב למחזיקי מניות קבוצת דלק וכן למחזיקי מניות דלק אנרגיה, שנענו להצעה. המהלך בוצע כחלק מאסטרטגיית הקבוצה למקד את פעילותה בתחום האנרגיה, וליהפך לשחקן מוביל בשוק הבינלאומי".

במסגרת הצעת הרכש הציעה מזומן. ההצעה הזו גילמה פרמיה של כ-20 ממחירה של דלק אנרגיה לפני ההצעה ושיקף לחברה שווי שוק של כ- 7.5 מיליארד שקל לדלק אנרגיה.

הצעת הרכש האחרונה של של קבוצת דלק היתה במרס 2018 פירסמה קבוצת דלק הצעת רכש למניות דלק אנרגיה. בהצעה הקודמת הציעה קבוצת דלק לבעלי המניות של דלק אנרגיה 636.4 שקל במזומן, 45 יחידות השתתפות של דלק קידוחים ו-0.85 מניות של קבוצת דלק. גם לאחר ששיפרה את הצעתה לא הצליחה קבוצת דלק להגיע למינימום הנדרש על מנת לבצע רכישה כפוייה למניות שבידי הציבור.

מנרב תקים עבור אוניברסיטת בן גוריון בנגב מעונות סטודנטים, בהיקף של 580 יחידות דיור שיבנו ב- 14 מבנים בני 5 קומות כל אחד, בשטח כולל של כ- 33 אלף מ"ר וזאת בתמורה כוללת של כ-188 מיליון שקל. הפרויקט יכלול גם ביצוע עבודות תשתית, פיתוח והקמת שטחי מסחר נלווים. משך ביצוע העבודות הינו כשנתיים וחצי ממועד קבלת היתר הבניה.

במנרב מציינים כי זהו איננו פרויקט המעונות הראשון אותו מבצעת החברה. לפני כשנה החלה מנרב הנדסה בהקמת מעונות הסטודנטים במרכז הבינתחומי בהרצליה, פרויקט הכולל 750 חדרים ב- 3 מגדלים בני 13 קומות, וכן בהקמת מעונות סטודנטים נוספים בבעלות פרטית בבאר-שבע.

בנוסף, דווחה מנרב כי תקים קמפוס משרדים ותעשייה עבור החברות אפריקה נכסים ומכון ויצמן, בפארק ויצמן למדע בנס ציונה, בשטח בנוי של כ-16 אלף מ"ר, וכן חניון תת קרקעי בשני מפלסים בשטח של כ- 28 אלף מ"ר, זאת בתמורה לכ- 130 מיליון שקל. משך הקמת הקמפוס צפוי להיארך כשנתיים וחצי.

ממנרב נמסר: "אנו שמחים על הזכייה בפרויקטים. בימים אלה אנחנו מתמודדים על מספר פרויקטים משמעותיים נוספים, בהם יש לחברה יתרון יחסי, במטרה להמשיך ולצמוח וכן לשמור על מיצובה של מנרב כשחקן מוביל בענף".

חברת מנרב אחזקות נוסדה בשנת 1969 על ידי אברהם קוזניצקי, המכהן היום כיו"ר החברה. עיקר פעילותה של החברה הינה בענף הנדל"ן בייזום פרויקטים לבנייה למגורים ובזכיינות בשיטת B.O.T ביצוע עבודות קבלניות לבנייה ותשתיות במגזר הציבורי, העסקי והפרטי, השכרה וניהול נכסים מניבים, וכן פעילות נדל"ן יזמי ומניב בארה"ב.