בין העשרות הרבות של כרטיסי האשראי המשווקים כיום בישראל, יש מספר לא מבוטל של כרטיסים המיועד לגורמים עסקיים. אוכלוסיית היעד של כרטיס רכש, מבית ישראכרט, היא חברות הפועלות בשדה המשחק העסקי: כדי להצטרף אליו צריך לציין בפני אנשי ישראכרט את שמה של החברה ואת מספר הח.פ שלה.

כפי שניתן להסיק משמו הכרטיס מיועד לביצוע של עסקאות רכש, בישראל או מחוצה לה, לרבות: תשלום חשבונות חשמל, ארנונה, אגרות או דמי חבר, תשלום למשרדים ממשלתיים ולרשויות רשמיות, תשלומי תקשורת, רכישות ציוד משרדי, קורסים והשתלמויות, הוצאות אירוח, ספרות ועיתונות מקצועית, ציי רכב ועוד.

גם עם כרטיס אשראי רגיל ניתן מן הסתם לבצע את הרכישות האלה, כך שצריך לשאול איך כרטיס רכש יכול לתרום לעסק הממוצע. התשובה היא שהכרטיס מאפשר קודם כל ליצור הפרדה בין הוצאות פרטיות לעסקיות. קיימות בו אפשרויות שונות להתאמת הכרטיס לצרכים, דוגמת הגבלה לשימוש בענפים ספציפיים או על ידי ספקים מוגדרים, אופציה להגבלת תקרת העסקה, אפשרות לבצע חיוב יומי או חודשי של הכרטיס ועוד. כל עסק יכול להתאים לעצמו תכנית שימוש בכרטיס המתאימה לו, כאשר במקרה הזה חשוב לראות מה בדיוק מנוסח בהסכם עליו חותמים מול חברת ישראכרט.

תנאי השימוש בכרטיס

הכרטיס מספק בכל מקרה מסגרת אשראי חוץ בנקאית, כששירות הלקוחות לדברי ישראכרט הוא משופר ביחס ללקוחות פרטיים. ישראכרט מעמידה למשתמשים בכרטיס אתר תאגידים בו הם יכולים לראות פירוט של הכרטיסים שהם מחזיקים בהם וכן דו"חות. את המידע הזה ניתן להוריד כקובץ Excel על מנת להטמיע אותו במערכות הפיננסיות של העסק.

לא מצאנו באתר של ישראכרט מידע על עלויות השימוש בכרטיס – דמי כרטיס ועמלות למיניהן – ואנחנו ממליצים לכל בעל עסק לברר מהם התנאים שתעמיד החברה עבורו לפני שהוא מחליט להצטרף. למיטב הבנתנו הכרטיס אינו כולל בתוכו הטבות צרכניות כלשהן (כיאה לכרטיס עסקי), כך שהשאלה שצריכה להישאל היא עד כמה הוא יכול לשפר את ההתנהלות הפיננסית של העסק השוקל להזמין אותו.

מידע נוסף על כרטיס רכש של ישראכרט תמצאו באתר הבית של החברה.

לרשימת סקירות כרטיסי האשראי המלאה שלנו

חיפה היא אחת הערים המרתקות ביותר על מפת ישראל. זוהי עיר יפה ועמוסת אטרקציות, שהופכת אותה למתאימה לשהות משפחתית בת מספר שעות או אפילו ימים. הגנים הבהאיים, מוזיאון המדע, טיילת לואי, גן החיות הלימודי בחיפה ועוד. נופש בחיפה מוצע בעלויות בהחלט סבירות בסטנדרטים ישראלים, אבל עדיין יש בו מקום לחסוך ולהוזיל את העלויות. במדריך הבא נראה לכם איך למצות את המקסימום מהביקור בחיפה במינימום הוצאות.

בחירה נכונה של בית מלון

אם אתם מתכוונים לשהות בחיפה יותר מיום אחד, אתם צריכים כמובן למצוא מקום לינה. ההיצע של מלונות בחיפה אינו אינסופי, אך עדיין יש מספיק אופציות מהן ניתן לבחור. המחיר של המלון תלוי בדרגה שלו וגם במיקום בעיר – מלונות ממש על קו החוף יהיו בדרך כלל יקרים יותר מאשר מלונות הנמצאים בלב או בשולי העיר – כשבגדול יש כמה רמות מחירים. לפי אתר Booking רוב המלונות בחיפה יצריכו מכם תשלום של כ-400-600 שקלים ללילה, אבל יש אופציות זולות יותר (כ-200-400 שקלים ללילה) וכמובן שגם יקרות יותר (כ-600-800 שקלים ללילה, או אפילו יותר).

יש מספר דרכים להוזיל את מחיר השהות במלונות של חיפה. כמו בערים אחרות על מפת ישראל, גם בחיפה המחירים של המלונות בחודשי הקיץ עשויים לעלות ביחס לתקופות הרגועות ביותר של השנה: לכן אם יש לכם מקום לפשרות, אתם יכולים לתזמן את התאריך של טיול בחיפה למועדים אלה. בהמשך לכך המחירים באמצע השבוע הם לרוב זולים בצורה משמעותית מאשר סוף השבוע. חשוב לנסות לבדוק מהם המבצעים המוצעים על ידי חברות התיירות או על ידי המלונות עצמם, כי הם עשויים לשנות את התמונה לחלוטין.

השאלה לגבי מועד ההזמנה הרצוי של מקום לינה בחיפה נשאלת פעמים רבות, אבל האמת היא שאין לה תשובה חד משמעית. יש מקרים בהם הזמנה מראש של מלון, שבועות או חודשים לפני מועד ההגעה לחיפה, תציע מחיר אטרקטיבי (כי המחיר עלול לעלות ככל שהתפוסה של מקום ההארחה גדלה). מן העבר השני של המשוואה, יש מקומות ובעיקר תקופות בהם דווקא הזמנה ברגע האחרון יכולה להבטיח את ההנחה הרצויה במחיר. הסיבה היא שהמלונות יעדיפו לארח אנשים במחירים מוזלים מאשר לא לארח אותם בכלל, ולכן ייתכנו "מבצעי כסאח" של הרגע האחרון. חפשו תמיד את המבצעים שמציעים המלונות, למשל לילה נוסף חינם, ילד ללא תשלום בחדר ההורים וכן הלאה.

חיסכון באטרקציות

כיום יש כל כך הרבה דרכים להוזיל את מחיר האטרקציות השונות בהן נתקלים במהלך טיול בחיפה, עד שזה נראה "חבל" לשלם מחיר שלם. אנחנו ממליצים לכם לסמן קודם כל מקומות פוטנציאליים לביקור במהלך טיול בחיפה, ואחר כך לברר לגבי כל אחד מהם מהן הדרכים להוזיל את העלויות. זה מתחיל כמובן עם המחירים המיוחדים לאוכלוסיות מוגדרות, כמו גם האפשרות לרכוש כרטיסים משפחתיים במחיר מוזל. בגן החיות הלימודי בחיפה המחיר למבוגר נכון לחודש יולי 2017 הוא 38 שקלים. עם זאת חיילים, סטודנטים, פנסיונרים ונכים מקבלים תעריף מוזל של 25 שקלים בהצגת תעודה מתאימה. יש גם הנחות עבור קבוצות או מנויים (ליחיד,  לזוג או למשפחה), אבל לדעתנו האופציות האלה פחות רלוונטיות בביקור נקודתי בעיר חיפה. במוזיאון המדע מדעטק, דוגמא נוספת, כרטיס למבוגר עולה 89 שקלים וילדים עד גיל חמש נכנסים חינם בהצגת תעודת זהות של ההורים. ניתן לרכוש כרטיס משפחתי מוזל – עד ארבע נפשות – ב-300 שקלים, ולהוסיף אליה ילד נוסף ב-40 שקלים. בהצגת תעודה ניתן לקבל מחירים מוזלים (סטודנטים, אזרחים ותיקים ונכים – 44.5 שקלים) או להיכנס בחינם (פר"ח, חיילים בשירות חובה או שירות מילואים, מדריכי טיולים ועוד).

לצד ההנחות האלה אנחנו ממליצים לכם לברר האם במסגרת כרטיסי האשראי שאתם מחזיקים בו או מועדוני הצרכנות שאתם חברים בהם תוכלו ליהנות ממבצעים אטרקטיביים: מניסיון יש לא מעט אופציות לחיסכון. בחיפוש מהיר באינטרנט מצאנו למשל מבצע 1+1 על מוזיאון המדע דרך לאומי קארד (תמורת פינוק). חברת ישראכרט, דוגמת נוספת, מקנה ללקוחותיה הטבות דוגמת כרטיס כניסה חינם למוזיאון העיר חיפה ולמוזיאון חיפה לאמנות. בחלק מהמקרים ניתן לרכוש מנויים לאטרקציות במחירים מוזלים, דוגמת מנויים לתיאטרון חיפה. כניסה לאתרים של כל כרטיס אשראי או מועדון לקוחות שאתם חברים בו טרם הנסיעה, ובדיקה של ההטבות הקשורות לחיפה המופיעות בהם, יכולים לחסוך לכם לא מעט כספים.

עוד משהו שאנחנו ממליצים לכם לעשות הוא לבחון את אתרי הקופונים למיניהם, שיכולים לספק הנחות של כ-50% על מחירי כניסה לאטרקציות ולאתרים שונים, הנחות על ארוחות במסעדות, הטבות על לינה במלונות ובמקומות אירוח אחרים וכן הלאה. שימו לב שחלק מהאטרקציות האלה הן תלויות תאריך, ולכן זה לא מובן מאליו שהן יתאימו לתכניות הביקור שלכם בעיר הנמל הצפונית. כמו כן חשוב לראות את האותיות הקטנות: מתי ההטבה תקפה (חלק מהקופונים אינם זמינים בסופי שבוע)? כמה קופונים יכולה לרכוש משפחה? האם צריך לתאם מראש מול אנשי המקום? וכן הלאה. התשובות לשאלות האלה עשויות להביא לכך שאטרקציה שנראית מצוין על הנייר לא תתאים לתכניות הספציפיות שלכם של טיול בחיפה.

התניידות בחיפה

בדרך כלל יום ממוצע של טיול בחיפה יכלול מספר אטרקציות מההיצע של העיר, ולכן צריך לחשוב מראש על צורת ההתניידות. חיפה נמצאת במרחק נסיעה סביר מרוב חלקי הארץ, כך שאפשר לעשות אליה את המסע ברכב (בין אם הרכב המשפחתי ובין אם רכב שכור). רבים בוחרים להגיע אליה ברכבת או באוטובוס, כאשר במקרה הזה רצוי לברר מהן הדרכים הקיימות עבורכם להוזיל את המחיר. ברכבת ישראל אין צורך בתשלום עבור עיוורים, תננדבים בשירות הלאומי, חיילים או ילדים עד גיל 5. הנחות יכולות לקבל אוכלוסיות שונות: אזרח ותיק יהנה מ-50% הנחה על נסיעות בכיוון אחד, בעוד שסטודנטים יקבלו כרטיסיה או כרטיסי הלוך-חזור בהנחה של 33% (מנוי סטודנט רגיל) או 50% (מנוי סטודנט מורחב). ילדים ונוער, זכאים הביטוח הלאומי, נכים, נכי צה"ל ועוד מקבלים הנחות שעשויות להגיע עד ל-50% גם כן. מידע על ההנחות ועל התנאים לקבלתן – לדוגמא הצגת תעודה מתאימה – תמצאו באתר של רכבת ישראל.

בתוך העיר יש מספר דרכים להתנייד. למי שיש כרטיס רב קו תקף מומלץ לרכוש מראש כרטיסיות והסדרי נסיעות, שמגלמים בתוכם הנחה מסוימת במחיר. בתחילת 2017 הצטרפה הכרמלית למערך התחבורה הציבורית של חיפה, כשהמשמעות היא שהסדרי ההנחות בתחבורה הציבורית בישראל קיים מאז גם על נסיעה בכרמלית. כך למשל ניתן לבצע החלפה של קו תוך 90 דקות ללא תשלום, וגם לשלב בין מספר אמצעי תחבורה שונים.

__________________-

מוזמנים לקרוא מדריכים אחרים שיחסכו לכם כסף בטיול בישראל – בירושלים, באילת או בים המלח.

לרשימת המדריכים המלאה לחצו כאן

(הכתבה פורסמה ב-14.7.2017)

אין הרבה דברים ישראלים יותר מאשר לנשנש חומוס לצד הארוחה. המותג "אחלה" של שטראוס הוא אחד המובילים והאהובים, והוא פונה לעם לא רק בשם העממי שלו. חברת שטראוס מספקת סוגי חומוס שונים וגם סלטים, שמוצאים את מקומם במקררים ישראלים רבים. אבל כזה זה בכלל עולה לנו?

התשובה הפשוטה לשאלה הזו היא שאין לה תשובה פשוטה. המחירים של חומוס אחלה משתנים מן הסתם בין רשתות שיווק שונות וגם בין סניפים שונים של אותה רשת. כדי לעשות לכם קצת סדר בבלאגן החלטנו להשתמש כהרגלנו במערכת SuperGET המספקת כלים להשוואת מחירים בסופרמרקטים וכלים לפיתוח.

מה בדקנו?

מבין המוצרים השונים של המוצר אחלה, החלטנו לבצע את הבדיקה על חומוס אחלה עשיר 400 גרם, שהיה זמין בכ-620 סניפים בישראל. הבדיקה נערכה בתאריך 14.7.2017 וכללה את הרשתות שופרסל (על תתי הרשתות שלה), רמי לוי שיווק השקמה, קשת טעמים, פרש מרקט, סטופמרקט, מחסני להב, מחסני השוק, יוחננוף, טיב טעם, חצי חינם, ויקטורי ורשת   .AM:PMהוצאנו את המחירים באילת בגלל הפטור במע"מ.

הממצאים: יש פערים במחירי חומוס אחלה בישראל

הבדיקה שערכנו הראתה שמחירי חומוס אחלה נעים בטווח שבין 9.9 שקלים ל-15.9 שקלים, כאשר המחיר הממוצע הוא 13.4 שקלים. ציפינו למצוא לא רק שונות בין הסניפים אלא גם מבצעים.

הרשת הראשונה שבדקנו היא ויקטורי, בה המחיר שהופיע כמעט בכל הסניפים היה 12.9 שקלים. אנחנו כותבים "כמעט" כי בהזמנה אינטרנטית המחיר היה 11.9 שקלים, בעוד שבארבעה סניפים תל אביביים – סלמה, לינקולן, אחד העם ודיזינגוף – הוא עמד על 13.9 שקלים. המחיר ברשת חצי חינם היה אחיד ועמד על 14.9 שקלים. ברשת טיב טעם הוא התחלק לשלוש קבוצות מחיר: 13.6 שקלים, 14.6 שקלים ו-15.6 שקלים. בחלק מהסניפים היה מבצע של שני סלטי אחלה ב-22 שקלים, מחיר של 11 שקלים ליחידה.

משם המשכנו ליוחננוף, שם המחיר היה 12.9 שקלים למעט הסניף בגן יבנה שהיה זול משמעותית – 9.9 שקלים. ביש חסד מצאנו בכל הסניפים מחיר אחיד של 12.9 שקלים, לצד מבצע של 2 ב-22 עבור סלטי אחלה. ביש בשכונה היה את אותם המחירים ואותו המבצע בדיוק, וזה לא ממש מפתיע בהתחשב בעובדה שמאחורי שתי תתי הרשתות האלה עומדת שופרסל (עם זאת ברוב הסקירות כן מצאנו הבדלים בין יש חסד ליש בשכונה).

12.9 שקלים היה המחיר ברשת מחסני השוק, למעט הסניף באבו גוש שהיה זול בשלושה שקלים. המחיר בכל סניפי מחסני להב עמד על 13.5 שקלים. בסטופמרקט גבו 13.9 שקלים על חומוס אחלה בארבעה סניפים: חיפה-קסטרא, חיפה-קריות, קניון ארנה בהרצליה וקניון אם הדרך בבית חירות. בסניף הרשת בקיבוץ יגור היה המחיר 11.9 שקלים. בפרש מרקט המחירים נעו בין 13.9 ל-14.9 שקלים.

ברוב הסניפים של קשת טעמים תצטרכו לשלם 13.9 שקלים כדי לרכוש חומוס אחלה, אבל תשלמו מעט פחות בסניף בנהריה (12.9 שקלים), בסניף קריית אליעזר בחיפה ובסניף החדש בכרמיאל (11.9 שקלים). ברמי לוי מצאנו במספר סניפים את המחיר הזול ביותר בבדיקה – 9.9 שקלים – בסניפי טבריה, נתניה, אשקלון, יבנה, קריית שמונה וצורן-קדימה. בסניפים אחרים המחיר היה 11.9 שקלים, 13.9 שקלים (רוב סניפי הרשת) או 14.9 שקלים.

הלאה, לרשת שופרסל. שופרסל אקספרס גובה נכון להיום 13.9 שקלים על המוצר, כשבכל הסניפים למעט סניף בודד היה את המבצע של שני סלטי אחלה ב-22 שקלים. אותו המבצע היה בשופרסל דיל, כאשר מחיר הבסיס מעט זול יותר: 12.9 שקלים ברוב הסניפים ו-10 שקלים בשני סניפים בודדים (יבנה-הירמוך ואופקים). בשופרסל שלי המחיר השכיח היה 13.9 שקלים, אבל היו מספר סניפים שגבו 10-12.9 שקלים. ברוב הסניפים היה את אותו מבצע מוכר של 2 ב-22.

כהרגלה הציגה רשת AM:PM טווח רחב של מחירים. בחלק מהסניפים שלה היה מחיר זול יחסית של 10 שקלים. מנגד, במספר סניפים (חלק מסניפי תל אביב וכן בת ים ונס ציונה) המחיר היה הגבוה ביותר שמצאנו בבדיקה – 15.9 שקלים. בסניפים רבים המחיר היה איפשהו באמצע.

לפניכם טבלה המסכמת את ממצאי הבדיקה העיקריים:

_____________________

המידע בכתבה זו מתבסס על נתונים שהתקבלו מחברת SuperGET המסדרת את קבצי שקיפות המחירים ומציעה אותם לציבור הרחב. SuperGET עושה כמיטב יכולתה כדי להבטיח את אמינות ואיכות המידע. יחד עם זאת, SuperGET  אינה לוקחת אחריות על טעויות ו/או מידע חלקי שהתקבל מעיבוד קבצי שקיפות המחירים.

לסקירות קודמות של מוצרי מזון לחצו כאן

תחזית מדד המחירים ביוני – ירידה של 0.1%-0.2%

למחשבון מדד המחירים לצרכן 

מדד המחירים לצרכן בחודש יולי ירד ב-0.1% עד 0.2% – כך מערייכם בבנקים ובבתי ההשקעות. אביתר בן-דוד, אנליסט מאקרו במחלקת מחקר ואסטרטגיה של בית ההשקעות אקסלנס, סבור כי מדד המחירים לצרכן ביוני צפוי לרדת ב- 0.2%, כאשר התחזית לשנה הקרובה היא מדד של 0.6%.

בן דוד סבור שכמו בדרך כלל, סעיף הדיור יהיה הכוכב עם עלייה של 0.3%. בדן דוד מדגיש נקודות עיקריות שישפיעו על המדד – ""הפחתת מחירי המים ב-14.5% צפויה לגרוע כ-0.1% מהשורה העליונה של המדד כולו. גם מדד מחירי ההלבשה וההנעלה צפוי להציג שיעור שינוי מתון בהרבה בהשוואה לעבר, בעיקר בהשפעת שינוי המתודולוגיה אותו ביצעה הלמ"ס במדידת פרטי הקיץ. כמו כן,  תהיה השלכה של מחירי האנרגיה על המדד. הירידה במחירי הנפט והמשך התחזקותו של השקל בעולם הביאו אותנו להפחית את תחזית האינפלציה שלנו ל-12 החודשים הקרובים לרמה של 0.6%, מרמה של 0.7% בעדכון הקודם. עם זאת, חייבים לשים לב שגם אם היינו מנטרלים את ההשפעה הישירה של שני גורמים אלו שמתבטאים י בעיקר דרך מחירי האנרגיה, מסתמן כי עצמת הלחצים הדפלציוניים התגברה בתקופה האחרונה.

"מבחינת ההשפעה העקיפה, המשך התחזקותו של השקל בעולם צפויה להמשיך ולהכביד על מחירי הסחורה המיובאת בחודשים הקרובים. על אף ההיחלשות הנאה של השקל מול הדולר ומול האירו בשבוע החולף, סל המטבעות ממשיך לשהות ברמת שפל. גם אם ניקח את דבריו של מריו דראגי, יו"ר הבנק המרכזי האירופי, לפיהם הלחצים הדפלציוניים ברחבי הגוש הפכו לאינפלציוניים, סביר שבכל הנוגע לסחורה האירופית המגיעה לישראל, לחוזקת השקל יש כרגע השפעה חזקה בהרבה.

"ולסיכום, אנו ממשיכים להעריך כי סביבת האינפלציה בשנה הקרובה צפויה להיות גבוהה מעט מזו בה חזינו בשלוש השנים האחרונות. עם זאת, מכאן ועד להגדירה כאינפלציה של ממש הדרך עדיין ארוכה".

בבית ההשקעות הראל סבורים כי המדד בחודש יוני ירד ב-0.1%. בחודש יולי להערכתם המדד יעלה ב-0.1%, וב-12 החודשים הקרובים המדד יעלה ב-0.5%.

מיטב דש – מדד יוני ירד ב-0.1%

במיטב דש סבורים שמדד יוני ירד ב-0.1% ולהערכתם האינפלציה בשנה הקרובה תהיה 0.6%.

"קצב האינפלציה השנתי אומנם עלה ל-0.8%, אך לפי הערכתנו, הוא צפוי לרדת בחודש הבא ל-0.4%", כותבים כלכלני מיטב דש ומוסיפים – "סביבת האינפלציה אומנם עלתה בשנה האחרונה ומשתקפת בהתייקרויות רוחביות יותר במספר גדול יותר של פריטים, אך בסעיפים "הכבדים" מסתמנת מגמה הפוכה.

"בסעיף הדיור, שמהווה רבע מהמדד, ניכרת מגמת האטה בקצב עליית המחירים (תרשים 2). ב-12 החודשים האחרונים עלה סעיף הדיור ב-1.5%. ככל הנראה, גידול משמעותי בהיצע הדירות להשכרה בפריפריה, שנובע מסיום פרויקטים רבים שחלקם נרכשו ע"י המשקיעים, משפיע על המשך התמתנות מחירי השכירות. גם במחירי הדירות בבעלות נמשכת התמתנות. בחודש האחרון המחירים עלו אומנם ב-0.5%, אך שלושת המדדים הקודמים עודכנו כלפי מטה ב-0.8% במצטבר. כתוצאה מזה, קצב עליית מחירי הדיור ירד ל-4.4% (תרשים 3).

עוד סעיף "כבד" שצפוי להתמתן הנו סעיף המזון. מחירי הסחורות החקלאיות ירדו בכ-15% במונחים שקליים בחצי השנה האחרונה. קיים מתאם גבוה בפיגור של כשנה בין שינוי המגמה במחירי הסחורות החקלאיות לבין מחירי המזון בישראל.

"מדד חודש יוני צפוי לרדת ב-0.1% ויושפע מהוזלת המים, הדלק, ההנעלה ובגדי התינוקות (נטו למשפחה), הוזלת ההלבשה וייסוף השקל. מדדי חודש יולי ואוגוסט צפויים לעלות ב-0.2% כל אחד. הירידה במחירי הנפט במקביל להתחזקות השקל מתחילת החודש עשויים להוריד כ-0.1% מהמדד של חודש יולי. שורה תחתונה: תחזית האינפלציה ל-12 החודשים הבאים עומדת על 0.6%".

למחשבון מדד המחירים לצרכן 

מה הסיכוי לזכות בדירה במחיר למשתכן? למה חברת התיירות איסתא נכנסה לפרויקטים במחיר למשתכן? ובחזרה למצלאווי – היתה או לא היתה מכירה בלחץ?

השבוע הסתיימה ההרשמה להגרלה הגדולה עד כה בתוכנית מחיר למשתכן – כ-42 אלף משקי בית התמודדו על 15 אלף דירות  ב-90 פרויקטים הפזורים ב-24 יישובים. לכאורה, סיכוי הזכייה נראים לא רע – 42 אלף על 15 אלף דירות יחס של כמעט 1 ל-3. אבל זה הממוצע, זה לא מבטא את כל האזורים – יש מקומות שסיכוי הזכייה קטן – 1 ל-27 ויש מקומות שסיכוי הזכייה הוא גבוה מאוד.

מה שברור ש-15 אלף משקי בית יזכו לדירה (ההגרלה תהיה בשבועות הקרובים) – אולי זו לא דירת חלומותיהם? אולי זאת לא הדירה שהם בכלל רוצים לעבור אליה (ואז הם יהפכו לסוג של משקיעי נדל"ן –  יגורו בשכירות במקום שהם רוצים וישכירו את הדירה שבה הם זכו), אבל זה גם משהו, במיוחד שזה ניתן בהנחה משמעותית – סביב 20% מערך השוק.

ההנחה הזו הפחידה בתחילת הדרך יזמים וקבלנים שטענו שהם לא מתקרבים לתחום כי אי אפשר להרוויח בפרויקטים האלו. אבל, בינתיים נראה שדווקא הקבלנים שהתמודדו על הקרקעות וזכו, עושים חיל. השבוע דיווחה איסתא המוכרת בתחום התיירות על זכייה בפרויקט גדול. מה לאיסתא ולנדל"ן. טוב מסתבר שהיא כבר ממש לא עוסקת רק בתיירות, יש לה נדל"ן מניב בחו"ל, השקעות נוספות בארץ, ופעילות יזמית דרך חברה נכדה משותפת (המוחזקת בשיעור של 50%).

איסתא הודיעה לאחרונה כי החברה המשותפת – סלע- איסתא נדל"ן, זכתה  במכרז מחיר למשתכן בשכונת קריית חינוך ברמת-גן. מדובר על זכייה ברכישת זכויות חכירה בשני מתחמים לבניה רוויה, כאשר ההצעה במכרז היתה בהתאם למחיר למ"ר – כלומר, כל היזמים שניסו להתמודד בפרויקט היו צריכים להציע מחיר למ"ר לפיו ימכרו את הדירה לזכאים. המחיר הזוכה (של סלע-איסתא) היה  12,256 שקל (לא כולל מע"מ לכל מ"ר דירתי במתחם א' ו-12,195 שקל (לא כולל מע"מ) לכל מ"ר דירתי במתחם ב' – מדובר על שני מגרשים (מתחם א' ומתחם ב')  כאשר במתחם א' ייבנו 237 דירות ובמתחם ב' ייבנו 160 דירות.

במקביל לזכייה בפרויקט, איסתא מדווחת על תוכנית העבודה בשני המתחמים האלו , על ההכנסות, ההוצאות והרווחים הצפויים. זה עובד כך – ההכנסות צפויות להסתכם ב-456 מיליון שקל בפרויקט הגדול יותר (מתחם א'), כאשר ההוצאות יהיו – 148 מיליון שקל בגין הקרקע; כ-18 מיליון שקל עלויות פיתוח; והוצאות הבנייה השוטפות לרבות מס רכישה, אגרות והוצאות פיתוח שיביאו את מכלול ההוצאות ל-400 מיליון שקל.  כלומר, בפרויקט הזה צפויה החברה להרוויח כ-56 מילין שקל.

הרווח הזה צפוי לזרום לכיס בטווח של 22 חודשים – תקופת הבנייה/ תקופת ההקמה המוערכת ממועד מסירת הקרקע. הקרקע אמורה להימסר בטווח של 18 חודשים, כך שבגדול מאוד, רוכשי הדירות יקבלו את הדירה בטווח של 3 עד 4 שנים. אלא שבפועל, הטווח הרלבנטי ליזמים הוא תקופת ההקמה – הם מרוויחים בגין הבנייה שנמשכת במקרה הזה 22 חודשים, בלי קשר לתקופת ההמתנה של 18 חודשים.

הרווח הזה הוא בהחלט רווח נאה, בעולם היזמות והקבלנות, במיוחד על רקע תחרות לכאורה גדולה, 56 מיליון שקל זה רווח גולמי של 12.3% – לא מי יודע מה בעולם יזמיות פרויקטים של מגורים, אבל ממש לא נמוך, כפי שהציגו זאת בתחילת הדרך של פרויקטים מחיר למשתכן. זאת ועוד – בפרויקטים האלו אין בעצם הוצאות שיווק ומכירה משמעותיות – הלקוחות עומדים בתור, נרשמים להגרלה וזוכים. תהליך המכירה הוא בעלויות נמוכות, וזאת לעומת פרויקט רגיל שאמנם לרוב הרווחיות בו גבוה יותר מהרווחיות בפרויקטים של מחיר למשתכן, אבל ההוצאות שיווק ומכירה בו גבוהות בצורה משמעותית מאוד ביחס להוצאות האלו בפרויקטים של מחיר למשתכן.

אגב, בפרויקטים של מחיר למשתכן, יש ליזם אפשרות למכור חלק מהדירות במחיר שוק. במקרה של סלע-איסתא, הרי שבמתחם א' מתוך 237 דירות. 47 דירות יימכרו בשוק החופשי – אז מצד אחד אמנם יהיו הוצאות שיווק על המכירות האו, אבל המחיר של הדירות האלו צפוי להיות גבוה יותר (מהמחיר במכרז מחיר למשתכן)

הפרויקט השני (מתחם ב) צפוי לעלות בסה"כ 279 מיליון שקל, כאשר הקרקע תעלה כ-104 מיליון שקל. ההכנסות הצפויות להערכת איסתא יסתכמו ב-319 מיליון שקל – כך שהרווח החזוי כאן עומד על 40 מיליון שקל. שני הפרויקטים האלו אמורים להניב לסלע-איסתא רווח של כמעט 100 מיליון שקל. איסתא מחזיקה בשרשור 50% מסלע-איסתא, כך שנראה שהיא תזכה ל-50% מהרווח הזה, לא רע, ובהחלט מסביר למה איסתא נכנסה לתחום הזה.

בחזרה למצלאויי

בחברת מצלאווי לא אהבו את הטור מלפני שבועיים. בטור נכתב, בין היתר שהחברה מימשה חברה בת ב-38.5 מיליון שקל בעוד שבדוח תזרים היא ציפתה ל-46 מיליון שקל. כלומר, היא השיגה פחות ממה שהיה אמור להתקבל. האם זה מעיד על מכירה בלחץ, בגלל מצבה הפיננסי המרוכב של החברה? ובכן,  במצלאוי אומרים – מה פתאום. לטענתם הם קיבלו יותר ממה שהעריכו בתזרים. הם מדגשים כי בנוסף ל-38.5 מיליון שקלים בגין מכירת המניות התקבלו 9 מיליון שקלים נוספים מהחברה הבת בגין החזר הלוואה, כך שבסה"כ התקבלו 47.5 מיליון שקל יותר מ-46 מיליון שקל – ואם כך, אז לא מדובר כמובן במכירה בלחץ ואין שום חור בתזרים (לפחות לא בגין העסקה הזו). זה נשמע הגיוני – נכון שבדוח תזרים מזומנים החזוי רשום שהתמורה הצפויה ממכירת מניות החברה הבת תהיה 46 מיליון שקל (ואילו לגבי החזרי הלוואות ועניינים מימוניים יש פרק נפרד – תזרים מימון), אבל במצלאוי מסבירים שכוונתם היתה למכירת מניות וקבלת הלוואה (החזר הלוואה מהחברה הבת). הם אולי לא ממש דייקו בניסוח המילולי בדוח תזרים חזוי, אבל אם חוזרים למספרים – ההסבר הנוכחי שלהם בהחלט מתקבל – מצלאווי לא מכרו את הנכס בזול וקיבלו מעבר למה שהעריכו בדוח תזרים.

מעודכן ל-03/2018

כמה דירות חסרות בישראל? אין נתון רשמי, כל משרד ממשלתי אומר אחרת, כל כלכלן מעריך אחרת. מה שברור שמעבר להיצע ולביקוש השוטפים שמשפיעים על מחירי הדירות, גם המחסור המצרפי של דירות משפיע – אז כמה באמת חסר?

מחירי הדירות תלויים כמובן בהיצע וביקוש לדירות. יש מוסכמה שמדי שנה יש ביקוש ליותר מ-50 אלף דירות חדשות, כשמנגד היצע הדירות משתנה – ובשנתיים האחרונות הוא אמנם מתקרב לביקוש, אבל עדיין נמוך ממנו. בהגדרה – ביקוש שגבוה מהיצע, מביא לעליית מחירים, ולכן חלק גדול מהמלחמה של הממשלה במחירי הדירות היא דרך הגדלת ההיצע.

עם זאת, יש חוסר נגרר/ מצטבר – אם בכל שנה יש עודף של  ביקוש על היצע, הרי שהמחסור בדירות הולך וגדל עם הזמן, בינתיים אנשים מוצאים חלופות – לגור עם ההורים זו האופציה הבולטת, אבל כדי להבין את שוק הדירות ואת המגמות בו, צריך גם להבין את המחסור המצטבר – מדי תקופה יוצאים במשרד האוצר ובבנק ישראל בהערכה כזו או אחרת; מדי פעם גם כלכלנים מנסים להעריך את זה.

הרוב סבור שמדובר ב-50 אלף עד 100 אלף דירות במחסור – כלומר דירות שחסרות לציבור. ולאחרונה חברת S&P העריכה כי מדובר ב-150 אלף עד 200 אלף דירות.

להערכת, כלכלני החברה, לא ניתן עדיין לקבוע האם ההתייצבות במחירי הדירות היא שינוי מגמה או תיקון זמני. עם זאת, לטענתם הדרך לפתרון צריכה לקחת בחשבון את המחסור הגדול בדירות שמגיע להערכתם עד ל-200 אלף דירות.

כלכלני S&P  מדגישים כי מחירי הדיור הכפילו את עצמם בתוך עשר שנים מאז 2007, וזאת למרות תגובה של הממשלה ובנק ישראל, ולמרות העלייה בריבית המשכנתא בשנתיים האחרונות. בד בבד, הממשלה מנסה לטפל בצד ההיצע והביקוש לדירות.

הטיפול בצד ההיצע הוא הרחבת המכרזים למחיר למשתכן – המדינה מפרסמת מכרזי קרקעות לבניית אלפי דירות. לאחרונה פורסמו מכרזים ודווח על היזמים הזוכים בפרויקטים בהיקף של 15 אלף דירות ברחבי הארץ – אמנם עד שהזוכים בדירה יקבלו את המפתחות יעברו 3 עד 4 שנים, אבל לפחות פתרון דיור במחיר מופחת ממחיר השוק יהיה להם. המהלך הזה של האוצר ומשרד הבינוי נועד לפתור את מצוקת הדיור לזכאים, כלומר בשורה התחתונה זה יקטין את הביקוש לדירות.

במקביל האוצר מקשה על משקיעים בשוק הדירות, וזאת כדי להגדיל את ההיצע של הדירות. עליית המיסים למשקיעים גורמת למכירת דירות, כך שההיצע גדל, וגם מונעת ממשקיעים לחזור לשוק – השוק פשוט פחות אטרקטיבי להם, זה מקטין את הביקוש לדירות מצד משקיעים ומגדיל את ההיצע (משקיעים מוכרים).

על כל פנים, ב- S&Pסבורים שייקח זמן להסדיר את המחסור בדירות, פשוט מכיוון שמדובר בכמות עצומה – 150 אלף עד 200 אלף דירות.

מצד שני – דירות רפאים

אז אולי יש מחסור בדירות, כפי שהוסבר לעיל, אבל יש גם דעה שנייה – יש דירות שבקושי מתגוררים בהן. דירות של יהודים מחו"ל, דירות של ישראלים שמעדיפים שתהיה דירה נוספת לא משנה אם היא שכורה או לא, דירות ענק שבקושי משתמשים בהן. יש דירות שבהגדרה הן נטושוטת, ומסתבר שמדובר במקרה המינימלי על כמה עשרות אלפי יחידות דיור, ובמקרה המקסימלי על יותר מ-150 אלף דירות. זה פוטנציאל גדול להגדלת היצע בשוק הדיור, ובהתאמה לשחרר את לחצי המחיר. כבר דובר בעבר על קנסות לדירות שלא בשימוש – ארנונה כפולה, מיסוי ועוד. בינתיים כל זה לא ממש עוזר, צריך כנראה לעבור משלב הדיבורים למעשים משמעותיים, לא למעשים "דרדלה"

מחירי הדירות – לאן?

ריבית המשכנתא – לאן?

מדד מחירי תשומות  בבנייה למגורים היה בחודש שעבר ללא שינוי אך כלכלני  הראל פיננסיים סבורים שבשלושת החודשים הבאים – (מדד יוני, יולי, אוגוסט) המדד יעלה בשיעור מצטבר של 0.2% – נמוך יחסית לתקופה מקבילה בשנים הקודמות. בשנה שעברה עלה המדד בחודשים אלו ב-1.5%.

למחשבון מדד תשומות הבנייה

עוד מעריכים בראל כי מדד המחירים לצרכן בתקופה זו יעלה ב-0.1% וכן הם מצפים כי סעיף הדיור במדד המחירים לצרכן (בעיקר מחירי השכירות) יעלה בשלושת החודשים הקרובים ב-1.5% – זו כמובן בשורה ממש לא מעודדת לשוכרים. המדד הזה מספק תובנה על עליית מחירי השכירויות בחוזים חדשים.

בנוסף, מעריכים בהראל כי מדד מחירי הדירות בבעלות דיירים יעלה בתקופה זו ב-0.2%

מדד תשומות הבנייה  מחושב ומפורסם מדי חודש (ב-15 בחודש) על ידי הלשכה המרכזית לסטטיסטיקה (הלמ"ס). מדד תשומות הבנייה למגורים מודד את השינויים החלים במשך הזמן בהוצאה הדרושה לקניית "סל קבוע" של חומרים,  מוצרים ושירותים המשמשים לבניית בתי מגורים והמייצג את הרכב הוצאות הבנייה של קבלנים וקבלני משנה.  נוסף על מערכת המדדים המתייחסת לסל הכולל של הבנייה למגורים,  החל בפברואר 1992 מתפרסמת מערכת של תת-מדדים לפי פרקי בנייה.   המדד משמש בעיקר כבסיס להצמדת חוזי בנייה,  לניכוי שינויי מחירים מן השינויים בערך ההשקעות בבנייה וכמודד כללי של שינויי מחירים בענף הבנייה.

משקלות המדד  מבוססים על ממצאי סקר הוצאות בבניית בנייני מגורים שנערך בשנת 2003.  בסקר נחקר הרכב התשומות של כ-125 פרוייקטים שבנייתם החלה בספטמבר 1998 ונסתיימה עד סוף ספטמבר 2002.

מדגם מוצרים ושיטת איסוף מחירים  – במסגרת המדד נמדדים ישירות מחיריהם של חומרים ושירותים.  מחירי החומרים והשירותים נאספים ממדגם של סיטונאים ויצרנים, המספקים חומרים ושירותים לקבלנים בכל אזורי הארץ.  המחירים הנמדדים הם אלה שמשלמים הקבלנים הראשיים וקבלני המשנה למשווקים לסוגיהם.

עד כאן, ההגדרות והשיטה; ובקצרה – מדד תשומות הבנייה מודד כמה עולה לבנות; הסוקרים של הלמ"ס בודקים את המחירים יש להם את המשקולות של כל הרכיבים (125 רכיבים) ואז נקבע מחיר הסל. מחיר הסל הנוכחי ביחס למחירו בחודש הקודם מבטא את העלייה של המדד באחוזים ביחס לחודש קודם.

מדד תשומות הבנייה – עולה (לרוב) יותר מדד המחירים לצרכן

מדד מחירי תשומות הבנייה עלה היסטורית יותר מאשר מדד המחיירם לצרכן. בשנת 2014 עלה מדד תשומות הבנייה ב-0.8% בעוד שמדד המחירים לצרכן דווקא ירד, וגם בשנת 2015 בעוד מדד תשומות הבנייה עלה ב-1% מדד המחירים לצרכן ירד. גם בשנת 2016  נשמר הפער הזה בין מדד תשומות הבנייה  למדד המחירים לצרכן, וזה נמשך לתוך שנת 2017 – כאן תוכלו לבדוק את השינוי במדד תשומות הבנייה וכאן את השינוי במדד המחירים לצרכן.

ריבית המשכנתא ביולי רשמה ירידה בהמשך לירידה בחודש יוני. האם זו תחילתה של מגמה? או פשוט עצירה אחרי עלייה של כמעט 2% בשנתיים? נראה שהתשובה תלויה בראש וראשונה בשוק הדירות למגורים – בינתיים הוא בסוג של הקפאה ואפילו ירידה בהיקף העסקאות, אך עדיין לא במחירים. ככל שיש פחות עסקאות יש ירידה בביקוש למשכנתאות וההיפך. אך, צריך להסתכל על התמונה הכוללת (השנתית, ולטווח בינוני וארוך) ולא לחודש, חודשיים; ובתמונה הכללית מדובר בשוק שבו יש ביקושים קשיחים, והיצע שעדיין לא עונה על הביקוש, ולכן הסבירות היא דווקא להיקף עסקאות יציב וגבוה, וגם להמשך עלייה במחירים.

כמו כן, חשוב להדגיש כי העלייה בריבית המשכנתא בשנתיים החולפות מנותקת מריבית בנק ישראל האפסית (0.1%). אלא שכאשר ריבית בנק ישראל תעלה (צפוי במהלך 2018), ריבית המשכנתא צפויה להיות מושפעת בהתאמה.

הרחבה: ריבית המשכנתא לאן?

הריבית הצמודה הממוצעת – 3.69%

ריבית המשכנתא הצמודה הממוצעת לחודש יולי ( (נלקחה ביוני ולביצוע עד 11 ביולי)  ירדה ל-3.69%, לעומת 3.74% בחודש שעבר – כך עולה מנתוני בנק ישראל. הירידה בחודשיים האחרונים מיוחסת כאמור לירידה בהיקף העסקאות בשוק הדירות, וזאת בעיקר בשל המתנה של רוכשים פוטנציאליים שמחכים לתורם לרכוש דירה במסגרת מחיר למשתכן. בשבועות האחרונים נרשמו מעל 40 אלף משפחות  להגרלה הגדולה של מחיר משתכן לפרויקטים בהיקף של 15 אלף דירות. אותם 40 אלף משפחות  יקבלו תשובה בשבועות הקרובים, אך גם אלו שלא זכו עשויים לחכות למכרזים נוספים של מחיר למשתכן. כלומר, עצם ההודעה על מכרז גדול של התוכנית, גרם לעשרות אלפי משפחות לצאת משוק חיפושי הדירות – זה לא נעשה בבוקר בהיר, זה נעשה על פני התקופה האחרונה (תלוי במועד וקבלת הזכאות שלהם), אך בשורה התחתונה זה הוריד את הביקושים לדירות יד שנייה ודירות חדשות של קבלנים (שלא במסגרת תוכנית מחיר למשתכן). אז נכון שהדירות יתקבלו בעוד 3 או 4 שנים, אבל ציבור הזכאים  רואה את היתרונות של התוכנית (ובעיקר את ההנחה)  ומחכה בסבלנות. השאלה הגדולה היא האם התוכנית תצליח להגיע להיקפים מאוד גדולים, והאם היא גם תחלחל גם  למשפרי הדיור – 15 אלף דירות זה עדיין לא זה, בשוק שבו נעשות למעלה מ-100 אלף עסקאות בשנה.

כך או אחרת, ריבית המשכנתא הממוצעת הצמודה למדד לתקופה של 15 עד 20 שנה ירדה ביולי ל-3.97%, לעומת 4.06% בחודש יוני. הריבית על משכנתאות לתקופה של 20 עד 25 שנה ירדה ל-4.12% לעומת 4.22%  בחודש הקודם. הריבית הצמודה למדד מבטאת עלות כוללת של כ-5%-6% בשנה, שכן מדד המחירים לצרכן, בהתאם לתחזית הרשמית שהגדיר בנק ישראל, צפוי לעמוד על 1% עד 3% בשנה.

להלן טבלאות המרכזת את ריבית המשכנתא לטווחים שונים בשנתיים האחרונות:

ריבית שקלית מעל 20 שנה – 4.9%

ריבית המשכנתא השקלית ירדה ביולי ל-3.17% לעומת 3.23% בחודש הקודם.  ריבית המשכנתא לטווח של 15 עד 20 שנה ירדה ל-4.5% לעומת 4.53% בחודש הקודם, ולטווח של  20 עד 25 שנה ירדה הריבית 4.83%, בהשוואה ל-4.9%  בחודש שעבר. בטבלה ניתן לראות את כל הריביות לתקופות פירעון שונות:

חשוב להזכיר –  הריבית השקלית הממוצעת שמפרסם בנק ישראל היא ממוצע של ההלוואות שניתנו בריבית שקלית משתנה ובריבית קבועה. בפועל, לא באמת ניתן להשוות בין שני סוגי הריביות האלו – הריבית הקבועה יותר בטוחה לאורך זמן, אך מראש היא יקרה יותר; בעוד הריבית המשתנה אמנם יותר נמוכה, אך היא יותר מסוכנת כי קיימת חשיפה לעלייה בריבית.

הסיכון שבהלוואת גישור

משפרי דיור מתלבטים הרבה פעמים בשאלה – מה לעשות קודם? – לרכוש דירה ואז למכור את הדירה שבה מתגוררים כעת, או למכור ואז לקנות? זו שאלה קריטית, עם שיקולים מכיוונים שונים, אבל אם רוכשים דירה ועדיין לא מוכרים את הדירה הקודמת, נוצר במקרים רבים מצב שאין לרוכשים את מלוא הכסף לשלם על הדירה. הם לרוב מסתמכים על התמורה ממכירת הדירה, ואם זאת עדיין לא נמכרה, והם צריכים לשלם, אז רבים מהם לוקחים – הלוואת גישור.

הלוואת גישור היא בהגדרה יקרה. אז קחו את זה במכלול השיקולים כאשר אתם מחליטים לקנות לפני שאתם מוכרים את הדירה הקיימת, וזה נהיה בחודשים האחרונים מוחשי יותר ומסוכן יותר.

בתקופה האחרונה, על רקע הירידה בהיקף מכירת הדירות, רבים יושבים על הגדר ולא ממהרים לקנות דירה, והירידה בביקוש גורמת לתהליך המכירה להתארך.  המצב הזה גורם למוכרים פוטנציאלים, לחכות עם המכירה. הם מעדיפים, במקרים רבים, שלא  להתפשר, ובינתיים הם לוקחים מהבנקים הלוואות גישור.

הלוואות הגישור האלו כאמור יקרות. הבנקים למשכנתאות נותנים הלוואות כאלו בריבית של כ-2%-3% צמודה למדד או בריבית לא צמודה של 5%-6%. כלומר, לוקח ההלוואה מסתכן מאוד – העלויות שלו גבוהות, ואף אחד כמובן לא מבטיח לו שהוא יקבל על מחיר הדירה שלו (הדירה הקודמת) את הערך  שהוא מצפה לקבל. זה מסוכן בריבוע כי הוא עשוי לקבל ולהתפשר לבסוף על מחיר שהוא מתחת להצעות הנוכחיות, ואז ההפסד כפול – גם על הלוואת הגישור וגם בגלל ירידת המחירים.

ריבית משכנתא והקשר למדד תשומות הבנייה 

ריבית המשכנתא וליתר דיוק השינוי בריבית המשכנתא משפיעים על עיתוי התשלומים לקבלן (באם רוכשים דירה מקבלן). רוכשי דירות חדשות משלמים את התשלומים לקבלן  עם הצמדה למדד תשומות הבנייה. מדד תשומות הבנייה עלה בשנים האחרונות יותר ממדד המחירים לצרכן – זה לא מחייב שכך יהיה גם בהמשך, אבל אם אתם מעריכים שזה מה שיקרה גם בהמשך, כדאי לכם לנסות ולהתמקח  עם הקבלן, במקרים מסוימים זה עוזר וההצמדה מתחלפת למדד המחירים לצרכן.

ואם אתם (כמו הרוב) משלמים בהצמדה למדד תשומות הבנייה, כדאי לנסות ולמזער את ההצמדה בדרך הבאה – אם תקחו משכנתא מוקדם ותשלמו לקבלן את התשלומים מוקדם אתם תחסכו את מדד תשומות הבנייה. מצד שני אתם תשלמו את ריבית המשכנתא – ולכן, אם אתם צופים שמדד תשומות הבנייה יהיה גבוה מריבית המשכנתא, אז כלכלית עדיף לכם לשלם מוקדם.

כאן, תמצאו מידע על ריביות המשכנתא וכאן תמצאו מידע על מדד תשומות הבנייה לרבות תחזית.

תכנים נוספים מאתר הון:

רוכשים דירה? כך תחשבו את מס הרכישה

מחירי הדירות בתל-אביב – נתונים מעודכנים

מה עדיף – ריבית קבועה לא צמודה (קל"צ) או קבועה צמודה ?

למדריך מס רכישה

דירוג האשראי נועד לנבא את יכולת החזר ההלוואות, אלא שלאזרחים רבים – חלקם הגדול נורמטיבים והגונים – יש דירוג אשראי נמוך. איך זה יכול להשפיע עליכם וכיצד ניתן לשפר אותו?

באפריל 2019 החל לפעול בישראל מאגר נתוני האשראי החדש – שאמור להיות הבסיס לקפיצת מדרגה בתחרות בשוק האשראי למשקי הבית בישראל. עם עליית המאגר לאוויר נכנס לתוקף חוק נתוני אשראי החדש, המסדיר את פעולת המאגר.

על פי חוק נתוני האשראי שנכנס לתוקף באפריל 2019, ייסד בנק ישראל מאגר מרכזי שתכליתו שיתוף נתוני אשראי של לקוחות פרטיים. המאגר אליו מזרימות לשכות האשראי (BDI ו-B&D) מידע באופן תדיר, נועד לעודד תחרות בשוק האשראי הצרכני באמצעות שיתוף מידע כחלק משוק חופשי, ובכך למנוע ריכוז של כלל הנתונים על ידי הבנקים.

החוק החדש מבטל את חוק שירות נתוני אשראי מ-2002, שלפיו נאספו עד כה נתונים על אירועים שליליים העשויים לפגוע ביכולת החזר ההלוואות של משקי בית, כמו פשיטות רגל והליכי הוצאה לפועל.

מהו מאגר נתוני האשראי?

מאגר נתוני האשראי החדש מרכז נתונים חיוביים ושליליים על פעילותם הפיננסית של כמעט כל משקי הבית בישראל. נתונים אלה אמורים לשמש בעיקר לקבלת החלטות על מתן אשראי: כשאדם מבקש הלוואה בבנק או אצל נותן אשראי אחר, הוא יכול לתת את הסכמתו להעברת מידע עליו מהמאגר לנותן האשראי. המידע אמור לאפשר לספק האשראי לתמחר את האשראי בהתאם לאיכותו של הלווה ולסיכונים שבמתן ההלוואה ללווה זה.

דירוג אשראי אישי – מה זה ואיך זה ישפיע עליכם?

דירוג אשראי אישי הוא ציון שניתן לאנשים פרטיים, המבטא את יכולת ההחזר שלהם. הציון הזה בעצם מספק לבנקים ולגופי האשראי תובנות בקשר אליכם – האם כדאי לתת לכם אשראי, האם אתם מחזירים את החובות שלכם. כל המידע עליכם בעצם משתקלל לציון אשראי (Credit Score), ועל פי זה נותנים לכם אשראי וקובעים לכם את הריבית. ככל שאתם בטוחים ואמינים יותר בעיני הבנק, כך הריבית שתשלמו תהיה נמוכה יותר.

הדירוג הזה מסתמך בעיקר על ההיסטוריה הפיננסית שלכם, על ההון העצמי שלכם (נכסים והתחייבויות) ועל ההתנהלות הפיננסית שלכם מול רשויות שונות – האם אתם משלמים בזמן חשבונות, האם יש לכם חובות לא משולמים ועוד.

בנק ישראל נתן רישיונות לגופים שונים, שנקראים לשכות אשראי, שייקחו את המידע שנאסף במערכת נתוני האשראי של בנק ישראל, שבוחן את ההרגלים הפיננסיים של מבקש האשראי, יעבדו אותו וייתנו לכם ציון על בסיסו. ככל שהציון גבוה יותר, הדירוג טוב יותר, והסיכוי לקבל אשראי בריבית אטרקטיבית עולה. אחד הגופים שמשמשים כלשכת אשראי הוא Bdi, שסקאלת דירוג האשראי שלו נעה בין 300 ל-850. גוף נוסף הוא דן אנד ברדסטריט שמפעיל את אפליקציית קפטן קרדיט (ראו למטה). בעבר גם חברת קו מנחה שימשה כלשכת אשראי, אך הפסיקה לאחר שנכנסה לתחום האשראי החוץ־בנקאי באמצעות רכישת קרן מפרש פתרונות מימון, ובנק ישראל התנגד שתשמש הן כמדרגת אשראי והן כנותנת אשראי.

כאשר אנחנו רוצים להנפיק כרטיס אשראי חדש או לקחת הלוואה, הגופים המלווים מבקשים מאתנו אישור לפנות לחברת דירוג אשראי על מנת לקבל מידע נוסף.

אבל כמו בכל דירוג, גם בדירוג הזה יש חולשות – לא כל המידע זמין, לא כל המידע מעודכן, אנשים יכולים להעלים "התחייבויות" ובכלל להסתיר מצוקה פיננסית. קחו למשל את המקרה של איש העסקים אליעזר פישמן שהתנהל כך במשך שנים רבות. אתם סבורים שמישהו היה נותן לו דירוג אשראי נמוך? ממש לא. בפועל אף אחד לא באמת ידע מה מצבו. פשוט לא ידעו להעריך את נכסיו וגם את חובותיו; ומעבר לכך – לא תמיד ניתן לקשר בין אדם פרטי לבין חברה, אבל אם החברה במצב גרוע ולאדם הפרטי דווקא יש הון – איך ייראה הדירוג שלה? הרי מדובר בישויות נפרדות. אלא שבית המשפט כבר הראה לנו שהוא יודע להרים מסך ולחבר את החברה עם האדם הפרטי, ולחייב אותו להזרים כספים לחברה, במיוחד אם התברר שהיו הברחות של נכסים.

בקיצור, דירוג אשראי אישי זה בהחלט נחמד, אבל הציון הוא לא חזות הכול.

דירוג האשראי – סוגיה ותיקה

בפועל, דירוג האשראי האישי הוא סוגיה ותיקה, ש"מתבשלת" כבר כמה שנים טובות. במסגרת חוק נתוני האשראי שהוסדר בתחילת המילניום הייתה התייחסות להקמת מאגר נתונים עם מידע שלילי – כלומר על אנשים עם דירוג אשראי נמוך, אי עמידה בחובות ובתשלומים, צ'קים שחזרו, חשבונות מוגבלים וחסומים, חוסר תשלומים לרשויות ועוד. זה היה תקף ל-5% עד 10% מהאוכלוסייה, כי בכל זאת הרוב מתנהלים בצורה סבירה, או לפחות לא נמצאים בקטסטרופה כלכלית. עכשיו, כשהמאגר הושלם ופועל, לכל משתמשי האשראי יהיה דירוג, ולא רק דירוגים שליליים.

דירוג אשראי אישי – כמו באמריקה

מכיוון שדירוג אשראי אישי הוא חיקוי של מודל אמריקאי, שווה להתעכב ולהבין מה קורה בארצות הברית. בשוק האמריקאי קיימות שלוש סוכנויות דירוג בפיקוח ממשלתי המעדכנות נתונים ומידע, ובהתאמה דירוגים אישיים. המידע שהן מקבלות מגיע מכל חברות האשראי, הבנקים והמוסדות הפיננסיים. מדובר במידע שוטף שבעזרתו מייצרים בחברות הדירוג תיק לקוח שמתעדכן באופן רציף.

המידע הזה מתורגם לציון וחוזר בעצם לאותם גופי אשראי שבוחנים את יכולת ההחזר של הלקוחות. הלקוחות, ליתר דיוק הלווים, נבחנים בכל נקודת זמן שבה הם מבקשים הגדלת אשראי, הלוואה, כרטיס אשראי, הלוואה ייעודית לרכב, לשיפוץ, למשכנתה כמובן ועוד.

דירוג  האשראי נקבע על ידי החברות המדרגות בהתאם להיסטוריית התשלומים, חשבונות האשראי הפתוחים, השימוש באשראי מנוצל ואשראי פנוי, הוותק של תיק האשראי שלכם, הבקשות לאשראי בעיקר בשנה האחרונה, מצבים בעייתיים – פשיטות רגל, חובות שלא שולמו וכו'.

הציון שלכם גם מאפשר שיווק ייעודי של חברות האשראי. נניח לדוגמה שחברת האשראי מעוניינת לפנות לכל הלווים הבטוחים בהצעה להגדלת מסגרת בריבית מאוד נמוכה, היא יכולה לאתר את האנשים במאגר ולפנות אליהם.

כיצד נקבע הציון בארץ?

בדומה למצב בעולם – גם בארץ חברות הדירוג יקבעו את הציון שלכם על פי אלגוריתם מתמטי. מדובר בשחקנים פרטיים – כמו שמעלות ומידרוג הן חברות דירוג לחברות נסחרות בבורסה (דירוג לחוב שלהן/איגרות חוב שלהן), כך יהיו חברות דירוג גם לאנשים פרטיים, וסביר שחברות המידע שמספקות נתונים ומידע עסקי על חברות לרבות מצב עסקיהן, ייכנסו לתחום הזה (BDI, דן אנד ברדסטריט ועוד).

לצורך הכנת התיק והציון ישתמשו החברות הללו בכל הנתונים שקיימים אצל נותני האשראי – בנקים וחברות כרטיסי האשראי, וגם בגופים הציבוריים כמו בנק ישראל, ההוצאה לפועל, מידע מבתי המשפט ועוד.

הציון יינתן לגופי האשראי וללווים עצמם – כלומר תוכלו לדעת מה הציון שלכם. זה מתחיל להישמע כמו מבחן בבית ספר, וזה באמת מזכיר – אם הציון לא טוב, תצטרכו להתאמץ מאוד כדי לשפר אותו, ואם נכשלתם אז ממש אוי ואבוי.

הדירוג של כל לקוח ייקבע בלשכות האשראי, בכל אחת לפי המודל שפיתחה, שמשקלל מידע חיובי ושלילי שנאגר על הלקוח. המודלים של הלשכות אינם זהים זה לזה, כך שייתכן שלקוח יקבל דירוג אשראי שונה בלשכות שונות.

לשכות דירוג האשראי צפויות להתחשב בהיסטוריית האשראי של כל לקוח. החזר הלוואות במועד וללא פיגורים ישפיע לטובה על הדירוג. אירועים כמו אי-כיבוד צ'קים, פתיחת תיקים בהוצאה לפועל, חילוט של ערבויות או מחילות על חובות עבר – עלולים להשפיע על הדירוג לרעה.

האיסוף של פרטים על היסטוריית האשראי בפועל של כל לקוח אמור למנוע אפליה במתן אשראי לפי מאפיינים כגון לאום, גיל ומין. בבנק ישראל אומרים כי הבנק מפקח על פיתוח המודלים של הלשכות, ויוודא שאינם מפלים.

האם כבר יש עליי מידע במאגר?

גם אם לא ביצעתם כל פעולה אקטיבית עד כה, סביר שפרטיכם כבר שמורים במאגר. איסוף המידע כבר התחיל. במאגר נאספים נתונים על כל אדם בישראל מגיל 18 ומעלה – בתנאי שמקורות המידע, כגון הבנקים, העבירו עליו דיווח. איסוף המידע אינו מוגבל למי שנטלו הלוואות. למשל, מי שיש לו חשבון עו"ש בבנק ובו מסגרת אשראי מאושרת (המאפשרת "להיכנס למינוס"), פרטיו כנראה כבר הועברו למאגר, גם אם אינו מנצל את המסגרת, כלומר אם החשבון שלו ביתרת זכות. כך גם מי שיש בידיו כרטיס אשראי.

אילו נתונים מופיעים עליי במאגר?

המאגר אינו כולל נתונים על הכנסות או על נכסים, אלא אם מדובר בנכסים המשמשים כביטחונות לצורך הלוואות קיימות. לכן הוא אינו מכיל מידע על השכר החודשי או על שווי החיסכון לפנסיה, בהנחה שאינו משועבד. המידע הנכלל במאגר עוסק בעסקות אשראי ובהתחייבויות – כגון משכנתאות, הלוואות אחרות ועסקות אשראי שוטפות, למשל מסגרת האשראי בחשבון הבנק ובכרטיס האשראי.

המאגר מכיל נתונים על סך ההתחייבויות (למשל היתרה של כל הלוואה), מטרתן ככל שהיא ידועה למלווה, והתשלומים הכרוכים בכל עסקה – כגון ההחזרים החודשיים של המשכנתא. המידע על התשלומים יכול לפעול לטובת הלווה, אם הוא מחזיר את ההלוואות במועד; אבל גם לרעתו – אם הוא מפגר בתשלומים או מפזר צ'קים בלי כיסוי.

מי ישמור על הפרטים שלי?

הנתונים המלאים נמצאים במאגר, המנוהל בשרתי מחשב של בנק ישראל. בבנק מעדיפים את הכינוי "מערכת" על פני "מאגר" – אולי בגלל המטען השלילי שנקשר במאגר הביומטרי ובמאגרי מידע אחרים שנתונים תמיד בסכנת פריצה. לפי נתוני בנק ישראל, בהקמת מערכת נתוני האשראי הושקעו 162 מיליון שקל עד סוף 2018. בתקציב הבנק ל–2019 הוקצו עוד 166 מיליון שקל להקמת המערכת.

האם המידע משמש רק במתן ההלוואה? מהו "ניטור"?

ניטור הוא מעקב של נותן האשראי על נתוני האשראי של הלקוח במשך תקופת ההלוואה. נותן האשראי יקבל מהמאגר אינדיקציות על אירועים שליליים. הניטור יכול להיעשות למשך תקופה שלה הסכים הלקוח, או לכל אורך חייה של עסקת האשראי – הקצר בין השניים. הניטור מחייב קבלת הסכמה מהלקוח, בניגוד למצב עד כה, שבו נותני אשראי היו יכולים לקבל גם ללא הסכמה מראש מידע על אירועים כמו הגשת בקשה לפשיטת רגל.

האם נדרשת הסכמה שלי להעברת הנתונים מהמאגר לנותן האשראי?

כן, לצורך קבלת דוח אשראי או לצורך ניטור. לא, לצורך חיווי אשראי – שאותו מבקש נותן אשראי מלשכת אשראי, אם הוא מעוניין לקבלו לפני התקשרות עם לקוח. על נותן האשראי ליידע את הלקוח מראש על כוונתו לקבל חיווי.

לכמה זמן המידע יישמר במאגר?

שמירתו של כל פרט מידע במאגר מוגבלת לעשר שנים מיום יצירתו. עם זאת, המידע המועבר מהמאגר ללשכות האשראי, ומהן לנותני האשראי, יתייחס רק לשלוש השנים האחרונות.

האם אפשר לבקש להימחק מהמאגר?

לכל אדם יש זכות לבקש להפסיק את איסוף הנתונים עליו במאגר – ואת מחיקת המידע שכבר נאסף. היוצא מהכלל הזה הוא מי שנמצא ב"תקופת הגבלה", שמתחילה כשמתקבל במאגר נתון "בעייתי", לפי הגדרות שנקבעו. נתון כזה יכול להיות אינדיקציה על מתן צו כינוס, פתיחת הליך פשרה עם נושים או הסדר נושים, הכרזה על פשיטת רגל, פתיחת תיק בהוצאה לפועל בסכום של יותר מ-5,000 שקל (או כמה תיקים בסכום מצטבר של 4,000 שקל ויותר), הכרזה כלקוח מוגבל או מוגבל חמור, או פתיחת הליכים בבית משפט עקב חוב של יותר מ-10,000 שקל לבנק, לחברת כרטיסי אשראי או לנותן אשראי אחר המדווח למאגר. תקופת ההגבלה נמשכת שלוש שנים, ומסתיימת בתנאי שלא התקבלו נתונים בעייתיים נוספים.

מי שביקש שלא ייאסף עליו מידע במאגר עשוי להיתקל בהרמת גבה של נותני אשראי בבואו לבקש הלוואה, ואף בסירוב לתת אשראי. עם זאת, ייתכן שנותני אשראי יסכימו להעניק לו אשראי בכל זאת, במיוחד אם מבקש ההלוואה הוא לקוח ותיק שלהם, והם מכירים את התנהלותו הפיננסית.

האם אפשר לדעת מה דירוג האשראי שלי?

כן. למשל, אפליקציית קפטן קרדיט של דן אנד ברדסטריט, אחת מלשכות האשראי, מאפשרת לכם לדעת את דירוג האשראי שלכם, לפי מספר ההלוואות, מועד ההחזר, צ'קים חוזרים ועוד. האפליקציה מאפשרת גם לראות את היסטוריית הדירוגים של המשתמש ופירוט ממה מושפע הדירוג שלו.

דירוג האשראי שלכם שלילי – כיצד זה ישפיע עליכם והאם ניתן לשפרו?

דירוג אשראי שלילי הוא גורם בעל השלכות מרחיקות לכת, שבבסיסו חוסר אמון מצד המערכת הבנקאית או גוף מלווה כזה או אחר לספק לכם מימון. עם זאת, על פי תקנה מיוחדת שנכללת בחוק נתוני האשראי, במידה ותוכיחו כי התנהלתם נכון ברמה הפיננסית במשך 3 שנים, הרי שחיווי האשראי שלכם יהפוך באופן אוטומטי לחיובי.

במקרים אחרים, ייתכן כי חלה טעות בעת בדיקת חיווי האשראי שלכם. במצב שכזה רצוי לפנות אל גורם מקצועי ומוסמך, בעל היכרות מעמיקה עם עולמות הפיננסים והאשראי, אשר יוכל לבוא לעזרתכם.

צעדים פשוטים לשיפור דירוג האשראי

אמנם לא ברור אילו נתונים בדיוק מעבד כל אלגוריתם, אבל ישנן כמה דרכים בסיסיות לשיפור דירוג האשראי, באמצעות שיפור ההתנהלות הפיננסית לאורך זמן:

שמירה על אמינות ואחריות פיננסית

הנתונים שעליהם פיהם נקבע ציון דירוג האשראי מתבססים על הפעילות שלנו, ככל שהפעילות הפיננסית שלנו אחראית יותר כך הנתונים שלנו יהיו טובים יותר. ככל שנזרים יותר מידע חיובי בפעולות עכשוויות, כך השפעת מידע שלילי בהיסטוריה על דירוג האשראי האישי.

מידע חיובי לאורך זמן

לנתונים שליליים השפעה גדולה יותר מנתונים חיוביים – גם איחור בודד בתשלומים משפיע על דירוג האשראי, לכן חשוב שתקפידו לעמוד בהתחייבויות הפיננסיות שלקחתם על עצמכם, כמו החזרי הלוואות.

עמידה בזמנים

איחור בתשלומים משפיע לרעה, לכן חשוב מאוד שלא רק תעמדו בתשלומים אלא גם תשלמו אותם בזמן.

הישמרו מהמינוס

חריגה ממושכת ממסגרת האשראי פוגעת בדירוג האשראי, לכן במסגרת השינוי הפיננסי כדאי להקדיש תשומת לב לבניית תוכנית ליציאה מהמינוס.

הגדילו את מסגרת האשראי הבנק

חריגה ממסגרת האשראי היא נתון שלילי שיש לכם אפשרות להשפיע עליו. לכן הגדירו את מסגרת האשראי שלכם לרמה שתוכלו לעמוד בה ולא לחרוג ממנה.

למדריכי הלוואות

איך יעבוד מאגר נתוני האשראי החדש

האם אפשר לדעת מה דירוג האשראי שלי?

HON TV

השוואת מחירי סלולר 2019 – ככה תדעו איזו חברה לבחור (והמעבר פשוט)!

קופת גמל להשקעה – האם כדאי?

הלוואה מבנק או הלוואה מגוף חוץ בנקאי? לא מה שחשבתם

כרטיס משקארד מבית ישראכרט מיועד לחברי קיבוצים ומושבים בישראל, כאשר לדברי ישראכרט זהו המועדון היחידי בישראל המיועד לאוכלוסיה זו. הכרטיס מגיע באחת מארבע גרסאות, בכל אחת מהן התנאים ואופי השימוש נוטה להיות כמובן שונה. כרטיס ישראכרט משקארד מיועד לשימוש בישראל בלבד, בעוד שכרטיסי מאסטרקארד משקארד וגולד מאסטרקארד שקארד מתאימים לביצוע עסקאות בארץ ובחו"ל (כאשר עסקאות במטבע חוץ מחויבות באופן מיידי). הכרטיס הרביעי הוא פלטינה משקארד, בו ניתן להשתמש בישראל ומחוצה לה – החיוב על עסקאות מט"ח נעשה במועד החיוב של הכרטיס.

מחזיקי הכרטיס מקבלים פטור מתשלום דמי המנוי החודשיים למשך שנה, כאשר לאחר מכן התשלום יהיה בהתאם לתעריף של הכרטיס הספציפי. עבור קיבוצים הנמצאים בהסדר סליקה פנימית הפטור מדמי הכרטיס ניתן לתקופה של שלוש שנים.

ההטבות שמספק הכרטיס

כרטיס משקארד, כיאה למועדון לקוחות מבוקש יחסית, מעניק מספר הטבות ראויות לציון: חלק מהן ייחודיות למועדון בעוד חלקן הן הטבות כלליות יותר של ישראכרט. הכרטיס מספק הנחות קבועות בגובה של מספר אחוזים במעמד החיוב בכ-4,000 בתי עק ברחבי ישראל. כמו כן הוא מקנה הנחה על תחנות באחת מתחנות הדלק של דור אלון: 26 אגורות הנחה עבור ליטר בנזין 95, 8.6 שקלים הנחה לליטר סולר, 1.3 שקלים הנחה לליטר בנזין 98 ו-15 אגורות לליטר של גפ"מ לתדלוק בגז. ברשת חנויות הנוחות "אלונית" במתחמי דור אלון מקבלים חברי המועדון הנחה בגובה של 10%.

הכרטיס מעניק למחזיקים בו מבצעים והנחות על רכישות ואטרקציות בתחומים דוגמת אוכל, פנאי, תרבות, הצגות ועוד. ההטבות מפורטות באתר האינטרנט הרלוונטי ובחוברת המגיעה מדי תקופה לחברי המועדון. נכון לנקודת הזמן הנוכחית ההטבות כוללות שובר לארוחת בוקר זוגית ב-60 שקלים בבתי קפה שונים, כרטיסים לסרט ב-21 שקלים באמצע השבוע בסינמה סיטי, 30% הנחה ברכישת ביטוח מקיף לרכב וביטוח דירה (מבנה ותכולה) במסגרת פוליסות ביטוח מבית משקי החקלאים וביטוח חקלאי, רכישה של שוברים השווים 100 שקלים ברשתות ביקור שונות ב-75 שקלים, הנחה בגובה של על 17% בהשכרת רכב בחו"ל ועוד.  הטבות אחרות יכולות להינתן דרך הצטרפות לתכנית המסלולים של ישראכרט.

עבור מחזיקי הכרטיס הטסים לחו"ל (עד גיל 75) עומדת אפשרות להפעיל ביטוח נסיעות ללא תשלום, כאשר חובה להפעיל את הביטוח טרם הטיסה. הביטוח מקנה כיסוי על הוצאות רפואיות, טיפולים, תרופות, אובדן או גניבת כבודה, הטסות רפואיות ועוד. קחו בחשבון שבדומה לרוב הביטוחים החינמיים של חברות האשראי, גם במקרה הזה הביטוח הוא בסיסי יחסית ולא מתאים לכל סוג של נסיעה לחו"ל.

מידע נוסף על כרטיס משקארד של ישראכרט תמצאו באתר האינטרנט של החברה.

סקירות נוספות של כרטיסי אשראי תמצאו כאן

האם אפשר לקבוע שכר לפי הנטו? ואם אתם מקבלים שכר לפי הנטו אז איך תוכנית נטו למשפחה משפיעה עליכם? 

הנה סוגיה מעניינת – דוד הולך לראיון עבודה כשהמטרה שלו היא להרוויח בנטו 8 אלף שקל. זה גם מה שהוא מבקש ואחרי כמה ראיונות הוא מתקבל לעבודה וסוכם שהוא ירוויח 8 אלף שקל נטו. האם זה אפשרי?

ובכן – זה אפשרי. נכון שברוב הגדול של המקרים השכר נקבע לפי ברוטו – אתם מבקשים את השכר הכולל (לפני מיסים, ביטוח לאומי ביטוח בריאות והפרשות סוציאליות). ברירית המחדל על פי חוק היא קביעת השכר ברוטו ולא נטו, אבל בהינתן שהצדדים הסכימו על שכר נטו זה כמובן אפשרי.

השכר ברוטו הוא גם השכר המחייב לצורך חישוב הזכויות בעת סיום העסקה, כלומר הוא הבסיס   לפיצויי פיטורים, פדיון חופשה, ועוד.

הסוגיה הזו עלתה בבית הדין הארצי לעבודה וגם שם נקבע – "דרך המלך לקביעת שכרו של עובד היא שכר ברוטו" – יותר ברור מזה אין, ועדיין יש מצבים אחרים – קביעה לפי נטו, וזה קורה לרוב כשהעובד פשוט לא רוצה לשבור את הראש עם הניכויים ומבקש את מה שהוא רוצה לקבל אחרי ההוצאות.

הבעיה – מה עם הרכיבים האחרים בשכר?

תשלום בשכר נטו מעורר כמה בעיות. ראשית,  האם השכר נטו מגלם ניכויים של קופת גמל וקרנות שונות? צריך לקבוע את זה מראש. ומה עם שווי שימוש ברכב? והוצאות טלפון? אז חשוב להבין שמבחינה משפטית – התשלום ברוטו הוא הבסיס, ואם יש מחלוקת, אזי נטל ההוכחה על זה שטוען שהשכר נטו (מאחר והכלל הוא כי התשלומים נעשים בברוטו)

העניינים המשפטים כאן עשויים להיות סבוכים – לכאורה, אין חשיבות לסיכום עם העובד, שכן העובד אינו רשאי לוותר על זכויותיו, וגם לרוב בעניינים משפטיים בין עובד למעביד, אין חשיבות  לאופן התשלום בפועל, אבל במקרה של תשלום נטו יש חשיבות גדולה להסכם בין הצדדים, ואם התשלום בפועל אינו מנוגד לחוק, הרי האופן שבו התשלום שולם בפועל משקף את התנהגות הצדדים במהלך ההתקשרות, וזאת הוכחה להסכמה בין הצדדים. סבוך

מעבר לכך, יחולו על הטוען לתשלום נטו דיני ההוכחה הרגילים הנהוגים בבית הדין לעבודה (כך למשל, בית הדין לעבודה אינו קשור בדיני הראיות, כאשר הוא דן בנושא שאינו פלילי2 ויכול לקבל כראיה אפילו עדות מפי השמועה).

על כל פנים, בשכר נטו, חשוב להבין שיש הרבה עניינים פתוחים – ההפרשות השונות, הזיכויים – האם הם חלק מהנטו או לא? בפועל, ההתנהלות השוטפת היא סוג של הסכמה, אבל יש הרבה מקרים שהגיעו לבית משפט, והשפיטה תלויה בגופו של עניין.  ככלל – אם יש הבנה שהעובד התכוון לשורה התחתונה אז הנטו סכום מינימאלי מובטח ואין מחויבות להפרשות וניכויים. אם הכוונה בשכר נטו היתה לסכום כולל (כולל קופות גמל, הפרשות וכו') אז המעביד צריך להפריש את הסכומים האלו – כלומר, הכל תלוי במה היתה כוונת הצדדים, ואיך ניתן לפרש את הכוונה לאורך זמן.

הנה מקרה שהגיע לבית המשפט –   פומרנץ.  מקרה בו  סוכם על שכר נטו, אלא שהעובד הסתיר שיש לו פנסיה החייבת במס (הוא מקבל פנסיה ממקור אחר שחייבת במס). המשמעות היא שהגילום  של שכר הנטו יביא לברוטו הרבה יותר גבוה ממה שהמעביד לקח בחשבון. השופטים פסקו כי העובד יישא בהפרשי המס.

זהירות – הקלות מס לא מתגלגלות למקבלי שכר נטו

הנה מצב מוזר – הממשלה מנסה להקל במיסים על הציבור, ומעלה את נקודות הזיכוי למשפחה. אבל, מי שמקבל שכר לפי הנטו עשוי שלא לקבל! הרי הוא הסכים לדוגמה – לשכר נטו של 8 אלף שקל, אז נכון שאם הוא היה מקבל לפי הברוטו היה מגיע לו יותר (ואפילו משמעותית בעקבות תוכנית נטו למשפחה), אבל זה מה שהוא סיכם עם המעביד. אבל, כמה סייגים – ראשית מס הכנסה דורש משני הצדדים – המעביד והעובד, לדווח על כך.

בהסכם לתשלום נטו, שני הצדדים לוקחים סיכון מסוים. מצד אחד, כשנכנסת רפורמה טובה לציבור (רפורמה במס), המעביד מרוויח – הוא לא מעלה לעובד את שכר הנטו וגורף רווח (השכר ברוטו של העובד יורד). אבל, אם המס יעלה, למשל – כאשר עולה שיעור המס בגין זקיפת שווי שימוש ברכב, העובד לא נפגע, זה נופל על המעביד. כלומר, כשמדובר על שכר נטו מדובר על מצב שיכול להיות מסוכן לעובד, במיוחד בתקופה כמו בשנים האחרונות שהממשלה מנסה להפחית את נטל המס!

ככה זה עובד גם כשיש עדכון  מדרגות מס. במצב כזה, יש לבחון אם המעביד יספוג את התשלום, או יזכה בהפרש – לכאורה, עובד שהסכים וקבע עם מעבידו על שכר לפי הנטו, אינו אמור להיות מושפע בכלל משינויים במס הכנסה – זה כאמור יכול להיות טוב , וגם רע. עם זאת, אם מדובר בשינויים מהותיים כן יש מצב שהשכר אמור להשתנות.  לסיכום – כשמקבלים שכר לפי נטו יש כמה שאלות שצריך מראש להגדיר – האם זה כולל הפרשה לקופות, קרנות וכו';  מה קורה כאשר יש שינוי במדרגות מס הכנסה ועוד – בפועל, כאשר יש שינוי במיסים וזה רלבנטי גם בשינויים שקשורים לתוכנית נטו למשפחה, זה לכאורה אמור לחול על העובדים – כלומר הם לא מקבלים תוספת בעקבות ההקלה. אבל מכיוון שמדובר במהלך שאמור להקל על שכבת הביניים, עשוי להיות כאן מצב מעניין שאם מקרים כאלו יגיעו לפסיקה, בית המשפט יתחשב במהותיות של העניין.

מחשבון נקוודת זיכוי

מדריך נקודות זיכוי

מדריך נטו למשפחה 

קרנות היי-טק – מוצר חדש בשוק ההון, האם כדאי?

קרנות ההשקעה בהיי-טק יוצאות לדרך. מדובר במכשיר שאמור מצד אחד לעזור לתעשיית ההיי-טק – קרנות היי-טק  ישקיעו כספים בחברות היי-טק, ומצד שני המכשיר ייסחר בבורסה ויאפשר למשקיעים לקבל סל של חברות טכנולוגיה. חוץ מזה יהיו הקלות שונות, לרבות הקלות מיסוי ליזמים, למתפעלים ולמשקיעים, וכן תהיה רצפת הפסד למשקיעים.

משרד האוצר פרסם  מכרז להקמת ארבע קרנות היי-טק שיסחרו בבורסה. המשקיעים בקרנות יקבלו את הגנת המדינה מפני הפסדים וכן ערבויות לגיוס אשראי

שר האוצר, משה כחלון, אמר במקביל למכרZ על הקמת הקרנות  "קרנות הטכנולוגיה החדשות משלבות בין שני יעדים חשובים של משרד האוצר- פתיחת אפיק השקעה חדש לחוסכים לפנסיה, לצד מקור הון חדש לתעשיית ההי-טק הישראלית, הנשענת כיום ברובה על מקורות זרים. נמשיך לחזק את התעשייה הישראלית על ענפיה".

זה נכון, וזה מוצדק, רק חשוב להזכיר כי קיימות קרנות טכנולוגיה שהשקיעו בחברות ישראליות ונסחרות בבורסה המקומית, אבל מה לעשות – הם לא ממש הצליחו – היתה מופת שבסוף נמחקה ועברה לתחום פעילות אחר, היתה מרתון שזה אולי ישמע מצחיק אבל הפעילות שלה היום היא תמ"א 38, היתה תעוזה שעדיין קיימת, והיו עוד כמה. חלקן אגב הצליח במישור ההשקעות, אבל בסיכום הכולל התעשייה הזו לא המריאה. עכשיו זה שונה – ההטבות שניתנות עכשיו לא היו קיימות בעבר.

על פי המכרז שפורסם הקרנות החדשות  יסחרו בבורסה המקומית, ויקבלו הגנה (של המדינה – משמע הגנה חזקה!) מפני הפסדים של המשקיעים בקרנות וכן ערבויות לגיוס אשראי.

המכרז הוא יוזמה משותפת של אגף החשב הכללי ורשות ניירות ערך. במסגרת המכרז יבחרו עד ארבעה מנהלי קרנות נאמנות, אשר יעמדו בתנאי המכרז לצורך קבלת ההגנה וירשמו בבורסה לניירות ערך בת"א את יחידות ההשתתפות של הקרן בהיקף מינימלי של 400 מיליון שקל לקרן.

מרבית ההון המושקע בחברות ישראליות העוסקות במחקר ובפיתוח מקורו בהון זר, וחלק גדול מהחברות נרכשות בידי תאגידים זרים בשלבים מוקדמים יחסית של התפתחותן. כך, מסבירים באוצר – "נמנעת משוק ההון הישראלי האפשרות ליהנות מפירות הבשלת אותן חברות. הקרנות החדשות ישלבו השקעה במניות סחירות בתחום הטכנולוגיה, לצד השקעות בהיקף משמעותי (30% לפחות) בחברות טכנולוגיה המצויות בשלבים מוקדמים לחייהן (סטארט-אפים). בכך, יאפשרו למשקיעים בשוק ההון הישראלי, לרבות הגופים המוסדיים, ליהנות מפוטנציאל התשואה הגלום בתעשיית החדשנות הישראלית, וזאת במתווה בטוח יחסית באמצעות השתתפות המדינה בהפסדים, ככל שיהיו. עבור כל קרן אשר תעמוד בתנאי המכרז, תעמוד הגנת המדינה על סכום של עד 50 מיליון שקל".

אבל, חשוב להזכיר – לצד ההצלחות הגדולות ביי-טק יש גם כישלונות. חשוב לזכור שאחת לכמה עשרות חברות הופכת להצלחה. יש הרבה כסף שנשפך ולא בטוח כלל שהתשואה המשוקללת עודפת. נכון, יש קרנות זרות שמצליחות להשיא תשואה מרשימה מההשקעה בחברות המקומיות, אבל זה גם בזכות הקרבה שלהם לבורסות בחו"ל, זה בזכות הקשרים שלהם לחברות הטכנולוגיה הגדולות, זה בזכות הניסיון והידע שלהם. האם לקרנות נאמנות יש את הידע הדרוש? ממש לא בטוח, אבל אולי הן יחברו לגופים החזקים ואז אכן עשויה להיות כאן הזדמנות.

באוצר מסבירים כי על פי  תנאי המכרז, יתאפשר לקרנות לגייס אשראי מגובה בערבות המדינה (עד 100 מיליון שקל לקרן), ובכך למנף את כספי המשקיעים בקרן ולהגדיל את התשואה הפוטנציאלית למשקיעים.

"אנו משתמשים בידע הרב שנצבר באגף החשב הכללי לטובת קידומם של כלי מימון חדשניים, התומכים במטרות האסטרטגיות של משרד האוצר, ובראשן הגדלת הצמיחה והפריון", אמר רוני חזקיהו, החשב הכללי באוצר, "הקרנות החדשות יאפשרו לחוסכים לפנסיה ליהנות מפירות ההצלחה של התעשייה הישראלית החדשנית".

"ההצעה שלנו נועדה ליצור עבור הציבור הרחב מכשיר השקעה שיאפשר לו לראשונה להשתתף בהצלחת חברות הטכנולוגיה הישראליות, תוך מתן הגנה על ידי המדינה", אמר שמואל האוזר, יו"ר רשות ניירות ערך, "מדובר בכלי חשוב נוסף שקידמנו על מנת לתמוך בחברות קטנות ובחברות טכנולוגיה".

מדריך השקעה במניות

מדריך השקעה באג"ח

מדריך השקעה בקרנות נאמנות